Annonce spéciale sur les risques liés à l’offre publique initiale d’actions et à l’inscription sur le GEM
Institution de recommandation (souscripteur principal): China Greatwall Securities Co.Ltd(002939)
Conseils spéciaux
Guangzhou juselong Engineering Plastics Co., Ltd. (ci – après dénommée « juselong», « émetteur» ou « société») a fait une offre publique initiale d’actions et a demandé à être cotée au GEM, qui a été examinée et approuvée par le Comité de cotation du GEM de la Bourse de Shenzhen (ci – après dénommée « Bourse de shenzhen»). Et a été enregistré par la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières (ci – après dénommée « c
Les actions émises seront cotées sur le GEM de la Bourse de Shenzhen. L’émission est effectuée par souscription en ligne sur la base de la valeur marchande aux investisseurs détenant la valeur marchande des actions a non restreintes et des certificats de dépôt non restreints sur le marché de Shenzhen (ci – après dénommés « émission en ligne»), qui sont toutes de nouvelles actions et ne transfèrent pas d’anciennes actions. Le nombre total d’actions offertes au public est de 11 952152, dont 11 952000 sont émises en ligne, ce qui représente 99 998 7% du nombre total d’actions émises. Le promoteur (souscripteur principal) est responsable de la souscription des 152 actions restantes qui n’atteignent pas 500 unités d’achat en ligne de nouvelles actions à Shenzhen.
L’institution de recommandation (souscripteur principal) de cette émission est China Greatwall Securities Co.Ltd(002939) (ci – après dénommée « China Greatwall Securities Co.Ltd(002939) » et l’institution de recommandation (souscripteur principal) ». Cette émission sera mise en œuvre par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shenzhen le 2 mars 2022 (jour t). L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) attirent particulièrement l’attention des investisseurs sur les éléments suivants:
1. Les investisseurs sont priés de se concentrer sur le processus d’émission, la souscription, le paiement et le traitement des actions abandonnées, comme suit:
L’offre adopte la méthode de tarification directe et est émise en ligne aux investisseurs qui détiennent la valeur marchande des actions a non restreintes et des reçus de dépôt non restreints sur le marché de Shenzhen, sans enquête ni placement hors ligne.
Le prix d’émission est de 30 RMB / action. Ce prix correspond à un ratio P / e dilué de 19,13 fois le bénéfice net de l’émetteur avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents en 2020, qui ne dépasse pas 25,55 fois le ratio P / e statique moyen de l’industrie au cours du dernier mois publié par China stock index Co., Ltd. (au 25 février 2022 (t – 3)).
Sur la base de ce prix, l’investisseur souscrira le jour T (2 mars 2022) par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shenzhen et par l’intermédiaire de la méthode d’abonnement en ligne par capitalisation boursière. Il n’est pas nécessaire de payer les fonds de souscription lors de la souscription. Les heures d’abonnement en ligne sont de 9: 15 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
L’investisseur en ligne exprime son intention d’achat de manière indépendante et n’autorise pas une société de valeurs mobilières à effectuer l’achat de nouvelles actions en son nom.
Une fois que l’investisseur a remporté la signature de l’offre de nouvelles actions, il doit s’acquitter de ses obligations de paiement conformément à l’annonce des résultats de l’offre publique initiale d’actions de Guangzhou jusailong Engineering Plastics Co., Ltd. Et de l’offre de prix en ligne de l’offre gagnante de l’offre de l’offre de prix sur Gem publiée le 4 mars 2022 (t + 2). À la fin de la journée t + 2, l’investisseur retenu veille à ce que son compte de capital dispose d’un montant suffisant de fonds pour la souscription de nouvelles actions, et la partie insuffisante est considérée comme une renonciation à la souscription, et les conséquences et les responsabilités juridiques pertinentes qui en découlent sont assumées par l’investisseur lui – même. Les règlements pertinents de la société de valeurs mobilières dans laquelle l’investisseur transfère des fonds doivent être respectés.
