Haitong Securities Company Limited(600837)
À propos de 3Peak Incorporated(688536)
Rapport annuel de suivi de la surveillance continue 2021
Haitong Securities Company Limited(600837) Les règles de cotation des actions du Conseil d’administration de la science et de la technologie de la Bourse de Shanghai, les lignes directrices sur l’autorégulation et la surveillance des sociétés cotées de la Bourse de Shanghai No 11 – surveillance continue et d’autres lois et règlements pertinents sont responsables de la surveillance continue après la cotation de 3Peak Incorporated(688536)
Supervision continue
Surveillance continue du contenu du travail du numéro de série
Mettre en place un système de surveillance continue solide et efficace, et l’institution de recommandation a mis en place un système de surveillance continue solide et efficace.
1. Formuler le système de supervision continue du travail correspondant pour le travail spécifique de supervision continue et formuler le travail correspondant
Plan de planification
Conformément aux règlements pertinents de la c
2 avant le début, signer une entente permanente avec la société cotée ou les parties concernées, qui précise que les deux parties supervisent en permanence
Accord de surveillance précisant les droits et obligations des deux parties pendant la période de surveillance continue et faisant rapport à Shanghai Securities Exchange
Obligations et déclaration à la Bourse de Shanghai pour enregistrement
L’Agence de recommandation communique quotidiennement, régulièrement ou irrégulièrement
3 comprendre le Sri au moyen d’une communication quotidienne, d’une visite de retour régulière, d’une inspection sur place, d’une visite de retour pendant la période de diligence raisonnable, d’une inspection sur place, etc.
Mener des enquêtes et d’autres méthodes pour assurer une supervision continue du développement des activités du Groupe de travail, et soutenir le 3Peak Incorporated(688536)
Suivi de la supervision
Pendant la période de surveillance continue, la société cotée a enfreint les règlements pertinents en 2021 3Peak Incorporated(688536)
4. Si une déclaration publique est faite au sujet d’une violation de la loi, elle doit être élaborée par l’institution de recommandation conformément aux dispositions pertinentes avant la divulgation.
Violations signalées par la Bourse de Shanghai et déclarées par la Bourse de Shanghai
Annonce dans les médias désignés après vérification
Pendant la période de surveillance continue, la société cotée ou les parties concernées se présentent
En cas de violation de la loi, de violation des engagements, etc., il est découvert par lui – même ou
5 dans les cinq jours ouvrables suivant la date de la découverte, Shanghai Securities 2021 3Peak Incorporated(688536)
Rapport d’échange, y compris les violations des lois, des règlements ou des engagements de la société cotée ou des questions connexes
Violation de la loi, violation des engagements, etc.
Conditions physiques, mesures de supervision prises par le promoteur, etc.
Supervision de la société cotée et de ses administrateurs, superviseurs et cadres supérieurs pendant la supervision continue, l’institution de recommandation supervise Siri
6 membres se conforment aux lois, règlements et règles du Ministère ainsi qu’à Shanghai Securities Exchange et à ses administrateurs, superviseurs et cadres supérieurs.
Les règles commerciales et autres documents normatifs publiés par Yi sont conformes aux lois, règlements, règles départementales et valeurs mobilières de Shanghai.
S’acquitter efficacement de tous les engagements qu’elle a pris, des règles de fonctionnement et d’autres documents normatifs publiés par Exchange, et s’acquitter efficacement de tous les engagements qu’elle a pris.
Superviser la mise en place, l’amélioration et la mise en œuvre effective par les sociétés cotées de l’institution de recommandation de la gouvernance d’entreprise 3Peak Incorporated(688536) Respect du Code de conduite des cadres supérieurs, etc.
Superviser la mise en place, l’amélioration et la mise en œuvre effective du système de contrôle interne de 3Peak Incorporated(688536) La garantie externe, l’investissement étranger et le transfert de produits dérivés ont été mis en œuvre efficacement, ce qui peut garantir le fonctionnement normal des procédures de prise de décisions opérationnelles importantes telles que la réglementation et le contrôle de la société et des filiales.
Règles, etc.
