Code du titre: Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121) titre abrégé: Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121) annonce No: 2022019 Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121)
Annonce concernant la cotation et le transfert de 27% des capitaux propres de Shenzhen Automobile Electric Network Co., Ltd., une filiale Holding
La société et tous les membres du Conseil d’administration garantissent que le contenu de l’annonce est vrai, exact et complet et qu’il n’y a pas de faux documents, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes.
Conseils importants:
1 Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121)
2. Cette transaction ne constitue pas une réorganisation majeure des actifs conformément aux mesures de gestion de la réorganisation majeure des actifs des sociétés cotées. Comme le cessionnaire n’a pas encore déterminé s’il s’agit d’une opération entre apparentés, il n’est pas possible de déterminer s’il s’agit d’une opération entre apparentés.
3. La transaction doit encore être examinée et approuvée par l’Assemblée générale des actionnaires de la société. Il n’est pas certain qu’elle puisse être examinée et approuvée. Étant donné que le transfert d’actions est effectué par inscription publique sur la sector – forme de négociation des droits de propriété, le cessionnaire final et le prix de transfert ne peuvent être déterminés, et il existe une incertitude quant au succès du transfert et à l’impact sur les performances de la société. 4. The company will fulfil the necessary Approval Procedures and Information Disclosure Obligations for the Progress of the Transaction in Time according to relevant provisions of Shenzhen Stock Exchange, and respectively calls attention to the Investment Risk of the large investors.
Aperçu de la transaction
La société a l’intention de transférer 27% des capitaux propres de sa filiale Holding Shenzhen Vehicle Electric Network Co., Ltd. Sur la base du rapport d’évaluation publié par l’institution d’évaluation des actifs et conformément au principe d’une valeur non inférieure à la valeur d’évaluation, le prix de base de l’inscription de 27% des capitaux propres du réseau automobile sur la sector – forme de négociation des droits de propriété est de 259,2 millions de RMB, et le prix de transaction spécifique sera déterminé en fonction des résultats de l’appel d’offres public.
La question du transfert de 27% des capitaux propres de Vehicle Grid par inscription a été examinée et approuvée à la 13e réunion (intérimaire) du 8e Conseil d’administration de la société, et les administrateurs indépendants ont émis des avis d’approbation qui doivent encore être soumis à l’Assemblée générale des actionnaires pour examen. Après approbation par l’Assemblée générale des actionnaires, la direction de la société est autorisée à traiter les questions relatives au transfert d’actions (y compris, sans s’y limiter, les procédures d’inscription au transfert, les négociations avec les contreparties et la signature d’accords pertinents).
Étant donné que le transfert d’actions est effectué par inscription publique sur la sector – forme de négociation des droits de propriété, la contrepartie finale n’est pas certaine et ne peut pas déterminer s’il s’agit d’une opération liée à l’heure actuelle. Par exemple, le cessionnaire confirmé par la procédure d’inscription publique est une partie liée de la société. La société s’acquittera des procédures de délibération et des obligations de divulgation d’informations pertinentes conformément aux règles de cotation des actions de la Bourse de Shenzhen et aux statuts. Cette transaction ne constitue pas une réorganisation majeure des actifs telle que définie dans les mesures administratives pour la restructuration majeure des actifs des sociétés cotées.
Informations de base de la contrepartie
Le transfert d’actions de la société sera effectué par inscription publique sur la sector – forme de négociation des droits de propriété. Si le cessionnaire n’a pas été déterminé, la situation de la contrepartie sera soumise au cessionnaire final.
Informations de base sur l’objet de la transaction
Informations de base de l’entreprise cible
Nom de l’entreprise: Shenzhen car Electric Network Co., Ltd.