Les actions que l’investisseur gagnant renonce à la souscription et les actions que la succursale de Shenzhen de China Securities depository and Clearing Co., Ltd. (ci – après dénommée « succursale de Shenzhen de China Securities depository and Clearing Co., Ltd») a traitées de manière invalide sont souscrites par l’institution de recommandation (souscripteur principal). Lorsque le nombre d’actions souscrites par les investisseurs en ligne est inférieur à 70% du nombre d’offres publiques, l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) suspendront l’émission et divulgueront des informations sur les raisons de la suspension et les arrangements ultérieurs.
Si l’investisseur en ligne ne paie pas intégralement après avoir remporté la signature trois fois au cours d’une période continue de 12 mois, il n’est pas autorisé à participer à la souscription en ligne de nouvelles actions, de bons de dépôt, d’obligations de sociétés convertibles et d’obligations de sociétés convertibles dans les six mois (calculés sur la base de 180 jours naturels, y compris le lendemain) suivant le jour où le participant compensateur a déclaré la dernière renonciation à la souscription.
2. Aucune décision ou opinion prise par la c
3. Après cette émission, il est proposé d’être inscrit sur le marché des GEM, qui présente un risque d’investissement plus élevé. Les sociétés Gem présentent les caractéristiques d’une performance instable, d’un risque opérationnel élevé et d’un risque élevé de radiation, de sorte que les investisseurs sont confrontés à un risque de marché plus élevé. Les investisseurs devraient bien comprendre le risque d’investissement du GEM et les facteurs de risque divulgués par l’émetteur et prendre des décisions d’investissement prudentes. Il existe certaines différences entre le GEM et le marché du Conseil principal en ce qui concerne les systèmes et les règles, y compris, sans s’y limiter, les conditions d’émission et d’inscription, les règles de divulgation de l’information, la conception du système de radiation, etc. si ces différences ne sont pas bien comprises, Elles peuvent entraîner des risques d’investissement pour les investisseurs.
4. Les investisseurs qui ont l’intention de participer à l’offre et à la souscription doivent lire attentivement la divulgation faite le 28 février 2022 (t – 2) sur le site Web désigné de la c
5. Il n’y a pas de restriction à la circulation ni d’arrangement de verrouillage pour les actions émises en ligne. Les actions émises en ligne commencent à circuler à la date d’inscription à la Bourse de Shenzhen. Les investisseurs doivent prêter attention au risque d’investissement dû à l’augmentation de la circulation des actions le premier jour de la cotation.
Pour la période de vente limitée des actions avant cette émission, voir le prospectus pour plus de détails sur l’engagement de limitation des ventes et l’Arrangement de limitation des ventes. Les accords de limitation des ventes d’actions susmentionnés sont des engagements volontaires pris par les actionnaires concernés conformément aux lois et règlements pertinents en fonction des besoins de gouvernance d’entreprise et de la stabilité de l’exploitation et de la gestion.
6. L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) négocient et déterminent le prix d’émission de 30 RMB / action en tenant compte de l’industrie dans laquelle l’émetteur est situé, de la situation du marché, du niveau d’évaluation des sociétés cotées dans la même industrie, de la demande de fonds collectés et du risque de souscription. Tout investisseur qui participe à la souscription est réputé avoir accepté le prix d’émission; En cas d’objection à la méthode de tarification et au prix d’émission, il est recommandé de ne pas participer à l’émission.
Le prix de cette offre est de 30,00 yuan / action, et le rapport P / e correspondant à ce prix est:
13,96 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère avant déduction des bénéfices et pertes non récurrents vérifiés par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2020 par le capital social total avant cette émission);
14,34 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère après déduction des bénéfices et pertes non récurrents vérifiés par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2020 par le capital social total avant cette émission);
18,62 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère avant déduction des bénéfices et pertes non récurrents vérifiés par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2020 par le capital social total après cette émission);
19,13 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère après déduction des bénéfices et pertes non récurrents vérifiés par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2020 par le capital social total après cette émission).
