Huaxin Cement Co.Ltd(600801) : China Securities depository and Clearing Co., Ltd. Shanghai Branch of China Securities depository and Clearing Co., Ltd. Notice on the issuance of the B – to – H Registration and Clearing Business Guide of China Securities depository and Clearing Co., Ltd. Shanghai Branch
Csjhz [2021] No 135
Chaque participant au marché:
Afin de normaliser les activités d’enregistrement et de règlement de B à H, conformément aux règles de mise en œuvre des activités de B à H de la Bourse de Shanghai de la China Securities depository and Clearing Corporation Limited, la société a formulé les lignes directrices pour les activités d’enregistrement et de règlement de B à H de la Succursale de Shanghai de la China Securities depository and Clearing Corporation Limited et les publie par la présente. Il entrera en vigueur le 30 décembre 2021.
Avis est par les présentes donné.
Annexe: lignes directrices pour l’enregistrement et le règlement de la succursale de Shanghai de China Securities depository and Clearing Co., Ltd.
Annexe: lignes directrices pour l’enregistrement et le règlement de la succursale de Shanghai de China Securities depository and Clearing Co., Ltd.
Décembre 2021
China Securities depository and Clearing Co., Ltd. Shanghai Branch
China Securities Depository & Clearing Corp. Ltd. Shanghai Branch
Description de la révision
Date de mise à jour nom de l’entreprise description de la révision
B à H enregistrement et règlement
Émis pour la première fois le 30 décembre 2021
Opérations
Table des matières
Explication… 1 Aperçu du chapitre 1 Chapitre II préparation opérationnelle et technique Chapitre III enregistrement et dépôt Chapitre IV comportement de la société Chapitre V Liquidation et règlement Chapitre VI gestion des risques Chapitre VII mode de présentation de la demande d’entreprise 24 annexe au chapitre VIII 46.
Interprétation
B à H: les sociétés cotées en actions B (actions étrangères cotées en Chine) sur le marché de Shanghai convertissent les actions B en actions H (actions étrangères cotées à l’étranger) par voie d’introduction en bourse et négocient à la Bourse de Hong Kong Limited (ci – après dénommée la Bourse de Hong Kong) (ci – après dénommée la Bourse de Hong Kong) (ci – après dénommée la Bourse de Hong Kong) (ci – après dénommée « B à h»).
C
China Securities depository and Clearing Co., Ltd.
La société: China Securities depository and Clearing Co., Ltd. Shanghai Branch
Shanghai Stock Exchange: Shanghai Stock Exchange
Shanghai Stock Exchange Technology Co., Ltd.: Shanghai Stock Exchange Technology Co., Ltd.
Sehk: HKEX Limited
Hong Kong Clearing: Hong Kong central Clearing Company Limited
Hong Kong Securities Company: a Hong Kong Securities Company selected by the Listed Company in accordance with the General Assembly Scheme. La société de valeurs mobilières de Hong Kong effectue des opérations sur le marché de Hong Kong conformément aux règles de la Bourse de Hong Kong sur la base des instructions de mandat de négociation transmises par la société de technologie de la Bourse de Hong Kong.
B à H: la date de négociation commune des actions B et h de la Bourse de Shanghai.
B à H date de règlement: la date de règlement conjointe des actions B de la Bourse de Shanghai et des actions H de compensation de Hong Kong.
Algorithme précis: dans le compte du détenteur effectif, les actions fractionnées de moins d’une action générées au cours du processus d’émission / de conversion d’actions sont disposées dans l’ordre du nombre et de la taille des actions fractionnées de l’investisseur. Si le nombre d’actions fractionnées est le même, les actions fractionnées sont disposées au hasard par le système de règlement électronique. Dans l’ordre, chaque action est enregistrée en tant qu’action jusqu’à ce que toutes les distributions d’actions / d’ajouts soient effectuées.
Afin de normaliser les activités pertinentes de B à H, les présentes lignes directrices commerciales sont formulées conformément aux règles de mise en œuvre des activités de B à H de la Bourse de Shanghai de la China Securities depository and Clearing Corporation Limited.
Les présentes lignes directrices opérationnelles s’appliquent à la préparation opérationnelle et technique, à l’enregistrement et au dépôt, à la conduite de la société, à la liquidation et au règlement, à la gestion des risques, etc., liés au transfert de B à H. S’il n’est pas précisé dans les présentes lignes directrices commerciales, veuillez consulter les lignes directrices commerciales pertinentes de la compagnie.