Date d’établissement: 5 avril 2016
Capital social: 210 millions de RMB
Représentant légal: Gui guocai
Registered address: Building 3, No. 10, maotian Road, Shatian Community, kengzi Street, Pingshan District, Shenzhen City
Champ d’application: les éléments généraux d’exploitation sont les suivants: investissement dans de nouvelles industries énergétiques; Production, recherche et développement, conception, vente et installation d’équipements de recharge pour véhicules électriques; Fournir des services de recharge pour les nouveaux véhicules énergétiques; Consultation technique sur les nouveaux véhicules énergétiques et la recharge; Vente et location de véhicules électriques (à l’exclusion de la location de véhicules avec opérateur); Transitaires chinois; Transitaires internationaux; Faire de la publicité; Vente et développement de logiciels informatiques; Vente d’électricité; Développement de solutions techniques pour la gestion de la chaîne logistique; Conseils techniques en matière de sécurité; R & D, conception, installation, vente et consultation de systèmes et d’équipements de stockage d’énergie; La vente de batteries et de pièces détachées pour véhicules électriques et hybrides, installations de stockage d’énergie; Le commerce chinois (à l’exclusion des produits monopolistiques, monopolistiques et contrôlés); Exercer des activités d’importation et d’exportation (lorsque l’examen et l’approbation ci – dessus sont requis conformément aux lois, règlements administratifs et décisions du Conseil d’État, les entreprises ne peuvent exercer leurs activités qu’après avoir obtenu les documents d’examen et d’approbation pertinents conformément à la loi). Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) services techniques de production d’électricité; Vente d’équipements liés au parc éolien; Vente de matériel mécanique et électrique; Vente d’équipements intelligents de transport, de distribution et de contrôle; Vente de nouveaux équipements énergétiques; Services techniques, développement technologique, Conseil technologique, échange technologique, transfert de technologie, promotion technologique; Services de gestion technique. (À l’exception des projets qui doivent être approuvés conformément à la loi, les activités commerciales doivent être menées de manière indépendante conformément à la loi sur la licence commerciale) Les projets d’exploitation autorisés sont les suivants: gestion immobilière; Fret général; Transport réfrigéré; Vente au détail de denrées alimentaires; Entretien de nouveaux véhicules énergétiques; Services de transport de passagers; Services d’expédition de main – d’œuvre; Services d’information sur Internet; Construction d’ouvrages électriques, construction d’ouvrages mécaniques et électriques, construction d’installations électriques (réparation, essai) et construction d’installations électriques.
Structure des capitaux propres: la société détient 51% des capitaux propres de Vehicle grid, Zhuhai zhixinghui Investment Partnership (Limited Partnership) détient 25% des capitaux propres de Vehicle grid, Shenzhen Yuanzhi Huaxin Emerging Industrial Equity Investment Fund Partnership (Limited Partnership) détient 17,06% des capitaux propres de Vehicle grid, et Shenzhen Jianxin Yuanzhi Investment and Loan Linkage Equity Investment Fund Partnership (Limited Partnership) détient 6,67% des capitaux propres de Vehicle Grid. Shenzhen xinfuhui No.2 Investment Partnership (Limited Partnership) détient 0,27% des actions de Vehicle Grid.
Principales données financières:
Au 31 décembre 2020, l’actif total du réseau électrique automobile était de 4461686 millions de RMB, le passif total était de 1880787 millions de RMB et l’actif net était de 2580899 millions de RMB; En 2020, elle a réalisé un chiffre d’affaires d’exploitation de 319729 900 RMB, un bénéfice d’exploitation de 13 826200 RMB et un bénéfice net de 13 232200 RMB. (vérifié)
Au 30 septembre 2021, l’actif total du réseau électrique automobile était de 4153785 millions de RMB, le passif total était de 178687 millions de RMB et l’actif net était de 2366915 millions de RMB; De janvier à septembre 2021, le revenu d’exploitation s’élevait à 2181707 millions de RMB, le bénéfice d’exploitation à 224415 millions de RMB et le bénéfice net à 213985 millions de RMB. (vérifié)
Évolution historique et fonctionnement
En avril 2016, la société a conjointement investi et créé Shenzhen Vehicle and Electricity Network Co., Ltd. Avec le Fonds de développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement du développement En décembre 2018, la société a racheté 42,86% des capitaux propres du réseau automobile détenus par la société au Fonds national de développement et d’exposition. Après le rachat, la société détient 100% des capitaux propres du réseau automobile. En septembre 2019, la société a transféré 25% des capitaux propres de Vehicle Grid à Zhuhai zhixinghui Investment Partnership (Limited Partnership) et 17,06% des capitaux propres de Vehicle Grid à Shenzhen Yuanzhi Huaxin Emerging Industry Equity Investment Fund Partnership (Limited Partnership). Transférer 6,67% des capitaux propres de Vehicle Grid à Shenzhen Jianxin Yuanzhi Investment and Loan linked Equity Investment Fund Partnership (Limited Partnership) et 0,27% des capitaux propres de Vehicle Grid à Shenzhen xinfuhui No.2 Investment Partnership (Limited Partnership). Après le transfert des capitaux propres ci – dessus, la société détient 51% des capitaux propres de Vehicle Grid.
