Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd.
Annonce spéciale sur le risque de placement en actions lors de l’offre publique initiale
Institution de recommandation (souscripteur principal): Citic Securities Company Limited(600030)
La demande de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd. (ci – après dénommée « l’émetteur») pour l’offre publique initiale de 23 300000 actions ordinaires de RMB (actions a) (ci – après dénommée « l’offre») a été approuvée par la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières (ci – après dénommée « c
Après consultation entre l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) Citic Securities Company Limited(600030) Cette offre sera mise en œuvre par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shanghai (ci – après dénommée « Bourse de Shanghai») et de la sector – forme électronique de souscription hors ligne le 16 mars 2022 (date t). Les émetteurs et les organismes de recommandation (souscripteurs principaux) attirent particulièrement l’attention des investisseurs sur les éléments suivants:
Les investisseurs sont priés de se concentrer sur le processus d’émission, les règles d’exclusion des cotations, les souscriptions et les paiements hors ligne, le traitement des actions abandonnées, etc., comme suit:
1. Sur la base des résultats de l’enquête préliminaire, l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) déterminent le prix d’émission de 25,79 yuan / action par voie de négociation en tenant compte de facteurs tels que les fondamentaux de l’émetteur, l’industrie, la situation du marché et la demande de fonds collectés. Les investisseurs sont priés de souscrire en ligne et hors ligne à ce prix le 16 mars 2022 (jour t), sans payer le capital de souscription. La date d’abonnement de l’émission hors ligne et de l’abonnement en ligne est le 16 mars 2022 (jour t), où le temps d’abonnement hors ligne est de 9: 30 – 15: 00, le temps d’abonnement en ligne est de 9: 30 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
2. À la fin de l’enquête préliminaire, l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) cotent tous les objets de placement de haut en bas au prix déclaré et de petit à grand au même prix déclaré en fonction de la quantité d’abonnement prévue de l’objet de placement, sur la base des résultats de l’enquête après élimination des offres invalides. Le même prix d’application et la même quantité d’abonnement proposée sont classés dans l’ordre suivant selon le temps d’application (le temps d’application indiqué sur la sector – forme d’abonnement hors ligne de la bourse ci – dessus et le numéro d’application l’emportent), et la quantité de la partie la plus élevée du prix coté dans le montant total d’abonnement proposé est exclue. Le montant d’abonnement proposé supprimé ne doit pas être inférieur à 10% du montant total d’abonnement proposé par les investisseurs hors ligne. Lorsque le prix maximal déclaré est le même que le prix d’émission déterminé, la déclaration à ce prix ne peut plus être exclue et la proportion d’exclusion peut être inférieure à 10%. Les parties exclues ne peuvent pas participer à l’abonnement hors ligne.
3. L’investisseur en ligne exprime son intention de souscription de manière indépendante et n’autorise pas entièrement une société de valeurs mobilières à souscrire de nouvelles actions.
4. Les investisseurs hors ligne doivent, avant 16 h le 18 mars 2022 (t + 2), se conformer au prix d’émission déterminé et à la quantité de placement préliminaire conformément à l’annonce des résultats préliminaires de placement hors ligne et des résultats de la loterie en ligne des actions de l’offre publique initiale de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd. (ci – après dénommée « annonce des résultats préliminaires de placement hors ligne et des résultats de la loterie en ligne»), Payer les fonds de souscription en temps opportun et en totalité. Les investisseurs hors ligne reçoivent plus d’une nouvelle action par jour, s’il vous plaît assurez – vous de payer chaque nouvelle action séparément. En cas d’attribution de plus d’une nouvelle action le même jour, si un seul montant total est versé, le paiement combiné entraînera l’échec de l’enregistrement et les conséquences seront supportées par les investisseurs eux – mêmes.
Une fois que l’investisseur en ligne a remporté la souscription de nouvelles actions, il doit s’acquitter de l’obligation de règlement des fonds conformément à l’annonce des résultats préliminaires de la distribution hors ligne et des résultats de la souscription en ligne, afin de s’assurer que son compte de fonds dispose de fonds suffisants pour la souscription de nouvelles actions le 18 mars 2022 (t + 2), et que le transfert des fonds de l’investisseur doit être conforme aux règlements pertinents de la société de valeurs mobilières dans laquelle l’investisseur est situé. Les actions pour lesquelles les investisseurs hors ligne et en ligne renoncent à la souscription sont souscrites par l’institution de recommandation (souscripteur principal).
