Rapports des instituts de recherche des principales sociétés de courtage chinoises, minimisant la différence d’information entre les investisseurs individuels et les institutions et permettant aux investisseurs individuels de comprendre plus tôt les changements dans les fondamentaux des sociétés cotées.
Suivi de la performance de la stratégie quantitative active de Guoxin Golden Engineering
Cette semaine, le portefeuille amélioré du rendement des fonds exceptionnels a affiché un rendement absolu de -0,50 %, avec un rendement excédentaire de 0,17 % par rapport à l’indice des fonds d’actions ordinaires. Pour l’année, le portefeuille Performance Plus du Fonds exceptionnel a enregistré un rendement de -12,01 % en termes absolus, dépassant l’indice des actions ordinaires de 0,52 %. Depuis le début de l’année, le Portefeuille à performance accrue se classe dans le quartile 39,47 % (6711700) des fonds d’actions actifs.
Cette semaine, le Super Expectations Select Portfolio a enregistré une performance de 1,65% en termes absolus et de 2,31% par rapport à l’indice Common Equity. Pour l’année, le portefeuille Super Expectations Select a enregistré un rendement de -5,18 % en termes absolus et a dépassé l’indice Common Equity de 7,35 %. Pour l’année à ce jour, le Portefeuille Super Expectations Select se classe dans le quartile 12,00% (2041700) des fonds d’actions actifs.
Cette semaine, le portefeuille Brokerage Gold Performance Plus a enregistré une performance de -0,25% en termes absolus, dépassant l’indice des fonds d’actions ordinaires de 0,41%. Pour l’année, le portefeuille Brokerage Gold Performance Plus a enregistré un rendement de -8,42 % en termes absolus, dépassant l’indice des fonds d’actions ordinaires de 4,11 %. Depuis le début de l’année, le portefeuille Brokerage Gold Performance Plus se classe dans le quartile 21,94 % (3731700) des fonds d’actions actifs.
Pour la semaine, les rendements médians des actions ont été de 0,45%, avec 56% d’actions en hausse et 44% en baisse ; les rendements médians des fonds d’actions actifs ont été de -0,40%, avec 40% de fonds en hausse et 60% en baisse.
Sur l’année, le rendement médian des actions a été de -10,81%, avec 30% des actions en hausse et 70% en baisse ; le rendement médian des actions actives a été de -13,56%, avec 3% des fonds en hausse et 97% en baisse.
Les performances exceptionnelles des fonds améliorent les portefeuilles
Dans la construction d’un portefeuille quantitatif, on passe de l’étalonnage traditionnel par rapport à des indices larges à l’étalonnage par rapport à des fonds d’actions actifs. Le portefeuille est enrichi par une approche quantitative basée sur les positions des meilleurs fonds afin de sélectionner le meilleur des meilleurs.
Le portefeuille d’amélioration des performances des fonds exceptionnels a réalisé un rendement annualisé de 23,57 % après prise en compte de l’impact des positions et des coûts de transaction, un excédent annualisé de 13,80 % par rapport à l’indice moyen des fonds d’actions, et s’est classé dans les 20 % supérieurs des fonds d’actions pendant la plupart des 13 années depuis 2010.
Dépasser les attentes Portefeuille sélectionné
Le portefeuille “Over Expectations Select” est construit en sélectionnant le pool “Over Expectations” sur la base des titres de la recherche et des révisions à la hausse du bénéfice net par les analystes, puis en procédant à une sélection fondamentale et technique des actions afin d’identifier celles qui présentent à la fois un soutien fondamental et une résonance technique.
Le portefeuille Over-expectation Select a réalisé un rendement annualisé de 40,81 % sur une position complète depuis 2010 et un excédent annualisé de 37,74 % par rapport à l’indice CSI 500. Après prise en compte de l’impact des positions et des coûts de transaction, le portefeuille a réalisé un rendement annualisé de 35,24%, soit un excédent annualisé de 25,53% par rapport à l’indice moyen des fonds d’actions. Portefeuille Brokerage Gold Performance Plus
En utilisant le pool d’actions d’or de courtage comme espace de sélection des actions et comme référence des contraintes, le portefeuille a été optimisé pour contrôler l’écart du portefeuille par rapport au pool d’actions d’or de courtage en termes d’actions et de styles, et pour construire le portefeuille d’amélioration des performances des actions d’or de courtage.
Depuis 2018, après prise en compte de l’impact des positions et des coûts de transaction, le portefeuille a réalisé un rendement annualisé de 29,58 %, soit 15,81 % de plus que l’indice moyen des fonds d’actions, et s’est classé dans le top 30 % des fonds d’actions actifs pour chaque année de 2018 à 2022.
Risques : Risque de changements dans l’environnement du marché, risque d’échec du modèle.