Automotive GRID est principalement engagé dans la recherche et le développement, la production et la vente de nouveaux équipements de recharge de véhicules énergétiques, la construction, l’investissement, l’exploitation et l’entretien du réseau de recharge et les services à valeur ajoutée connexes. Adhérant au concept de recherche et de développement axés sur l’innovation, Automotive Grid s’engage à fournir aux clients des solutions de recharge plus intelligentes, plus économes en énergie et plus économiques. Grâce à l’aménagement et au développement continus du marché de la recharge des autobus, du marché des piles de recharge immobilière et du marché des piles de recharge de l’usine principale, et au renforcement continu de la coopération avec l’investissement local et l’investissement urbain, jusqu’au 30 juin 2021, le nombre cumulé de piles de recharge connectées au réseau électrique des véhicules s’élevait à 16 400, se classant neuvième dans le nombre total de piles de recharge de tous les opérateurs en Chine, et 920 stations de recharge. Se classant au 10e rang dans le total des stations de recharge de tous les opérateurs en Chine, il a réalisé l’interconnexion et l’interconnexion avec plus de 20 sectorformes de surveillance provinciales et municipales, des sectorformes de recharge de tiers et des sectorformes de réservation de véhicules dans l’industrie. Ces dernières années, avec l’augmentation du nombre de véhicules électriques, les équipements de recharge, en tant qu’infrastructure nécessaire au développement des véhicules électriques, ont maintenu une croissance rapide et l’évaluation de l’industrie a augmenté.
Évaluation de la situation spécifique
Shenzhen State Real Estate Assets Appraisal & Consulting Co., Ltd. A adopté la méthode du revenu et la méthode de la base d’actifs pour évaluer le réseau électrique automobile et a publié le rapport d’évaluation de tous les actifs de valeur des capitaux propres des actionnaires de Shenzhen Automobile & Electric Network Co., Ltd. Impliqués dans le transfert d’actions proposé de Shenzhen Clou Electronics Co.Ltd(002121) (Shenzhen State Real Estate Appraisal Zi [2021] No 0112178).
1. Évaluation de la méthode du revenu
Sur la base des données des trois années précédant la date de référence de l’évaluation de l’unit é évaluée, le revenu normal de l’entreprise après l’élimination des facteurs occasionnels et non comparables influant sur la rentabilité de l’entreprise, conformément aux politiques macroéconomiques nationales, à la situation macroéconomique nationale et régionale, à la situation de l’industrie nationale et régionale de la recharge, au plan de développement et au plan d’exploitation de l’entreprise, aux avantages, aux inconvénients, aux possibilités et aux risques, etc. En particulier, en ce qui concerne l’environnement du marché, les perspectives de développement et le potentiel de l’entreprise, les données financières futures de l’entreprise principale de l’entreprise évaluée sont prévues. Selon le modèle d’actualisation des flux de trésorerie, la valeur actualisée actualisée totale des flux de trésorerie disponibles générés par l’entreprise principale de L’entreprise évaluée est de 9188984 millions de RMB. Selon la formule: la valeur d’évaluation de tous les capitaux propres des actionnaires = la valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles générés par les revenus de l’entreprise principale + la valeur des actifs excédentaires + les actifs non opérationnels – les passifs non opérationnels – la dette de paiement d’intérêts, la valeur d’évaluation de tous les capitaux propres des actionnaires de Shenzhen Automotive Electric Network Co., Ltd. à la date de référence d’évaluation du 30 septembre 2021 est de 9418682 millions de RMB, avec une augmentation de 7054556 millions de RMB par rapport à l’actif net comptable. La valeur ajoutée est de 296,84%.
2. Évaluation de la méthode fondée sur les actifs
Selon la méthode de l’évaluation fondée sur les actifs, la valeur comptable totale des actifs de Shenzhen Vehicle and Electric Network Co., Ltd. à la date de référence du 30 septembre 2021 était de 4177532 millions de RMB, la valeur évaluée était de 4771299 millions de RMB, l’augmentation de l’évaluation était de 593767 millions de RMB et le taux d’augmentation était de 14,21%; La valeur comptable du passif est de 180410 600 RMB et la valeur estimée est de 178955 300 RMB; La valeur comptable de tous les capitaux propres de l’actionnaire est de 2373426 millions de RMB, la valeur estimée est de 2981746 millions de RMB, la valeur ajoutée évaluée est de 608320 millions de RMB et le taux d’augmentation est de 25,63%. L’évaluation de l’actif net a augmenté de 60 832000 RMB, avec un taux d’augmentation de 25,63%. Les principales raisons de l’augmentation sont les suivantes: ① l’augmentation de l’actif courant est de 16 283500 RMB, et les raisons sont les suivantes:
La provision pour créances irrécouvrables des créances est évaluée à zéro et aucune perte de risque n’est prévue pour l’évaluation.
La valeur comptable des stocks est évaluée au coût et évaluée au prix de vente, déduction faite de la taxe de vente, etc. la valeur évaluée comprend une certaine proportion des b énéfices, de sorte qu’il y a une certaine valeur ajoutée.
L’évaluation des immobilisations a augmenté de 16 803 millions de RMB en raison de la durée de vie économique plus longue que la durée d’amortissement comptable.