L’enregistrement de la sortie des actions B est effectué conformément aux règles et procédures commerciales pertinentes de la société concernant l’enregistrement de la sortie des sociétés cotées.
Conformément à la résolution de l’Assemblée générale des actionnaires, une société cotée peut demander l’enregistrement des actions B détenues par l’investisseur au Registre des actions de Hong Kong après avoir obtenu l’approbation de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières pour exercer des activités de transfert de B à H et avoir achevé la divulgation des informations correspondantes, et déposer les actions B détenues par l’investisseur dans le compte de titres ouvert par le règlement de la Chine à Hong Kong pour devenir des actions H cotées et en circulation à la Bourse de Hong Kong.
Les actions H détenues par les investisseurs sont déposées et réglées à Hong Kong au nom de la Chine et exercent leurs droits sur les émetteurs de titres par l’intermédiaire de la compensation à Hong Kong. « Hong Kong central clearing (agent) Limited » est inscrit au Registre des actionnaires des sociétés cotées en bourse en tant que titulaire nominal final.
China Clearing enregistre et tient à jour initialement les détails de détention des actions H détenues par les investisseurs concernés sur la base des informations fournies par la société cotée sur le compte initial des actions B et les données de détention des investisseurs. Les registres de détention des actions H émis par China Clearing constituent une preuve légale que les investisseurs ont droit aux droits et intérêts sur ces titres.
Les sociétés nationales de valeurs mobilières fournissent aux investisseurs des services connexes tels que l’envoi d’ordres de mandat pour la négociation d’actions H et la réception de rendements de transaction, et traitent des questions de compensation et de règlement pertinentes avec la société en tant que participants nationaux à la compensation. Les investisseurs qui négocient par l’intermédiaire d’une société de valeurs mobilières nationale effectuent des opérations désignées dans une société de valeurs mobilières nationale et ne peuvent déclarer que les ventes et non les achats. Un investisseur étranger peut demander à la société, par l’intermédiaire d’une société de valeurs mobilières désignée pour la négociation sur son territoire ou d’une banque dépositaire désignée pour le règlement, de transférer ses actions en fiducie transfrontalière à une société de valeurs mobilières ou à une banque dépositaire à Hong Kong.
Sauf disposition contraire de la c
Chapitre II préparation opérationnelle et technique
La condition préalable à la conversion de B en H est que le plan de conversion de B en H de la société cotée soit examiné et approuvé par l’Assemblée générale des actionnaires; La société cotée a obtenu l’approbation de la c
Préparation des entreprises des sociétés cotées
1. Le contenu du plan d’affaires B – to – H de la Bourse de Shanghai examiné par l’assemblée générale des actionnaires et l’arrangement d’affaires annoncé au marché indiquent que China Clearing est chargée de confier à China Clearing, en tant que participant compensateur à la compensation de Hong Kong, la garde de ses actions B – to – H, et China Clearing tient des registres détaillés des avoirs des investisseurs en Chine et fournit des services aux détenteurs nominaux pour les investisseurs par l’intermédiaire des participants compensateurs nationaux.
2. Demander à la société de procéder à l’enregistrement du retrait des actions B.
3. Accomplir les formalités requises par le marché de Hong Kong auprès de l’autorité d’enregistrement des actions de Hong Kong et achever l’enregistrement des actions concernées sur le marché de Hong Kong.
4. Choisir une société de valeurs mobilières de Hong Kong conformément au plan de l’Assemblée générale. La société de valeurs mobilières de Hong Kong effectue des opérations sur le marché de Hong Kong conformément aux règles de la Bourse de Hong Kong sur la base des instructions de mandat de négociation transmises par la société de technologie de la Bourse de Hong Kong.
Préparation des activités de la société de valeurs mobilières de Hong Kong
La participation d’une société de valeurs mobilières de Hong Kong à des activités liées au transfert B à H est soumise à des essais techniques organisés par la société et la Bourse de Shanghai. En tant que participant compensateur à la compensation de Hong Kong, la société de valeurs mobilières de Hong Kong effectue la compensation et le règlement des ventes d’actions h Conformément aux règles de compensation de Hong Kong et est responsable du contrôle total de toutes les actions B à H détenues par les investisseurs en Chine afin d’éviter la vente à découvert.
