Beijing ruiqiang Law Firm
À propos de Shanxi Panlong Pharmaceutical Group Limited By Share Ltd(002864)
Émission publique d’obligations de sociétés convertibles
De
Avis juridique complémentaire (i)
Août 2021
Table des matières
Texte… 5. Question 1 des commentaires 5. Question 2 des commentaires Question 3 des commentaires Question 4 des commentaires 5. Question 5 des commentaires Question 6 des commentaires Question 17 des commentaires 46.
Beijing ruiqiang Law Firm
À propos de Shanxi Panlong Pharmaceutical Group Limited By Share Ltd(002864)
Émission publique d’obligations de sociétés convertibles
Avis juridique complémentaire (i)
À: Shanxi Panlong Pharmaceutical Group Limited By Share Ltd(002864)
Beijing ruiqiang law firm (hereinafter referred to as the “stock”) accepted the entrustment of Shanxi Panlong Pharmaceutical Group Limited By Share Ltd(002864) L’avis juridique du cabinet d’avocats Beijing ruiqiang sur l’offre publique d’obligations de sociétés convertibles (ci – après dénommé « Avis juridique») et le rapport de travail des avocats du cabinet d’avocats Beijing ruiqiang sur l’offre publique d’obligations de sociétés convertibles (ci – après dénommé « Rapport de travail des avocats») ont été émis à l’émetteur. Par la présente, conformément aux exigences de l’avis de rétroaction sur l’examen d’un projet de licence administrative de la c
Sauf indication contraire, les prémisses, hypothèses et abréviations pertinentes de cet avis juridique supplémentaire sont les mêmes que celles du rapport de travail de l’avocat et de l’avis juridique.
Les déclarations faites dans l’avis juridique et le rapport sur le travail des avocats s’appliquent également au présent avis juridique supplémentaire.
Aux fins de la publication du présent avis juridique supplémentaire, les avocats de la bourse ont vérifié et vérifié les questions pertinentes soulevées dans le présent avis juridique supplémentaire conformément aux exigences des lois, règlements administratifs, documents normatifs et règles commerciales pertinents de la bourse, conformément aux principes de prudence et d’importance.
Avis juridique complémentaire (i)
L’échange accepte d’utiliser cet avis juridique supplémentaire comme document juridique nécessaire à la demande de l’émetteur pour cette émission, de le soumettre avec d’autres documents et d’assumer les responsabilités juridiques correspondantes pour les avis juridiques émis conformément à la loi.
Texte
Question 1 de la rétroaction
Le demandeur est prié de préciser et de divulguer si le plan d’émission d’obligations convertibles est conforme aux mesures de gestion des obligations de sociétés convertibles et à d’autres dispositions pertinentes. Les institutions de recommandation et les avocats sont invités à donner leur avis sur la vérification.
Objet:
Si le plan d’émission d’obligations convertibles est conforme aux mesures de gestion des obligations de sociétés convertibles et à d’autres dispositions pertinentes
La comparaison entre le régime actuel d’émission d’obligations convertibles de l’émetteur et les principales dispositions des mesures de gestion des obligations de sociétés convertibles est la suivante:
Si le numéro d’instruction du plan d’émission d’obligations convertibles est conforme aux dispositions des mesures de gestion des obligations convertibles de sociétés
Article 3 les obligations convertibles émises à des objets non spécifiques sont émises conformément à
Les bourses de valeurs établies en vertu de la loi sont cotées en bourse ou négociées sur d’autres bourses de valeurs nationales dont le type d’offre publique de valeurs mobilières est approuvé par le Conseil d’État. Les bourses de valeurs convertibles en actions a de l’émetteur échangent des obligations de sociétés en fonction des risques et des caractéristiques des obligations convertibles, qui améliorent les règles de négociation et préviennent et limitent la spéculation excessive. Lorsque des obligations et des actions a converties à l’avenir font l’objet d’une négociation procédurale d’obligations convertibles, elles doivent être cotées à la Bourse de Shenzhen de la c
Sécurité du système de bourse ou ordre normal de négociation.
