[avis sur l’investissement hebdomadaire]:
Les deux sessions se sont déroulées sans heurt. Les mots clés clés dans le domaine des communications sont « l’économie numérique, l’Internet industriel, les nouveaux véhicules énergétiques et les nouvelles sources d’énergie éolienne». Nous pensons que l’industrie des communications, en tant que base de l’économie numérique, bénéficie du développement de l’économie numérique à long terme; Entre – temps, l’Internet industriel a été écrit cinq fois dans le rapport de travail du Gouvernement. Cette année, l’Internet industriel a été mentionné pour la première fois pour « accélérer » le développement de l’Internet industriel, ce qui reflète l’ère du double carbone. Le développement de l’Internet industriel / fabrication intelligente est imminent et est la technologie clé de la transformation de l’intelligence numérique des entreprises traditionnelles. New Energy & Intelligent Networking Vehicle has received national attention, and Xiao yaqing, Minister of the Ministry of Industry and information, Said New Energy Vehicle Sales are expected to exceed in 2022; L’État encourage vigoureusement le développement de nouvelles sources d’énergie éolienne, le vent de mer et le câble sous – Marin sont notre direction la plus prometteuse, et il est suggéré de se concentrer sur la réforme et le développement de l’industrie du stockage d’énergie à température contrôlée.
Les dépenses en capital de Baidu et d’Ali au cours du quatrième trimestre de 2021 ont considérablement augmenté d’une année sur l’autre, atteignant 4237 milliards de RMB, en hausse de 94,54% d’une année sur l’autre et de 59,05% d’une année sur l’autre, tandis que les dépenses en capital d’Ali ont atteint 9253 milliards de RMB, en hausse de 90,04% d’une année sur l’autre, en hausse de 55,71%, – 18,66% et 5,88% d’une année sur l’autre par rapport au premier trimestre de 2021 à 2021 Q3, ce qui a entraîné une augmentation substantielle Selon les données de janvier 2022 de l’aspeed, le taux de croissance annuel de janvier 2022 a considérablement augmenté à 61%, et les dépenses en capital des cinq géants du Cloud en Amérique du Nord ont augmenté rapidement au cours du quatrième trimestre de 2021. En ce qui concerne les attentes globales relativement optimistes pour 2022, nous estimons que la chaîne industrielle du cloud devrait se redresser progressivement, et nous recommandons de mettre l’accent sur les possibilités d’investissement dans des domaines tels que l’équipement de réseau, les dispositifs optiques, l’équipement informatique et le stockage d’énergie à température contrôlée;
Selon le rapport financier de janvier de l’opérateur, le nombre d’utilisateurs de 5G en Chine a atteint 758 millions, et la base de développement de l’application 5G a été progressivement consolidée. Internet des objets & Smart Networking car est notre direction d’application prometteuse à long terme, en mettant l’accent sur les possibilités d’investissement dans L’industrie des contrôleurs, des lentilles optiques, des radars laser, des connecteurs, des modules et d’autres industries.
[dynamique industrielle & perspectives d’investissement]:
[Économie numérique] le rapport de travail du Gouvernement fait référence à l’économie numérique. Les communications, en tant que base de l’économie numérique, devraient bénéficier à long terme. Le 5 mars 2022, le rapport de travail du Gouvernement a de nouveau mis l’accent sur la promotion du développement de l’économie numérique. À l’heure actuelle, la Chine en est à une étape clé du développement numérique. L’accent accru mis sur la stratégie nationale devrait clarifier l’orientation future du développement, promouvoir activement le développement de l’économie numérique. L’espace de développement futur de l’économie numérique est vaste. Le secteur des communications, en tant que base de l’économie numérique, bénéficie de base à long terme.
