Examen des secteurs
Performance de la semaine dernière: du 28 février au 4 mars, la plupart des secteurs de shen wei ont augmenté, dont le charbon et les transports ont augmenté de 10,25% et 3,65%, respectivement; L’automobile, l’électronique et le matériel électrique ont enregistré les baisses les plus importantes, avec respectivement 4,47%, 4,26% et 3,54%.
La semaine dernière, les dix principales actions de New Energy ont été: Foshan Golden Milky Way Intelligent Equipment Co.Ltd(300619) \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\ (5,55%). Les dix actions les plus touchées par la baisse sont les suivantes: Suzhou Ta&A Ultra Clean Technology Co.Ltd(300390) \\ (- 15,80%), Hunan Zhongke Electric Co.Ltd(300035) \\ (- 14,90%), Hunan Zhongke Electric Co.Ltd(300035) \\ (- 14,90%), Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) (- 14,50%), Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) \\ (- 13,87%), Sansheng Intellectual Education Technology Co.Ltd(300282) \\ (- 13,87%), 60085 \\ (- 13,62%), Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) \\ (- 13,54%), Jiangsu Azure Corporation(002245) 014 (- 12,53%).
Principaux points de vue et suggestions d’investissement sur les nouveaux véhicules énergétiques
Lors des deux sessions de la cinquième session du 13e Congrès populaire national, le 5 mars, le premier ministre Li Keqiang a proposé « de continuer à soutenir la consommation de nouveaux véhicules énergétiques » dans le rapport de travail du Gouvernement. En 2021, la production et la vente de véhicules chinois Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) Au cours des deux premiers mois de 2022 Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) L’objectif précédent de 20% des ventes de véhicules Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) d’ici le milieu de 2025 devrait être atteint à l’avance.
Depuis 2022, l’État a publié une série de politiques et de mesures visant à promouvoir vigoureusement les nouveaux véhicules énergétiques, à éliminer progressivement les restrictions à l’achat de nouveaux véhicules énergétiques dans diverses régions, à promouvoir la mise en œuvre de politiques de soutien telles que l’exemption de restrictions à la circulation et l’emprise routière, et à renforcer la construction d’infrastructures de soutien telles que le chargement et le remplacement de l’électricité, le nouveau stockage de l’énergie et l’hydrogénation, ce qui n’est pas sans rapport avec la référence faite à nouveau dans le rapport de travail des Les principales entreprises chinoises de nouveaux véhicules énergétiques ont réagi positivement à la tendance générale à la nouvelle énergie, réduisant constamment les coûts de production et d’exploitation et améliorant leur compétitivité afin de mieux saisir le marché et d’assurer un approvisionnement efficace. Sous la double impulsion de la politique + de l’approvisionnement, nous prévoyons que les ventes de véhicules Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617)
Dans le contexte de la mondialisation et de l’électrification actuelles des véhicules, les ventes mondiales de nouveaux véhicules énergétiques devraient encore maintenir une tendance à la croissance rapide. En 2022, le secteur des nouveaux véhicules énergétiques devrait encore avoir des possibilités structurelles et des ajustements à court terme pourraient offrir des possibilités d’achat. La Fédération s’attend à ce que les ventes mondiales de nouveaux véhicules énergétiques atteignent des dizaines de millions de catégories en 2022, ce qui profitera pleinement à la chaîne de l’industrie des batteries, qui représente une part importante du marché mondial. Chaîne de l’industrie des piles au lithium: avec la hausse continue des prix des matières premières en amont, telles que les mines de lithium, et la demande de nouveaux véhicules énergétiques en aval, les prix des piles électriques pourraient augmenter en 2022, et les entreprises de piles devraient être en mesure de réaliser des bénéfices pour la réparation. Les objectifs pertinents sont les suivants: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Eve Energy Co.Ltd(300014) , Gotion High-Tech Co.Ltd(002074) , Farasis Energy (Gan Zhou) Co.Ltd(688567) , Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) , Zhuhai Cosmx Battery Co.Ltd(688772) , Guangzhou Great Power Energy&Technology Co.Ltd(300438) . La chaîne de l’industrie des matériaux Lithium – électricité recommande de se concentrer sur les principales entreprises ayant un fort pouvoir de négociation, une disposition intégrée et l’expansion de nouveaux clients à l’étranger: les matériaux cathodiques recommandent de se concentrer sur le phosphate ferrique – lithium et le plomb ternaire à haute teneur en nickel, et les objets pertinents comprennent Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) , Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) Objet lié au matériau de l’électrode négative: Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) , Ningbo Shanshan Co.Ltd(600884) Objets liés à l’électrolyte: Guangzhou Tinci Materials Technology Co.Ltd(002709) , Shenzhen Capchem Technology.Ltd(300037) , Shandong Shida Shenghua Chemical Group Company Limite(603026) ; Objet lié au diaphragme: Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) , Shenzhen Senior Technology Material Co.Ltd(300568) ; Il est recommandé de prêter attention à Guangdong Jiayuan Technology Co.Ltd(688388) , Nuode Investment Co.Ltd(600110) Dans le contexte de la vague imminente de déclassement de l’industrie de la récupération des piles au lithium, il est recommandé de se concentrer sur les entreprises ayant des avantages initiaux et intégrés dans les domaines de la récupération et de la fabrication des piles au lithium, de l’alimentation de secours, de la charge et de la décharge. Les objectifs pertinents comprennent Gem Co.Ltd(002340) , Miracle Automation Engineering Co.Ltd(002009) , Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Dans le secteur des ressources en lithium, il est recommandé de se concentrer sur les principales entreprises ayant un taux d’autosuffisance élevé. Les sujets pertinents comprennent Ganfeng Lithium Co.Ltd(002460) , Tianqi Lithium Corporation(002466) , Jiangxi Special Electric Motor Co.Ltd(002176) , Yongxing Special Materials Technology Co.Ltd(002756) , Sinomine Resource Group Co.Ltd(002738) .