Superviser l’établissement et l’amélioration des sociétés cotées et la mise en oeuvre efficace de la diffusion de l’information
Exposer le système, examiner les documents de divulgation de l’information et d’autres documents pertinents et exhorter 3Peak Incorporated(688536)
Déclarations ou omissions importantes
Documents de divulgation d’informations aux sociétés cotées et à la c
Autres documents soumis par la Commission et la Bourse de Shanghai
Examen préalable et supervision en temps opportun des documents de divulgation de renseignements problématiques
Demander à la société de corriger ou de compléter, et la société ne corrigera pas ou ne complétera pas
S’il y a lieu, il en informe la Bourse de Shanghai en temps utile; Si l’institution de recommandation ci – dessus n’a pas examiné à l’avance les documents de divulgation d’information de 10 sociétés municipales de 3Peak Incorporated(688536)
Terminer l’examen des documents pertinents et les conserver dans un délai d’un jour
Les documents de divulgation d’informations en cas de problème devraient exhorter le public coté à temps
La société cotée ne corrigera pas ou ne complétera pas
Doit être signalé à la Bourse de Shanghai en temps opportun
Se concentrer sur la société cotée ou ses actionnaires contrôlants, les contrôleurs effectifs,
Les circonstances dans lesquelles les administrateurs, les superviseurs et les cadres supérieurs ont été soumis à la c
Superviser et exhorter le personnel à améliorer le système de contrôle interne et à prendre des mesures correctives
Positif
Continuer de prêter attention à l’exécution des engagements de la société cotée, de l’actionnaire contrôlant et du Contrôleur effectif, etc. en 2021, 3Peak Incorporated(688536)
Prêter attention aux rapports des médias publics sur les sociétés cotées
Vérifier les rumeurs du marché.
Après vérification, il est constaté qu’il n’y a pas eu d’affaires importantes qui devraient être divulguées à la Division 13 ou signalées à la Bourse de Shanghai en 2021.
Si l’information n’est pas conforme aux faits, la société cotée est instamment priée d’être véridique en temps opportun.
Divulguer ou clarifier; Les sociétés cotées ne divulguent pas ou ne clarifient pas
Doit être signalé à la Bourse de Shanghai en temps opportun
Demander instamment à la société cotée de faire une déclaration si l’une des circonstances suivantes est découverte:
Faire rapport à la Bourse de Shanghai en même temps
Avis: (Ⅰ) Activités liées à la violation présumée des règles d’inscription sur la Liste
Règles de fonctionnement; Institutions de services de valeurs mobilières et leurs signataires
14 Les avis professionnels émis peuvent contenir de faux documents et induire en erreur en 2021, 3Peak Incorporated(688536)
Les circonstances; (Ⅲ) la société apparaît dans la septième section des mesures de recommandation
Les circonstances prévues aux articles 11 et 72; (Ⅳ) public
La Division ne coopère pas à la supervision continue; Shanghai Securities Exchange
Autres circonstances qui, de l’avis de la bourse ou du promoteur, doivent être signalées
Formuler un plan de travail pour l’inspection sur place des sociétés cotées, préciser que l’institution de recommandation a formulé 15 exigences relatives à l’inspection sur place, assurer la qualité du plan de travail pour l’inspection sur place et préciser la quantité d’inspection sur place. S’il te plaît.
Dans l’une des circonstances suivantes, le promoteur doit:
Certificat de Shanghai dans les 15 jours suivant la date à laquelle il a été ou aurait dû être connu
Dans le délai prescrit par la Bourse des valeurs, la société cotée est tenue de:
Inspection sur place: (i) actionnaire contrôlant et Contrôleur effectif
Ou d’autres parties liées occupent les fonds de la société cotée à des fins non opérationnelles;
16 (II) Fournir une garantie à une autre personne en violation des règles; Iii) en 2021, 3Peak Incorporated(688536) Investissement et couverture de titres en violation des règles
Activités de couverture à terme, etc.; Les opérations entre apparentés sont manifestement injustes ou
Non – respect des procédures d’approbation et des obligations de divulgation de l’information; Industrie
Perte de rendement ou baisse du bénéfice d’exploitation par rapport à l’année précédente
Plus de 50%; (Ⅶ) La Bourse de Shanghai exige:
Sa situation
Problèmes constatés par l’institution de recommandation et le représentant de la recommandation et rectification
Aucune.
Principaux risques
Les principaux facteurs de risque auxquels l’entreprise est confrontée sont les suivants:
Risque de concurrence sur le marché
L’industrie des circuits intégrés analogiques se développe rapidement, de bonnes perspectives attirent de nombreuses entreprises chinoises à essayer d’entrer dans ce domaine, les fabricants de l’industrie sur la base de la consolidation de leurs avantages pour poursuivre activement l’expansion du marché, la concurrence sur le marché s’intensifie. Bien que l’entreprise ait acquis une certaine part de marché et une certaine popularité de la marque dans l’industrie de la conception de circuits intégrés après des années d’accumulation de technologie et de construction de marque, elle a déjà un certain avantage concurrentiel. Mais par rapport aux grands fabricants internationaux de l’industrie, l’entreprise a encore de la place pour l’amélioration dans tous les aspects. Si l’entreprise ne peut pas saisir correctement la dynamique du marché et la tendance au développement de l’industrie et ne peut pas innover en temps opportun en fonction des besoins des clients en matière de technologie et de produits, la position de l’industrie, la part de marché et les résultats d’exploitation de l’entreprise peuvent être affectés négativement.