Article 4 les obligations convertibles émises par l’émetteur à des objets spécifiques ne sont pas autorisées
Les transferts sont effectués au moyen d’opérations centralisées ouvertes. Inconfort
2. Lorsque des obligations convertibles émises par une société cotée à un objet spécifique sont converties en actions, l’émission est publique.
18 mois à compter de la date de clôture de l’émission des obligations convertibles
Pas de transfert interne.
Article 7 produits du prix de transfert des opérations susceptibles de se produire sur des obligations convertibles
Lorsqu’un événement important ayant un impact important n’est pas connu des investisseurs,
L’émetteur transmet immédiatement les informations relatives à l’événement majeur à:
Il n’est pas approprié que la c
3 annonce de la cause de l’événement, de l’état actuel et de l’utilisation possible de la dette convertible non émise
Conséquences juridiques.
Les événements majeurs visés au paragraphe précédent comprennent:
Article 80, paragraphe 2, et article 81 de la loi sur les valeurs mobilières
Les événements majeurs visés au paragraphe 2 de l’article;
Si le numéro d’instruction du plan d’émission d’obligations convertibles est conforme aux dispositions des mesures de gestion des obligations convertibles de sociétés
En raison de l’attribution d’actions, de l’émission d’actions supplémentaires, de l’émission d’actions, de la distribution de dividendes, de la séparation et de la réduction
Modification des actions de l’émetteur due à l’actif et à d’autres raisons, nécessitant un ajustement
Le prix de conversion ou le prix de conversion convenu dans le prospectus
Modification à la baisse du prix de conversion;
Déclenchement et émission des conditions de remboursement convenues dans le prospectus
Une personne décide de racheter ou de ne pas racheter;
Le montant total des obligations convertibles converties en actions atteint le montant convertible.
Pourcentage du total des actions émises de la société avant le début de la conversion de la dette en actions
X;
Le montant total des obligations convertibles non converties est inférieur à 30 millions de RMB;
Le garant d’obligations convertibles subit des changements importants d’actifs et des changements importants
Litiges, fusions, scissions, etc.;
Autres questions prescrites par la csrc.
Article 8 les obligations de sociétés convertibles émises dans le cadre de cette émission peuvent être converties en actions de la société au moins six périodes d’actions à compter de la date de clôture de l’émission, et la période de conversion est déterminée en fonction de la durée de vie des obligations convertibles et de la situation financière de la société Au cours des quatre premiers mois suivant l’expiration d’un délai de six mois à compter de la date de clôture de l’émission. À compter de la date de négociation jusqu’à ce que les obligations de sociétés convertibles aient le droit d’option de conversion ou de non – conversion, et jusqu’à la date d’échéance, les détenteurs d’obligations convertibles deviennent actionnaires de l’émetteur le lendemain de la conversion. Ou avoir l’option de ne pas convertir d’actions et de devenir actionnaire de l’émetteur le lendemain de la conversion, conformément aux dispositions
Article 9 le prospectus d’une société cotée qui émet des obligations convertibles à des objets non spécifiques a convenu que le prix de conversion des actions pour le développement public ne doit pas être inférieur au prix de conversion des actions des deux lignes d’obligations convertibles avant la date d’annonce du prospectus, qui ne doit pas être inférieur au prix moyen de négociation des actions de l’émetteur au cours des dix jours de négociation et au prix moyen de négociation des actions de l’émetteur au cours des vingt et cinq jours de négociation avant la date d’annonce du prospectus. Et il ne doit pas être corrigé vers le haut. Il s’agit du prix moyen de négociation des actions de l’émetteur le jour de négociation et du prix de conversion des obligations convertibles émises par la société cotée à un objet spécifique le jour de négociation précédent, le prix moyen de négociation des actions de l’émetteur le jour de négociation précédent ne doit pas être inférieur au prix moyen le plus élevé des vingt jours de négociation précédant l’émission de l’invitation à la souscription, et le prix moyen de négociation des actions des émetteurs et le prix moyen le jour de négociation précédent ne doivent pas être révisés à la hausse, et le prix moyen de négociation des actions des émetteurs est
Aucune correction à la baisse n’est autorisée.