[Internet industriel / fabrication intelligente] l ‘« Internet industriel » a été écrit dans le rapport de travail du Gouvernement pendant cinq années consécutives, avec une faible perméabilité et un grand espace de développement à l’ère du double carbone. En 2018, le rapport de travail du Gouvernement a proposé de « développer la sector – forme Internet de l’industrie ». Par la suite, de 2019 à 2021, le rapport de travail du Gouvernement a proposé de « développer l’Internet de l’industrie ». Nous avons vu que le rapport de cette année proposait d ‘« accélérer » le développement de l’Internet de l’industrie et de cultiver de grandes industries numériques telles que les circuits intégrés et l’intelligence artificielle. Pour améliorer l’innovation technologique et la capacité d’approvisionnement en logiciels et en matériel clés, nous pouvons voir que le développement de l’Internet industriel est imminent. En même temps, à l’ère 5G, le développement de nouvelles technologies devrait permettre au développement de l’Internet industriel d’entrer dans une nouvelle étape. Nous sommes fermement optimistes quant aux perspectives de développement à long terme de l’industrie de l’Internet industriel. Principales recommandations: [ Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) ], [ Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) ], [ Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) ], [ Nancal Technology Co.Ltd(603859) ], [ Guangzhou Sie Consulting Co.Ltd(300687) ], [ Unisplendour Corporation Limited(000938)
nouveaux véhicules énergétiques les nouveaux véhicules énergétiques intelligents connectés au réseau attirent l’attention de l’État et constituent une orientation de croissance déterministe à long terme. Le 5 mars 2022, de nouveaux véhicules énergétiques ont été mentionnés dans le rapport de travail du Gouvernement. En même temps, Xiao yaqing, Ministre de l’industrie et des technologies de l’information, a déclaré dans une interview dans la grande salle du peuple que « les ventes de véhicules Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) au cours des deux premiers mois de cette année ont été très bonnes et ont plus que doublé. On s’attend à ce que l’objectif prévu soit atteint cette année et qu’il puisse être largement dépassé», ce qui reflète l’importance que On s’attend à ce que des possibilités d’investissement déterministes continuent d’être offertes. Principales recommandations: modules [ Fibocom Wireless Inc(300638) ], [ Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) ], [ Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Contrôleur automobile [ Keboda Technology Co.Ltd(603786) ] etc.; Lentille embarquée: [ Ningbo Yong Xin Optics Co.Ltd(603297) ], [ Zhejiang Crystal-Optech Co.Ltd(002273) ]; Attention: lidar: [Torch Light Technology], [shunyu Optics], [ Lianchuang Electronic Technology Co.Ltd(002036) ], [ Dongguan Yutong Optical Technology Co.Ltd(300790) Connecteurs automobiles [ Electric Connector Technology Co.Ltd(300679) ], [ Wenzhou Yihua Connector Co.Ltd(002897) ], [ Zhejiang Yonggui Electric Equipment Co.Ltd(300351) ], [ Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) ], [ Shenzhen Deren Electronic Co.Ltd(002055) ], [ Shenglan Technology Co.Ltd(300843) ], [ Dongguan Dingtong Precision Metal Co.Ltd(688668) ], [ Cwb Automotive Electronics Co.Ltd(605005) ], [ 60 Contrôleurs automobiles [ Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) ], [ Ningbo Joyson Electronic Corp(600699) ], etc.
nouvelle énergie éolienne le câble sous – Marin est un lien positif certain et doit prêter attention à la réforme du stockage de l’énergie à température contrôlée. Le rapport de travail du Gouvernement souligne qu’il est nécessaire de promouvoir la planification et la construction d’une grande base d’énergie éolienne et paysagère et d’une source d’énergie réglementaire connexe, d’améliorer la capacité d’absorption du réseau électrique pour la production d’énergie renouvelable, de promouvoir la R & D et l’application de technologies vertes à faible intensité de carbone, de promouvoir le passage du « double contrôle » de la consommation d’énergie au « double contrôle » de la quantité totale et de l’intensité des émissions de carbone, etc., et de libérer l’attitude Dans le nouveau circuit d’énergie, le vent de mer est notre direction de développement la plus prometteuse, et le câble de mer est le lien le plus sûr pour le vent de mer, tandis que le développement de la technologie verte à faible intensité de carbone apporte de nouvelles possibilités de stockage d’énergie à température contrôlée. Recommandation clé: câble sous – marin [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ]; Attention: câble sous – marin [ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ], [ Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) ]; Stockage d’énergie à température contrôlée: [ Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) ], [ Kehua Data Co.Ltd(002335) ], [ Guangzhou Goaland Energy Conservation Tech Co.Ltd(300499)
[Cloud Computing] Baidu et Alibaba 2021q4 les dépenses en capital ont considérablement augmenté d’une année sur l’autre, ce qui a donné un signal de reprise de l’industrie du cloud. En 2021, les dépenses en capital de Q4 Baidu se sont élevées à 4237 milliards de RMB, en hausse de 94,54% d’une année sur l’autre et de 59,05% d’une année sur l’autre; En 2021, les dépenses en capital d’Alibaba Q4 se sont élevées à 9253 milliards de RMB, avec un taux de croissance annuel de 90,04%, ce qui a permis de libérer des signaux globaux de reprise des activités en nuage et de mettre l’accent sur les possibilités d’investissement de reprise de la chaîne industrielle en nuage (IDC, routeur de commutation, module optique, serveur, vidéo en nuage, etc.). Principales recommandations: [ Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) ], [ Unisplendour Corporation Limited(000938) ], [ Zte Corporation(000063) L’accent est mis sur: [ Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) ], [ Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) ], [ Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) ], [ Nanjing Canatal Data-Centre Environmental Tech Co.Ltd(603912) ], [ Guangzhou Goaland Energy Conservation Tech Co.Ltd(300499) ], [ Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) ], [ Kehua Data Co.Ltd(002335) ], [ Shanghai Athub Co.Ltd(603881)
[tendance du secteur]: Cette semaine (2,28 – 3,4), l’indice des communications (Shenwan) a chuté de 1,49%, se classant deuxième dans le segment TMT, avec un ratio P / e dynamique de 37,93 et deuxième dans le segment TMT.
