Grunhui 12 juin 丨 IDG Energy Investment (00650.hk) publié après plusieurs annonces concernant la conclusion de contrats de crédit (« contrats de crédit»). En vertu de l’Accord de crédit, la société et sa filiale à part entière, think Excel Investments Limited (« Think excel»), ont investi dans la stonehold Energy Corporation (« stonehold») qui possède un bloc d’huile de schiste (« actif») à Eagle Beach, au Texas, aux États – Unis, en fournissant un prêt à terme (le « prêt à terme») d’un montant maximal d’environ 1 329,5 millions de dollars de Hong Kong, à un taux d’intérêt annuel fixe de 8% et expirant le 26 septembre 2027. La société et think Excel ont également droit à des intérêts supplémentaires équivalant à 92,5% du solde du produit net de la vente des actifs concernés (après déduction (1) du principal impayé et des intérêts sur les dettes privilégiées et les prêts à terme dus aux prêteurs et (2) des apports en capital et des distributions annuelles dus aux actionnaires de stonehold) (les « intérêts supplémentaires»). Les placements à stonehold (les « placements à stonehold») sont comptabilisés dans les états financiers de la société à leur juste valeur par le biais du résultat.
Stonehold a informé la société qu’il s’agissait d’une bonne occasion de vendre des actifs, compte tenu de l’environnement actuel des prix élevés du pétrole et de la période de fenêtre commerciale active causée par la géopolitique. La société (en tant que créancier) a accepté que stonehold vende des actifs, compte tenu de l’incertitude créée par des politiques environnementales, sociales et de gouvernance de plus en plus strictes pour les activités énergétiques traditionnelles et de la fenêtre d’opportunité favorable pour réaliser des investissements dans le contexte actuel de prix élevés du pétrole très volatils.
Le 10 juin 2022, stonehold a conclu un contrat de vente avec l’acheteur à la date de publication, l’acheteur étant un tiers indépendant de la société et de ses sociétés affiliées. En vertu du contrat de vente, stonehold accepte de vendre et de transférer à l’acheteur tous ses droits, titres et intérêts sur les actifs concernés (les « questions de vente»). La vente devrait être terminée à la fin de juillet 2022.
Stonehold rembourse à la société et à think Excel, dans les trois jours ouvrables suivant la date d’achèvement de la vente, le principal impayé et tous les intérêts courus et impayés sur les prêts à terme, ainsi que les intérêts supplémentaires, conformément aux modalités du contrat de crédit, pour un montant total d’environ 501,8 millions de dollars de Hong Kong.
La vente devrait entraîner une perte d’environ 57,8 millions de dollars de Hong Kong sur la base de la valeur comptable non vérifiée de 630,6 millions de dollars de Hong Kong de l’investissement de stonehold au 30 septembre 2021, des intérêts perçus par la société après le 30 septembre 2021 jusqu’à la date de publication de 71 millions de dollars de Hong Kong et du montant que la société s’attend à recevoir. La perte réelle résultant de la vente dépendra de la réévaluation de la valeur comptable de l’investissement de stonehold avant l’achèvement de la vente et du montant réel que la société et think Excel factureront et qui sera indiqué dans les prochains rapports intermédiaires ou annuels de la société.
De l’avis des administrateurs de la société, la vente est dans l’intérêt général de la société et de ses actionnaires: (i) en raison de l’instabilité du marché, stonehold fait preuve de diligence raisonnable dans la réalisation de la valeur des actifs et aide la société à recouvrer raisonnablement ses intérêts dans l’investissement de stonehold dans des perspectives de développement à long terme difficiles et incertaines; Et (II) Les fonds liés à la vente devraient fournir des liquidités pour le fonctionnement quotidien de l’entreprise, ce qui est propice au développement futur de la fabrication avancée de semi – conducteurs et d’équipements Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) .