Article 10 le prospectus précise les principes et les modalités de l’ajustement du prix de conversion qui ont été convenus dans le prospectus. Après l’émission d’obligations convertibles, en raison de l’attribution d’actions, de l’émission d’actions supplémentaires, des principes et des méthodes de consolidation; Si le prospectus modifie à la baisse le prix de conversion convenu des actions du proposant en raison de la livraison des actions, du dividende, de la Division, de la réduction du capital ou d’autres raisons, le prix de conversion des actions est ajusté en même temps. Lorsque le prospectus d’obligations convertibles d’une société cotée précise que le prix de conversion des actions est fixé à oui et que les conditions de modification doivent être fixées sous la forme détenue par les actionnaires présents à l’Assemblée, il est également convenu que le plan de modification du prix de conversion des actions ne peut être soumis aux actionnaires de l’émetteur qu’après l’approbation des deux tiers des droits de vote. Les actionnaires qui détiennent des obligations convertibles émises à l’Assemblée et qui ont besoin du droit de vote des actionnaires présents à l’Assemblée se retirent, et plus des deux tiers des actionnaires qui détiennent des obligations convertibles de l’émetteur conviennent que le prix de conversion corrigé des actionnaires qui détiennent des obligations convertibles de l’émetteur n’est pas inférieur à ce prix; Les 20 premières opérations du jour de la convocation de l’Assemblée générale des actionnaires
Si le numéro d’instruction du plan d’émission d’obligations convertibles est conforme aux dispositions des mesures de gestion des obligations convertibles de sociétés
Le prix de conversion modifié ne doit pas être inférieur au plus élevé des deux montants suivants: le prix moyen de négociation des actions de la société à la date de modification visée au paragraphe précédent et le prix moyen le jour de négociation de l’émission 20 jours avant la tenue de l’Assemblée générale du régime précédent; Le prix de transaction moyen des actions de la banque correspondante et le prix de transaction moyen du jour de négociation précédent. Conformité
Le prospectus a été convenu en conséquence dans les conditions de remboursement à l’échéance et de remboursement conditionnel; Le prospectus a stipulé les deux dernières années d’intérêt des obligations de sociétés convertibles émises cette fois. Si le prospectus peut préciser les conditions de remboursement des actions de l’émetteur visées à l’article 11, Il est prévu que l’émetteur désigné à tout moment au cours d’une période de 30 jours de négociation consécutifs peut racheter les obligations convertibles dont le prix de négociation est inférieur à 70% du prix de conversion courant aux conditions et aux prix convenus à l’avance. Lorsqu’un détenteur d’obligations de sociétés convertibles a un prospectus, il peut convenir de conditions de revente, précisant que le détenteur d’obligations convertibles a le droit de vendre les obligations de sociétés convertibles qu’il détient 7. Une personne peut vendre tout ou partie des obligations convertibles détenues à l’émetteur à des conditions et à un prix convenus à l’avance, en fonction de la valeur nominale des obligations plus les obligations existantes. Le prospectus précise que, si le prix des intérêts courus au cours de la période d’émission est revendu à l’émetteur pour changer l’objet du Fonds levé, un détenteur d’obligations convertibles est autorisé à le revendre si l’émetteur a le droit de le revendre à l’émission en cours. La mise en œuvre du projet d’investissement des fonds collectés pour la conversion des obligations de sociétés a considérablement changé par rapport à l’engagement de l’émetteur dans le prospectus. Les détenteurs d’obligations convertibles de sociétés qui sont reconnus par la csrc comme ayant changé l’objet des fonds collectés