En outre, par rapport à la situation où l’entreprise possède plus d’un millier de modèles de puces, les principales entreprises de l’industrie des circuits intégrés analogiques, telles que Texas Instruments et adenault, ont des dizaines, voire des centaines de milliers de modèles de produits de puces analogiques, couvrant presque tous les domaines d’application en aval. Une fois que ces entreprises de premier plan auront adopté une stratégie concurrentielle forte sur le marché et abaissé les prix des produits concurrents similaires à ceux des produits de l’entreprise, l’entreprise sera dans une situation passive où les revenus d’exploitation baisseront ou seront forcés de baisser les prix.
Risque de concentration élevée des clients
La puce analogique présente les caractéristiques d’une large gamme de types et d’applications. Les fabricants de circuits intégrés analogiques de renommée internationale ont généralement des ressources clients étendues et dispersées. Par rapport aux fabricants de renommée internationale, l’entreprise a actuellement une petite échelle et moins de catégories de produits. Afin de concentrer les ressources avantageuses et de tirer parti de l’avantage comparatif, l’entreprise a principalement choisi de fournir des produits à puce analogique à des clients dans des domaines tels que les communications et l’industrie Pan – industrielle. En aval de l’entreprise, par exemple, l’industrie des communications a un modèle de marché de concurrence monopolistique et une situation réaliste de concentration élevée des fabricants.
Au cours de la période considérée, le chiffre d’affaires total de la société pour les cinq principaux clients s’est élevé à 8947822 millions de RMB, soit 67,49% du chiffre d’affaires d’exploitation de la période considérée, avec un degré de concentration relativement élevé.
Si l’entreprise future n’est pas en mesure d’obtenir en permanence la certification du fournisseur qualifié du client principal et d’obtenir en permanence la commande ou si la relation de coopération entre l’entreprise et le client susmentionné est remplacée par d’autres fournisseurs, ou si le client principal de l’entreprise future change considérablement, ou si le client principal de l’entreprise future perd le client principal en raison de la qualité du produit de l’entreprise et d’autres raisons, ou les conditions d’exploitation et de crédit et les opérations du client principal actuel, Les changements négatifs importants apportés à la stratégie d’approvisionnement qui empêchent l’entreprise de maintenir un avantage continu dans le système de fournisseurs des principaux clients et de maintenir des relations de coopération avec les principaux clients auront une incidence négative sur les activités de l’entreprise.
Risque de concentration élevée des fournisseurs
L’entreprise est exploitée selon le mode Fabless. Les fournisseurs comprennent l’usine de fabrication de Wafers et l’usine d’essai d’emballage. Au cours de la période visée par le rapport, l’entreprise a maintenu une relation d’achat stable avec les principaux fournisseurs. En raison de la particularité de l’industrie des circuits intégrés, l’usine de Wafers et l’usine d’essai d’étanchéité appartiennent à l’entreprise d’actifs lourds et la concentration du marché est très élevée, de sorte que le nombre de fabricants qui maîtrisent les technologies de pointe est inférieur. Dans l’industrie, en raison de la stabilité du processus et de l’avantage des coûts d’achat par lots, une seule entreprise de conception de circuits intégrés ne choisit souvent que des usines de Wafers individuelles et des usines d’essai d’étanchéité pour coopérer. Par conséquent, en raison de la limitation de l’échelle actuelle de l’entreprise, les fournisseurs de l’entreprise sont relativement concentrés.
Au cours de la période visée par le rapport, le montant total des achats effectués par la société auprès des cinq principaux fournisseurs s’est élevé à 56842200 RMB, soit 92,83% du montant des achats effectués au cours de la période visée par le rapport, soit un pourcentage relativement élevé. Entre – temps, le montant des achats effectués par la société auprès du premier fournisseur au cours de la période considérée s’élevait à 256647 400 RMB, soit 41,89% du montant total des achats courants. Les principaux fournisseurs de l’entreprise subissent des changements défavorables dans l’exploitation de l’entreprise, une capacité limitée ou des relations de coopération tendues, ce qui peut entraîner l’incapacité des fournisseurs à expédier suffisamment de marchandises en temps opportun, ce qui a un impact négatif sur la production et l’exploitation de l’entreprise.
Risque de pénurie de capacité dans la chaîne d’approvisionnement
En tant qu’élément le plus important de l’équipement intelligent, les circuits intégrés (ci) ont connu une croissance rapide au cours des dernières années en raison de la demande en ligne causée par l’épidémie, de la demande de serveurs de centres de données et de puces de terminaux intelligents dans la société, de sorte que les principales lignes de fabrication de ci dans le monde ont connu une situation de pénurie de capacité. Entre – temps, en raison de l’influence de la politique commerciale internationale au cours des dernières années, les clients chinois ont des relations étroites avec les pays producteurs.
