Principaux points d’investissement:
Nouveau lundi: les sanctions contre la Russie s’étendent à des secteurs clés de l’énergie et la fenêtre sur les prix élevés du pétrole pourrait être considérablement prolongée. Le 8 mars, Biden a annoncé une interdiction énergétique à l’encontre de la Russie, qui interdirait aux États – Unis d’importer du pétrole, du gaz naturel liquéfié et du charbon de Russie; Le Royaume – Uni cessera également progressivement d’importer du pétrole russe et des produits connexes d’ici la fin de 2022. La Russie est le deuxième producteur mondial de pétrole, exportant environ 8% des importations totales de pétrole brut des États – Unis en 2021. Après l’escalade des sanctions, l’offre internationale de pétrole brut à court terme s’est considérablement resserrée et le point d’inflexion des prix du pétrole brut international pour toute l’année devrait être retardé. Le dernier Outlook à court terme de l’Agence américaine de l’énergie (EIA) a révélé une forte augmentation du Centre des prix pour l’année 2022, le Brent brut étant estimé à 105 $/ baril (contre + 26,6% précédemment prévu) et le WTI brut à 101 $/ baril (contre + 27,1% précédemment prévu).
Tendances de l’industrie et de l’entreprise cette semaine: 1) Équipement photovoltaïque: la demande de l’ensemble de la chaîne industrielle est élevée et continue de prospérer, Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) , Suzhou Maxwell Technologies Co.Ltd(300751) Équipement à semi – conducteurs: Cette semaine, 9 équipements de procédé ont été ouverts pour les principales usines de Wafers en Chine, dont 5 ensembles de Huahong Wuxi (2 équipements d’essai de voie avant et 3 équipements d’essai de voie arrière) et 4 ensembles de tubes de four de Shanghai jita. Les fabricants chinois n’ont pas remporté l’appel d’offres. Naura Technology Group Co.Ltd(002371) , 682200 , Shenzhen Xinyichang Technology Co.Ltd(688383) Lithium Electric Equipment: Tesla stocke une grande quantité de ressources Lithium – nickel pour la production en série de batteries LFp et 4680. Le mineur australien de lithium Core Lithium a annoncé un accord d’approvisionnement avec Tesla pour fournir jusqu’à 110000 tonnes de concentré de spodumène à Tesla sur une période de quatre ans à compter de 2023. Services pétroliers: l’embargo sur l’énergie imposé par les États – Unis à la Russie a entraîné une pénurie mondiale d’approvisionnement en pétrole et des rejets plus importants que prévu de l’Agence de l’énergie. Le Secrétaire général de l’OPEP, Mohamed balkindo, a souligné à nouveau lors de la réunion de la semaine de l’énergie à Cambridge, aux États – Unis, que la capacité mondiale actuelle ne pouvait pas combler le vide après avoir éliminé la part de la Russie dans les exportations de pétrole, appelant à ne pas « politiser » Les questions énergétiques. Laser et automatisation: les prix départ usine des producteurs industriels ont augmenté de 8,8% d’une année sur l’autre et de 0,5% d’une année sur l’autre en février. Matériel de couture: le 11 mars, l’Association chinoise des machines à coudre a publié une analyse de l’impact de la situation russo – ukrainienne sur l’industrie chinoise des machines à coudre, affirmant que la situation russo – ukrainienne aura un impact négatif de 5% sur les exportations chinoises de machines à coudre en 2022.
Objectifs de base du portefeuille cette semaine: il est recommandé de se concentrer sur les possibilités d’investissement dans les secteurs cycliques à forte croissance et à forte élasticité avec des points d’inflexion ascendants, tels que [ Nanjing Develop Advanced Manufacturing Co.Ltd(688377) ], [ China Oilfield Services Limited(601808) ], [ Yantai Jereh Oilfield Services Group Co.Ltd(002353) ], [ Zhejiang Hangke Technology Incorporated Company(688006) ], [ Wuxi Lead Intelligent Equipment Co.Ltd(300450) ], [ Wuxi Autowell Technology Co.Ltd(688516) En ce qui concerne l’automatisation générale, il est recommandé de [ Wuhan Raycus Fiber Laser Technologies Co.Ltd(300747) ], [ Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) ] et de prêter attention à [ China Cssc Holdings Limited(600150)
Conseils sur les risques: 1. Les progrès de l’expansion de la production des fabricants d’électricité au lithium sont inférieurs aux attentes; 2. La reprise de l’industrie navale n’a pas été aussi rapide que prévu; 3. La croissance des activités de l’entreprise recommandée n’a pas été aussi rapide que prévu.