Principaux points de vue et suggestions d’investissement en photovoltaïque et en énergie éolienne
Lors de la cinquième session du 13e Congrès populaire national, tenue le 5 mars, le premier ministre Li Keqiang a proposé dans le rapport de travail du Gouvernement de « promouvoir de manière ordonnée la neutralisation des pics de carbone, la planification et la construction de grandes bases d’énergie éolienne et photovoltaïque et de leurs sources d’énergie réglementaires de soutien, et d’améliorer la capacité d’absorption du réseau électrique pour la production d’énergie renouvelable ». En 2021, l’échelle installée de la production d’énergie renouvelable dans tout le pays a dépassé 1 milliard de kW, l’énergie éolienne et l’énergie photovoltaïque ont dépassé 300 millions de kW, l’énergie éolienne en mer est devenue la première au monde et la production annuelle d’énergie nouvelle a dépassé la barre des 1 billion de kWh pour la première fois. À l’avenir, sous l’impulsion de la construction d’une base à grande échelle et de la promotion des politiques à l’échelle du Comté, le coût de la production d’électricité à partir de nouvelles sources d’énergie superposées diminuera, l’économie s’améliorera et la perméabilité des nouvelles formes d’énergie photovoltaïque augmentera.
Photovoltaïque: À court terme, les prix en amont et en milieu de gamme du photovoltaïque ont continué d’augmenter légèrement la semaine dernière, principalement en raison de l’augmentation plus faible que prévu de la production et de la libération des grandes usines chinoises et de la forte demande en aval. On s’attend à ce que l’offre globale de silicium Q1 en 2022 soit encore insuffisante par rapport à la nouvelle demande en aval. L’inadéquation de l’offre et de la demande de silicium à court terme sera maintenue ou maintenue, et les liens entre les puces de batterie ou au stade du jeu des prix. Les fabricants et les terminaux de composants en aval sont très émotifs. Au fur et à mesure que les fabricants de silicium de suivi libèrent leur capacité, les prix en amont et en milieu devraient baisser, ce qui stimulera la demande d’installations en aval. En outre, en raison des avantages d’une petite surface de plancher, d’une intelligence flexible et d’autres avantages, la politique de superposition de l’ensemble du comté favorise activement la construction de systèmes photovoltaïques distribués. Les projets distribués représentent encore une proportion relativement élevée des nouvelles installations en 2022. À moyen et à long terme, dans le contexte de l’objectif clair de « double carbone » et de la part de l’énergie non fossile dans la consommation d’énergie primaire atteindra environ 20% d’ici 2025, le coût de la production d’énergie photovoltaïque superposée continuera de baisser, l’économie continuera d’augmenter et la certitude d’une forte croissance de la demande d’installations photovoltaïques est forte.
Objectifs connexes: 1) La structure de l’offre et de la demande est serrée, et la rentabilité devrait continuer à être un chef de file élevé en silicium Tongwei Co.Ltd(600438) , Xinjiang Daqo New Energy Co.Ltd(688303) ; Robinet d’intégration des composants Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) , Trina Solar Co.Ltd(688599) , Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) ; Robinet d’onduleur Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) , Ginlong Technologies Co.Ltd(300763) , Jiangsu Goodwe Power Supply Technology Co.Ltd(688390) Duopole de verre photovoltaïque Flat Glass Group Co.Ltd(601865) En raison du goulot d’étranglement à court terme de l’approvisionnement en matières premières et de la demande limitée du marché, les principaux maillons du film Eva avec un schéma d’offre et de demande relativement serré Hangzhou First Applied Material Co.Ltd(603806) , Shanghai Hiuv New Materials Co.Ltd(688680) ; Bénéficiant de l’augmentation de la proportion de photovoltaïques distribués Zhejiang Chint Electrics Co.Ltd(601877) , Jinko Power Technology Co.Ltd(601778) .
Énergie éolienne: À court terme, en 2022, l’industrie de l’énergie éolienne a connu une expansion intensive de la production, un rythme d’expansion rapide, une tendance significative à l’échelle des éoliennes, une baisse continue des coûts globaux de l’industrie et une amélioration du paysage de l’énergie éolienne. À moyen et à long terme, l’énergie éolienne est l’une des formes alternatives d’énergie pour réaliser la « neutralité du carbone ». L’industrie de l’énergie éolienne a de vastes perspectives et un espace de croissance à long terme. Entre – temps, l’énergie éolienne en mer est la clé pour résoudre la contradiction entre la pénurie d’électricité et la charge d’électricité dans la région côtière orientale. Les objectifs liés à l’avantage de coût et à la compétitivité technique de base sont les suivants: Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) , Titan Wind Energy (Suzhou) Co.Ltd(002531) , Qingdao Tianneng Heavy Industries Co.Ltd(300569) , Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) , Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) , Xinjiang Goldwind Science And Technology Co.Ltd(002202) , Sinoma Science & Technology Co.Ltd(002080) , Jinlei Technology Co.Ltd(300443) , etc.
Conseils sur les risques
La production et les ventes de nouveaux véhicules énergétiques ont été inférieures aux prévisions; La politique du double carbone n’a pas répondu aux attentes; L’épidémie s’est développée plus rapidement que prévu.