La société de valeurs mobilières de Hong Kong verse à la société le Fonds de garantie et le dépôt de règlement.
La csdcc a signé un accord de coopération commerciale avec la Hong Kong Securities Corporation et son siège social national pour préciser les principales responsabilités, les arrangements de règlement, la responsabilité en cas de rupture de contrat et le règlement des différends des trois parties dans le cadre des activités de transfert B à H.
La société de valeurs mobilières de Hong Kong est responsable de la conversion offshore du dollar de Hong Kong en dollars des États – Unis conformément à la méthode de conversion adoptée par l’Assemblée générale des actionnaires de la société cotée. Hong Kong Securities Company fournit le taux de change USD / HKD comme taux de change pour le règlement et l’échange des opérations de vente d’actions h à la date de négociation B à H. Si la société de valeurs mobilières de Hong Kong ne fournit pas de taux de change au règlement de la RPC avant la date limite stipulée dans l’accord ou ne fournit pas de taux de change en dehors de la fourchette stipulée dans l’accord au règlement de la RPC avant la date limite stipulée dans l’accord, la société effectue la compensation en dollars américains au taux de change convenu dans l’accord.
Préparation opérationnelle des sociétés nationales de valeurs mobilières
Les sociétés nationales de valeurs mobilières participant aux activités liées à la conversion de B en actions H doivent réussir les essais techniques organisés par la société et la Bourse de Shanghai.
Iv. Divers
La société reçoit les données de transaction de vente d’actions H transmises par la société de technologie de la Bourse de Shanghai, reçoit les données de taux de change d’affaires de B à H et complète la transmission nationale et étrangère des données de règlement.
China Clearing ouvre des comptes de titres auprès de Hong Kong Clearing pour la garde des actions H détenues par les investisseurs dépositaires et pour la livraison de titres avec des sociétés de valeurs mobilières de Hong Kong.
La société demande à la succursale de Hong Kong de la Shanghai B – Share Clearing Bank d’ouvrir des comptes de capital en dollars américains et en dollars de Hong Kong, par l’intermédiaire desquels elle traite les transferts de fonds de B à H.
Chapitre III enregistrement et dépôt
Les actions H détenues par les investisseurs sont déposées et réglées à Hong Kong au nom de la Chine et exercent leurs droits sur les émetteurs de titres par l’intermédiaire de la compensation à Hong Kong. Le règlement de la RPC modifie les détails de détention en fonction des résultats du règlement des opérations et des résultats des opérations de transfert autres que les opérations spécifiées dans les présentes lignes directrices.
Enregistrement de la sortie des actions B
Les procédures commerciales relatives au retrait des actions B de l’enregistrement et aux questions nécessitant une attention particulière en ce qui concerne le remboursement des dividendes non distribués sont traitées conformément aux dispositions pertinentes du « Retrait des actions de l’enregistrement» dans le Guide d’affaires de l’émetteur de titres de la succursale de Shanghai de la China Securities depository and Clearing Corporation Limited.
Les opérations de nantissement et de gel des actions pertinentes avant le transfert de B à H restent valides après le transfert de B à H: le gel judiciaire des actions B qui a été effectué avec l’aide du participant compensateur d’origine doit être maintenu par le participant compensateur d’origine après le transfert de B à H; Pour le gel judiciaire initial des actions B et l’enregistrement des nantissements par l’intermédiaire de la société, la société doit continuer à tenir à jour les données relatives au gel des comptes.
Après le retrait de l’enregistrement des actions B et avant la tenue à jour initiale des détails de détention des actions H, la société cotée est responsable du transfert non transactionnel des actions concernées, de l’enregistrement des nantissements et de l’assistance à l’application de la loi. Si de nouvelles opérations de transfert, de nantissement, de gel ou de libération de nantissement ou de gel se produisent au cours de cette période, la société cotée, lorsqu’elle fait une déclaration initiale de maintien des détails sur la détention d’actions h à la société, doit fournir une explication spéciale et faire une déclaration conformément à la dernière situation d’enregistrement des valeurs mobilières.