En ce qui concerne les entrées nettes d’actions de capital – investissement, les cinq premières entrées comprennent Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) (1721 actions), China United Network Communications Limited(600050) (10,77 millions d’actions), Shenzhen Topband Co.Ltd(002139) (8 millions d’actions), Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138) En ce qui concerne les sorties nettes de capitaux propres, les cinq premières sorties comprennent Hytera Communications Corporation Limited(002583) (- 11,62 millions d’actions), Beijing Jetsen Technology Co.Ltd(300182) (- 7,01 millions d’actions), Gohigh Data Networks Technology Co.Ltd(000851) (- 6,32 millions d’actions), Wangsu Science & Technology Co.Ltd(300017) (- 6,07 millions d’actions),
[points clés de la semaine] Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) , Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Fibocom Wireless Inc(300638) , Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) , Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) , Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) , Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) , Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) , Ningbo Yong Xin Optics Co.Ltd(603297) , etc.
[Key Company] Industrial Internet / intelligent Manufacturing ( Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) , Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138) , Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) , Anhui Ronds Science & Technology Incorporated Company(688768) , Dongguan Yiheda Automation Co.Ltd(301029) , Shenzhen Invt Electric Co.Ltd(002334) , Shanghai Weihong Electronic Technology Co.Ltd(300508) , Guangzhou Sie Consulting Co.Ltd(300687) , nengke Co., Ltd. Zte Corporation(000063) , Unisplendour Corporation Limited(000938) , etc.); Nouvelle énergie & véhicule intelligent connecté au réseau (Optical Lens: shunyu Optics, Lianchuang Electronic Technology Co.Ltd(002036) \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) , Hangzhou Hopechart Iot Technology Co.Ltd(688288) , Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) , etc.; Connecteurs: Electric Connector Technology Co.Ltd(300679) , Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) , Shenzhen Deren Electronic Co.Ltd(002055) , Shenglan Technology Co.Ltd(300843) , Wenzhou Yihua Connector Co.Ltd(002897) , Zhejiang Yonggui Electric Equipment Co.Ltd(300351) , Dongguan Dingtong Precision Metal Co.Ltd(688668) , Cwb Automotive Electronics Co.Ltd(605005) , Shanghai Laimu Electronics Co.Ltd(603633) , etc.; Système de navigation: Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) etc.); “New Energy +” (Offshore Wind Power: Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ; Liquid Cooling Temperature Control: Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) , Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) , Guangzhou Goaland Energy Conservation Tech Co.Ltd(300499) IOT / Power IOT ( Willfar Information Technology Co.Ltd(688100) , Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) , etc.); Informatique en nuage (IDC: 6060 Ningbo Shanshan Co.Ltd(600884) 5 \\ \\ 6060 Ningbo Shanshan Co.Ltd(600884) 5 \\ \\ \\ 60 Ningbo Shanshan Co.Ltd(600884) 5 \\ \\ Beijing Sinnet Technology Co.Ltd(300383) \\ \\ Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) \\ \\ Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) \\ \\ \\ \\\\ Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) \\\\\\\\ \\\\ \\\\ \\\\\\ , sound Network, Bizconf Telecom Co.Ltd(300578) , Montnets Cloud Technology Group Co.Ltd(002123) , etc.); Communications militaires / Internet par satellite ( Guangzhou Haige Communications Group Incorporated Company(002465) , Tianjin 712 Communication & Broadcasting Co.Ltd(603712) , Jushri Technologies Inc(300762) , China Satellite Communications Co.Ltd(601698) , etc.); Opérateurs (China Mobile, China Telecom Corporation Limited(601728) , China United Network Communications Limited(600050) , etc.).
Conseils sur les risques: la construction de la 5G n’a pas répondu aux attentes, le développement de l’informatique en nuage n’a pas répondu aux attentes, les frictions commerciales entre la Chine et les États – Unis et la propagation de la maladie de covid – 19.
