Résumé des derniers développements 1. Iciinsights s’attend à ce que les dépenses en capital de l’industrie des semi – conducteurs augmentent de 24% pour atteindre 190,4 milliards de dollars en 2022. Selon les données d’iciinsights, l’industrie des semi – conducteurs connaîtra, pour la première fois depuis 1993 – 1995, une augmentation des dépenses à deux chiffres sur trois années consécutives. Nous pensons que pour répondre à la demande du marché, la tendance mondiale à l’expansion de la production des usines de Wafers est évidente, la nouvelle capacité de production sur le continent est particulièrement importante, ce qui devrait continuer à stimuler la demande d’équipements à semi – conducteurs. Les fabricants nationaux d’équipements à semi – conducteurs devraient accélérer leur développement indépendant sous la double impulsion de la tendance à l’expansion de la production et de la substitution nationale. Étant donné que l’expansion considérable de la production de l’usine de Wafers débutera principalement à la fin de 2020 et que le cycle de construction prendra environ un à deux ans, la nouvelle capacité de production sera libérée de façon centralisée de 2022 à 2023 et la demande de matériaux semi – conducteurs devrait éclater. Il est recommandé de prêter attention à Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) , Naura Technology Group Co.Ltd(002371) , Konfoong Materials International Co.Ltd(300666) , Hangzhou Lion Electronics Co.Ltd(605358) , Anji Microelectronics Technology (Shanghai) Co.Ltd(688019) , etc. 2. Lors de la Conférence mondiale sur les communications mobiles de mwc, Glory Magic 4 Series mobile phone a été publié. Il a été mis à niveau dans de nombreux aspects tels que la performance, l’affichage, l’image et la sécurité, et a essayé de percer le marché mondial des téléphones mobiles haut de gamme en différenciant Les fonctions. En ce qui concerne les performances, Glory Magic 4 Series mobile phone est équipé d’une nouvelle génération de sector – forme mobile Dragon 8, qui est 20% plus performante et 30% moins consommatrice d’énergie que la dernière génération de sector – forme mobile Dragon 888. Il adopte l’architecture de processeur Cortex – x2cpu leader de l’industrie, adrenogpu, modem x655g et le dernier processus de modulation 4nm; En ce qui concerne l’affichage, la fonction de réglage de la lumière PWM à haute fréquence de 1920hz sur l’écran LTPO a été réalisée pour la première fois dans l’industrie, ce qui a permis d’économiser de l’énergie et de protéger les yeux. Dans le domaine de l’image, la technologie de la photographie computationnelle Multi – images est améliorée. Sur le plan de la sécurité, Glory magic4pro a été le pionnier de la protection intelligente des appels privés pour résoudre le problème des fuites sonores courantes dans de nombreux smartphones. Il est recommandé d’accorder une attention particulière à Dbg Technology Co.Ltd(300735) , Boe Byd Company Limited(002594)
Point de vue de la configuration de l’industrie sous l’impulsion d’une forte demande de terminaux 5G et d’électrification des véhicules, le côté rentable de l’industrie électronique augmentera rapidement en 2022 et maintiendra la cote « recommandée ». En ce qui concerne le remplacement domestique des semi – conducteurs, il est suggéré de prêter attention au domaine de l’ingénierie des Wafers Semiconductor Manufacturing International Corporation(688981) (0981.hk), Huahong Semiconductor (1347.hk), etc.; Ayant une compétence de base dans le domaine de la conception Maxscend Microelectronics Company Limited(300782) ( Maxscend Microelectronics Company Limited(300782) .sz), Wingtech Technology Co.Ltd(600745) ( Wingtech Technology Co.Ltd(600745) .sh), Montage Technology Co.Ltd(688008) ( Montage Technology Co.Ltd(688008) .sh), etc.; En ce qui concerne l’équipement, il est recommandé de prêter attention à Naura Technology Group Co.Ltd(002371) ( Naura Technology Group Co.Ltd(002371) .sz), Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) ( Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) .sh), etc. En ce qui concerne l’électronique automobile, il est recommandé de prêter attention à Smart Cabin Company Foryou Corporation(002906) ( Foryou Corporation(002906) .sz), shunyu Optical Technology (2382.hk), camera Enterprise Lianchuang Electronic Technology Co.Ltd(002036) ( Lianchuang Electronic Technology Co.Ltd(002036) .sz), Ofilm Group Co.Ltd(002456) ( Ofilm Group Co.Ltd(002456) .sz) et aux fournisseurs de CIS de niveau de réglementation des véhicules Will Semiconductor Co.Ltd.Shanghai(603501) En ce qui concerne l’électronique grand public, il est recommandé de prêter attention aux principaux fabricants de VR Goertek Inc(002241) ( Goertek Inc(002241) .sz) et Luxshare Precision Industry Co.Ltd(002475) ( Luxshare Precision Industry Co.Ltd(002475) .sz), Avary Holding (Shenzhen) Co.Limited(002938) ( Avary Holding (Shenzhen) Co.Limited(002938) .sz), etc., qui sont au cœur de En ce qui concerne les LED, il est recommandé de prêter attention aux robinets d’affichage en aval Leyard Optoelectronic Co.Ltd(300296) ( Leyard Optoelectronic Co.Ltd(300296) .sz), aux robinets à puce LED Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) ( Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) .sh) et aux robinets de machines à cristaux solides LED en Chine Shenzhen Xinyichang Technology Co.Ltd(688383)
Conseils sur les risques: la demande en aval n’est pas aussi élevée que prévu et le remplacement domestique n’est pas aussi élevé que prévu.