Selon les données financières de l’émetteur examinées par le cabinet comptable en 2021, le rapport P / e correspondant au prix d’émission actuel de 30,00 RMB / action est le suivant:
16,77 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère avant déduction des bénéfices et pertes non récurrents examinés par le cabinet comptable en 2021 par le capital social total avant cette émission);
18,97 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère après déduction des bénéfices et pertes non récurrents examinés par le cabinet comptable en 2021 par le capital – actions total avant cette émission);
22,36 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère avant déduction des bénéfices et pertes non récurrents examinés par le cabinet comptable en 2021 par le capital – actions total après cette émission);
25,30 fois (le bénéfice par action est calculé en divisant le bénéfice net attribuable aux actionnaires de la société mère après déduction des bénéfices et pertes non récurrents examinés par le cabinet comptable en 2021 par le capital – actions total après cette émission).
Selon le catalogue de l’industrie et les principes de classification des lignes directrices sur la classification de l’industrie des sociétés cotées (révision de 2012) publiées par la c
Au 25 février 2022 (t – 3), le ratio P / e des sociétés cotées dont l’activité principale est similaire à celle de l’émetteur était le suivant:
20222020 2021e
Le 25
(y compris le montant correspondant à 2020)
Abréviation des titres et date de la bourse) Déduction de l’année précédente
Code des bons 20 Taux de rendement non avant / après / taux de rendement / certificat) Taux de rendement prévu correspondant au SPE le jour de négociation du SPE le SPE déduit après non avant / après (yuan / action) (X)
Prix moyen (RMB / (RMB / (X) (X)
(yuan / action)
Unité)
Shanghai Pret Composites Co.Ltd(002324) 14,980390203370 38,39 44,45 133,48 0,12 124,83
( Shanghai Pret Composites Co.Ltd(002324) .sz)
Qingdao Gon Technology Co.Ltd(002768) 26,172694326743 9,71 9,79 12,72 2,58 10,14
( Qingdao Gon Technology Co.Ltd(002768) .sz)
Shandong Dawn Polymer Co.Ltd(002838) 14.922089418900 7.14 7.89 29.03 0.69 21.62
( Shandong Dawn Polymer Co.Ltd(002838) .sz)
Shenzhen Wote Advanced Materials Co.Ltd(002886) 25,920285702438 90,72 106,32 85,01 0,28 92,57
( Shenzhen Wote Advanced Materials Co.Ltd(002886) .sz)
Nanjing Julong Science & Technology Co.Ltd(300644) 18,590562805104 33,03 36,42 48,42 / /
( Nanjing Julong Science & Technology Co.Ltd(300644) .sz)
Kingfa Sci.& Tech.Co.Ltd(600143) 11,071782617235 6,21 6,42 11,11 0,99 11,18
( Kingfa Sci.& Tech.Co.Ltd(600143) .sh)
Moyenne arithmétique 30,87 35,22 37,26 / 33,88
(supprimer les valeurs aberrantes) (supprimer les valeurs aberrantes)
Polycylon 1611015684 18,62 19,13 / 186025,30
Source des données: wind, China Securities index Co., Ltd. China Greatwall Securities Co.Ltd(002939) , données au 25 février 2022
Note: 1. EPS avant / après déduction en 2020 = bénéfice net de la société mère avant / après déduction du résultat non récurrent en 2020 / février 2022
Le capital social total à 25 jours;
2. Le ratio P / e de juselong est calculé sur la base du prix d’émission de 30,00 yuan / action et du capital social total de 47,78 millions d’actions après l’émission;
3. Estimation EPS = données de prévision cohérentes pour 2021 EPS de sociétés comparables divulguées par wind; Nanjing Julong Science & Technology Co.Ltd(300644) no 2021
Les données de prévision cohérentes du SPE; Juselon s’attend à ce que l’EPS en 2021 déduise les gains et pertes non récurrents conformément à l’examen de 2021.
Calcul du bénéfice net attribuable à la société mère, le plus faible de ces deux montants étant retenu;
4. According to the 2021 annual performance Forecast announced by Shanghai Pret Composites Co.Ltd(002324)
Cette augmentation a entraîné une augmentation substantielle de ses coûts, ce qui a eu de graves répercussions sur son bénéfice net, calculé comme étant comparable à celui de l’industrie.
