Principaux points de vue de l’industrie:
La semaine de négociation précédente était la neuvième semaine de négociation des actions a en 2022. L’indice Shanghai – Shenzhen 300 a chuté de 4,22%, avec 31 industries de niveau Shen – Yun en hausse de 0 et 31 en baisse. L’ensemble de l’industrie des communications s’est amélioré la semaine dernière, tombant de 3,6% à la septième place et à la première place dans l’industrie TMT. Récemment, la Commission nationale du développement et de la réforme, le Bureau central de l’information du réseau, le Ministère de l’industrie et de la technologie de l’information et l’administration nationale de l’énergie ont publié conjointement un avis indiquant qu’ils étaient convenus de commencer à construire des nœuds de centres nationaux de calcul à Beijing, Tianjin et Hebei, dans le delta du fleuve Yangtze, dans la région de Guangdong, Hong Kong et Macao, à Chengdu et Chongqing, en Mongolie intérieure, à Guizhou, dans la province de Gansu et à Ningxia, et qu’ils Jusqu’à présent, le système national intégré de centres de données massives a achevé la conception globale de la disposition et le projet de « Calcul de l’Est et de l’Ouest » a été officiellement lancé. Le projet de calcul est – Ouest a quatre significations. Premièrement, améliorer le niveau global de puissance de calcul du pays; Deuxièmement, vert et faible teneur en carbone; Troisièmement, promouvoir le développement coordonné de l’Est et de l’Ouest; Quatrièmement, l’échelle d’investissement du projet de calcul est – Ouest est grande et l’effet d’entraînement est fort. En tant que projet stratégique au niveau national, la construction de l’écosystème correspondant à l’informatique est – Ouest est un processus complexe à moyen et à long terme qui nécessite la coopération de l’ensemble de la chaîne industrielle. Grâce à la construction de centres informatiques et de grappes de centres de données, l’investissement dans les industries de La chaîne industrielle sera effectivement élargi. Il est recommandé de continuer à prêter attention aux possibilités d’investissement pertinentes dans l’informatique est – Ouest et l’économie numérique.
Principaux points d’investissement:
Nouvelles de l’industrie d’une semaine: (1) 607728 : le bénéfice net devrait augmenter de 23 à 25% d’une année sur l’autre en 2021; China Mobile: le chiffre d’affaires prévu pour 2021 est d’environ 850 milliards de RMB et le bénéfice net est de 114,3 à 116,5 milliards de RMB; China United Network Communications Limited(600050) en 2021, le chiffre d’affaires Le chiffre d’affaires de la tour de Chine en 2021 était de 86 585 milliards de RMB, avec une forte croissance des activités des deux ailes; Augmenter modérément les dépenses en capital: China United Network Communications Limited(600050) Il est prévu d’achever la construction à l’échelle du réseau 5G dans environ trois ans; 30 milliards de yuans! La Tour de fer chinoise a considérablement augmenté ses dépenses en capital en 2022; L’échelle totale dépasse 76983 milliards! China Mobile National Communication Engineering Design BID was opened; Il a été décidé de créer 10 grappes de centres nationaux de données!; Les dix principales marques mondiales d’infrastructure de télécommunications: Huawei est le premier et deux entreprises de communications optiques sont présélectionnées; Recueillir 600 millions de RMB pour investir dans des projets tels que le module optique 5G: Wuhan liantee se connectera au Gem; China Light on OFC: 800g Light module becomes the main new product.
Conseils en matière d’investissement:
Avec le développement progressif de la construction 5G et l’augmentation continue de l’échelle de construction de l’informatique en nuage, les fondamentaux de l’industrie des communications continueront de s’améliorer en 2022. En ce qui concerne la construction de la 5G, avec la mise en œuvre du plan de développement de l’industrie de l’information et de la communication au cours du quatorzième plan quinquennal, l’objectif futur de la construction de la 5G est clair. Au cours des trois à cinq prochaines années, la construction de la 5G maintiendra également un rythme stable d’investissement dans la construction. Cependant, avec l’avancement progressif de la construction, l’application de soutien en aval deviendra progressivement mature, ce qui stimulera à nouveau la construction de 5G.
Dans l’avenir où le marché structuré de l’industrie des communications continuera d’être déduit, nous suggérons de prêter attention aux quatre circuits d’investissement de l’industrie des communications: (1) opérateur & fournisseur d’équipement: la construction de 5G continue d’être encouragée et le boom des activités traditionnelles de communication augmente. Avec l’expansion de La construction de 5G, la performance de la construction de communications et de la chaîne industrielle o & M augmente considérablement. La construction d’un centre de données et d’un réseau Cloud pour les services 5G 2B ouvre également un nouvel espace de croissance aux opérateurs d’équipements de communication. Module optique: avec la croissance de la demande et le catalyseur de la technologie des modules optiques, l’industrie devrait accueillir un nouveau cycle de double – clics Davis d’ici 2022. Il est recommandé de se concentrer sur les principales entreprises de modules optiques du côté de la communication de données. Module Internet des objets: Au cours des deux prochaines années, le module Internet des véhicules continuera d’être l’une des principales orientations de la croissance future du marché du module Internet des objets. Il est recommandé de prêter attention aux principales entreprises qui ont une disposition plus profonde dans la chaîne industrielle de l’Internet des véhicules. Contrôle de la température: il est recommandé que les parties concernées soient en mesure de transférer la technologie de refroidissement liquide du Centre de données d’origine aux principales entreprises de contrôle de la température du système de stockage d’énergie.
Facteurs de risque:
Fluctuation lente des prix des matières premières en amont.
