Lors des deux sessions de la cinquième session du 13e Congrès populaire national, tenue le 5 mars, Li Keqiang a proposé dans le rapport de travail du Gouvernement de mettre en œuvre en profondeur la stratégie de développement axée sur l’innovation cette année afin de consolider et de renforcer les fondements de l’économie réelle. Promouvoir l’innovation scientifique et technologique, promouvoir l’optimisation et la modernisation de l’industrie, briser le blocage de l’offre et améliorer la qualité du développement par l’innovation. Il convient d’accorder une attention particulière aux éléments suivants: renforcer la mise en œuvre de la politique de déduction supplémentaire des dépenses de recherche et de développement, afin d’augmenter la proportion de déduction supplémentaire des PME scientifiques et technologiques de 75% à 100%; Renforcer le soutien à l’approvisionnement en matières premières, en pièces et composants clés, mettre en œuvre le projet de stabilisation de la chaîne d’approvisionnement des principales entreprises et maintenir la sécurité et la stabilité de la chaîne d’approvisionnement de la chaîne industrielle; Accélérer le développement d’Internet industriel, cultiver et développer des industries numériques telles que les circuits intégrés et l’intelligence artificielle, et améliorer l’innovation technologique et la capacité d’approvisionnement en logiciels et en matériel clés. Il est recommandé d’accorder une attention particulière aux entreprises scientifiques et technologiques qui ont obtenu la certification de qualification « spécialisée et nouvelle».
Depuis le conflit entre la Russie et l’Ukraine, la production de gaz de haute pureté et de matières premières semi – conductrices dans les deux pays a considérablement augmenté. Le néon, le xénon, le krypton, l’hélium et le palladium de haute pureté ont augmenté respectivement de 475%, 50%, 56%, 53% et 43% depuis la fin de 2021. Les prix ont augmenté rapidement après le 14 février. Selon techcet, près de 50% du néon de haute pureté importé des États – Unis provient d’Ukraine et la Russie fournit 33% du palladium mondial. Le conflit entre les deux pays a entraîné une forte augmentation des matériaux semi – conducteurs et l’hélium fourni par Gazprom a été retardé de plus de six mois.
Selon technews, TSMC a mis en place un « système de gestion des risques de l’entreprise » pour gérer les risques liés à l’approvisionnement en gaz et en produits chimiques et pour assurer la diversité des fournisseurs et des régions de néon, ainsi que certains stocks de sécurité. Nous croyons que les conflits à court terme n’entraîneront pas de pénurie excessive de la chaîne d’approvisionnement dans l’industrie des semi – conducteurs, mais qu’ils perturberont considérablement la production et le marché des semi – conducteurs s’ils durent plus de six mois. Il est recommandé de prêter attention à Hunan Kaimeite Gases Co.Ltd(002549) , Guangdong Huate Gas Co.Ltd(688268)
Il est recommandé d’accorder une attention particulière aux principaux acteurs de l’industrie florissante et aux objectifs de croissance relativement déterminés de la performance: Wingtech Technology Co.Ltd(600745) , Hangzhou Silan Microelectronics Co.Ltd(600460) , Yangzhou Yangjie Electronic Technology Co.Ltd(300373) , Will Semiconductor Co.Ltd.Shanghai(603501) , Nantong Jianghai Capacitor Co.Ltd(002484) , Xiamen Faratronic Co.Ltd(600563) , Sg Micro Corp(300661) , Rockchip Electronics Co.Ltd(603893) , Gigadevice Semiconductor (Beijing) Inc(603986) , Shenzhen Kinwong Electronic Co.Ltd(603228) , etc.
Indice de risque: risque de détérioration de la situation internationale, évolution inattendue de l’épidémie, risque de liquidité