Enregistrement initial des actions H
Enregistrement et dépôt des actions sur le marché de Hong Kong
Si les actions H sont cotées et négociées sur le marché de Hong Kong, les procédures d’enregistrement et de dépôt doivent être achevées conformément aux règles du marché de Hong Kong. L’émetteur d’actions H demande à la sehk, conformément aux dispositions du marché de Hong Kong, la cotation et la circulation des actions concernées, fait une annonce publique au marché après avoir obtenu l’approbation de la sehk et s’inscrit au Registre des actions de Hong Kong au nom du règlement de la RPC. Après que l’émetteur des actions H a informé la société par écrit des résultats de l’enregistrement, la société, conformément aux dispositions du marché de Hong Kong, confie à l’autorité d’enregistrement des actions de Hong Kong le soin de traiter les procédures d’enregistrement et de dépôt du transfert d’actions.
Après l’achèvement des procédures pertinentes, les actions H détenues par les investisseurs sont déposées et réglées à Hong Kong au nom du règlement en Chine et les droits des émetteurs de valeurs mobilières sont exercés par le règlement à Hong Kong. « Hong Kong central clearing (agent) Limited » est inscrit au Registre des actionnaires des sociétés cotées en bourse en tant que titulaire nominal final.
Maintien initial des détails de la détention intérieure des actions H
Le système de déclaration de l’émetteur est adopté pour la tenue à jour initiale des détails nationaux de détention des actions H. la société effectue la tenue à jour initiale des détails nationaux de détention conformément aux documents de demande fournis par l’émetteur des actions H. l’émetteur veille à ce que les documents de demande soumis par l’émetteur soient véridiques, exacts, complets et légaux et assume toutes les responsabilités juridiques qui en découlent.
Une fois que l’émetteur d’actions H a terminé l’enregistrement des actions sur le marché de Hong Kong et confirmé l’identité de l’investisseur et les informations de détention, il doit demander à la société de maintenir initialement les détails de détention au plus tard cinq jours de négociation B à h avant la date d’inscription des actions H. Le compte dans les détails de détention doit suivre le compte original de titres d’actions B de l’investisseur. Les documents de maintenance initiaux détaillés soumis par l’émetteur des actions h pour la détention nationale comprennent:
1. Copie des documents d’affaires de l’émetteur B à H approuvés par la c
2. Lettre d’engagement concernant le transfert de B à H;
3. Demande de maintenance initiale détaillée pour la détention intérieure de B à H;
4. Données détaillées sur la détention d’actions H nationales (y compris le Code des valeurs mobilières, le compte des valeurs mobilières des actions B, le nombre de détention, etc.);
5. Photocopie de la licence commerciale de l’émetteur des actions H;
6. Procuration de la personne – ressource désignée pour l’entreprise B à H et photocopie du document d’identification valide du gestionnaire;
7. Autres documents exigés par la compagnie.
Ces documents doivent être estampillés du sceau officiel de l’émetteur des actions H et, pour les pages multiples, du sceau de couture.
L’émetteur d’actions H s’acquitte de l’obligation de divulgation d’informations avant la date d’inscription des actions et informe les investisseurs du Code virtuel national des actions H attribuées par la Bourse de Shanghai, de la date d’inscription sur le marché de Hong Kong et d’autres informations. Le Code virtuel national est utilisé pour la soumission des ordres de négociation, le traitement du règlement des opérations et la Déclaration des actions h en Chine.
Après avoir déterminé la date d’inscription des actions et terminé la divulgation des informations correspondantes, la société cotée en actions H soumet l’annonce pertinente à la société le jour de l’annonce de l’inscription et informe la société de la date d’inscription des actions et d’autres informations. Transfert transfrontalier de garde
Les activités transfrontalières de transfert de garde fournies par la société se rapportent aux activités pour lesquelles les investisseurs étrangers demandent le transfert des actions correspondantes à des sociétés de valeurs mobilières étrangères ou à des banques dépositaires.
1. Déclaration et révocation de la tutelle transfrontalière
L’investisseur présente une demande de transfert transfrontalier d’actions h à la société de valeurs mobilières désignée pour la négociation ou à la banque dépositaire désignée pour le règlement, et la société de valeurs mobilières ou la banque dépositaire vérifie et vérifie qu’il n’y a pas d’erreur. Selon la demande de l’investisseur, remplir le formulaire de demande de déclaration de transfert transfrontalier d’actions H et le fichier de données détaillé de transfert transfrontalier d’actions H (le fichier de données détaillé est en format Excel. Pour plus de détails sur la façon de remplir le formulaire de demande et le fichier de données détaillé, voir b à h pour plus de détails).