L’évaluation des actifs incorporels a augmenté de 28 642900 RMB, principalement parce que la valeur d’entrée initiale des actifs incorporels inclus dans le champ d’évaluation est le coût et les dépenses engagés à ce moment – là. La valeur d’évaluation est déterminée par la méthode du revenu en fonction de la maturité technique, de l’applicabilité, de l’échelle actuelle convertie en production, des produits spécifiques attachés et des plans d’exploitation futurs prévus, etc. Il en résulte une appréciation de l’évaluation des actifs incorporels.
3. Différences et choix des conclusions de l’évaluation
Analyse des différences entre les deux résultats de l’évaluation
La valeur d’évaluation de la méthode du revenu est de 9418682 millions de RMB et celle de la méthode de la base d’actifs est de 2981746 millions de RMB. La différence entre les résultats d’évaluation des deux méthodes est de 64369366 millions de RMB, avec un taux de différence de 215,88%. La raison de la différence entre la méthode fondée sur l’actif et la méthode fondée sur le revenu est que l’angle de prise en compte est différent. L’évaluation de la méthode fondée sur le revenu est considérée comme l’expansion successive de l’échelle de production et l’exploitation continue conformément au plan d’exploitation de la direction, reflétant La rentabilité globale de tous les actifs de l’entreprise, tandis que la méthode fondée sur le coût est principalement l’inventaire calculé par la méthode du coût de remplacement. La valeur d’évaluation des prises de participation à long terme et des autres actifs après addition est différente selon deux critères de valeur différents.
Sélection des conclusions de l’évaluation finale
Sur la base de l’analyse des résultats de mesure des deux méthodes d’évaluation ci – dessus, les professionnels de l’évaluation considèrent que les résultats d’évaluation de la méthode du revenu sont plus raisonnables en tenant compte de la rationalité des résultats de mesure des différentes méthodes d’évaluation ainsi que de la qualité et de la quantité des données utilisées, et les raisons sont les suivantes:
L’activité principale de l’unit é évaluée est la pile de charge, qui est plus conforme à la situation réelle de l’actif du point de vue de la rentabilité future. Les résultats de l’évaluation de la méthode du revenu sont utilisés comme conclusion de l’évaluation.
En résum é, selon les résultats de l’évaluation selon la méthode du revenu, la valeur d’évaluation de tous les capitaux propres des actionnaires de Shenzhen Vehicle Electric Network Co., Ltd. à la date de référence du 30 septembre 2021 était de 9418682 millions de RMB, avec une augmentation de 7054556 millions de RMB par rapport à l’Actif net comptable et un taux d’augmentation de 296,84%.
Autres informations pertinentes
Les autres actionnaires du réseau de véhicules ayant le droit de premier refus n’ont pas signé les documents pertinents pour renoncer au droit de premier refus. Une fois le transfert d’actions terminé, le réseau automobile ne sera plus inclus dans le champ d’application de l’état consolidé de la société. Au 30 septembre 2021, le solde des transactions entre la compagnie et ses filiales était de 127293 300 RMB.
À la date de l’annonce, la compagnie n’avait pas fourni de garantie pour le réseau de véhicules et n’avait pas confié la gestion financière du réseau de véhicules. En raison de la demande de financement, la société a donné en gage 51% des capitaux propres du réseau électrique automobile à Shenzhen Guarantee Group Co., Ltd. Si le transfert peut être effectué avec succès, la société annulera le nantissement avant le transfert des capitaux propres afin de réaliser le transfert et la livraison des capitaux propres.
Après enquête sur le site Web de la Cour populaire suprême, le réseau électrique du véhicule n’est pas la personne à exécuter en cas de perte de confiance.
Contenu principal de l’Accord de transaction
Étant donné que le transfert d’actions est un transfert ouvert sur la sector – forme de négociation des droits de propriété, un accord de transaction sera signé après que le cessionnaire aura été déterminé, la contrepartie, le prix de transaction, le mode de paiement et le délai de livraison ne peuvent pas être déterminés à l’heure actuelle.
Autres arrangements relatifs à la cotation et au transfert d’actions
Le transfert d’actions n’implique pas la réinstallation du personnel, la location de terrains, la restructuration de la dette, etc. Le produit de ce transfert de capitaux propres sera utilisé pour compléter le Fonds de roulement.
Objet de la cotation et du transfert d’actions et son influence sur la société
L’ensemble de l’industrie de la recharge d’énergie se développe rapidement et la situation de la concurrence sur le marché change rapidement. Le modèle d’entreprise du réseau automobile comprend la vente d’équipements de recharge, l’investissement, l’exploitation et l’adhésion à la sector – forme.