5. Lorsque le nombre total d’actions souscrites par les investisseurs hors ligne et en ligne est inférieur à 70% du nombre d’offres publiques, l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) suspendront l’émission de nouvelles actions et divulgueront des informations sur les raisons de la suspension de l’émission et les arrangements ultérieurs.
6. Si les investisseurs hors ligne qui n’ont pas participé à la souscription et qui n’ont pas obtenu le placement initial n’ont pas pay é le montant de la souscription en temps opportun et en totalité, ils seront considérés comme une violation du contrat et seront responsables de la violation du contrat. L’institution de recommandation (souscripteur principal) fera rapport de la violation du contrat à l’Association chinoise des valeurs mobilières pour enregistrement. Les investisseurs en ligne ne peuvent pas participer à la souscription en ligne de nouvelles actions, de certificats de dépôt, d’obligations de sociétés convertibles et d’obligations de sociétés convertibles dans un délai de six mois s’ils ne paient pas l’intégralité de leurs paiements après avoir remporté trois adjudications au cours d’une période continue de 12 mois. Le nombre d’abandons de souscription est calculé en combinant le nombre d’abandons réels de souscription de nouvelles actions, de certificats de dépôt, d’obligations de sociétés convertibles et d’obligations de sociétés convertibles par les investisseurs.
Aucune décision ou opinion prise par la c
Les investisseurs qui ont l’intention de participer à l’offre et à la souscription doivent lire attentivement le résumé de la lettre d’intention de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd. Pour l’offre publique initiale d’actions publiée dans China Securities Journal, Shanghai Securities Journal, Securities Times et Securities Daily le 8 mars 2022 (t – 6) et publié à la Bourse de Shanghai (wwww.sse.com.cn.) Le texte intégral de la lettre d’intention de l’émetteur, en particulier les sections « avis sur les questions importantes» et « facteurs de risque», comprend pleinement les facteurs de risque de l’émetteur, juge lui – même sa situation d’exploitation et sa valeur d’investissement et prend des décisions d’investissement prudentes. L’émetteur est soumis à l’influence de la politique, de l’économie, de l’industrie et du niveau d’exploitation et de gestion, et les conditions d’exploitation peuvent changer, de sorte que le risque d’investissement qui en résulte peut être supporté par les investisseurs eux – mêmes.
Il n’y a pas de restriction à la circulation ni d’arrangement de verrouillage pour les actions émises en dehors du réseau. Les actions émises en vertu du réseau sont mises en circulation à compter de la date à laquelle les actions sont cotées et négociées à la Bourse de Shanghai. Les investisseurs doivent prêter attention au risque d’investissement dû à l’augmentation de la circulation des actions le premier jour de la cotation.
Le prix de cette offre est de 25,79 yuan / action. Les investisseurs sont invités à juger du caractère raisonnable du prix de cette offre en fonction des circonstances suivantes.
1. Selon les lignes directrices de la c
Les détails du ratio P / e des sociétés cotées dont l’activité principale est similaire à celle de l’émetteur sont les suivants:
T – 3 Il y a 20 jours
Prix abrégé des titres statiques en 2020 par action en 2020 par action en 2020 (y compris le rendement en t – rendement – rendement avant déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après déduction du rendement après
Hangzhou First Applied Material Co.Ltd(603806) 112,051645515997 68,10 70,04
Shanghai Tianyang Hotmelt Adhesives Co.Ltd(603330) 17,770217801726 81,55 102,94
Shanghai Hiuv New Materials Co.Ltd(688680) 231,0926566925619 86,98 90,20
Risen Energy Co.Ltd(300118) 26,3401834 – 01495143,60 – 176,20
Cybrid Technologies Inc(603212) 24,580480304411 51,17 55,72
Moyenne arithmétique (sans valeur négative) 86,28 79,73
Source des données: Wind info, données au 11 mars 2022.
Note 1: les critères de calcul du SPE ci – dessus sont les suivants: bénéfice net avant / après déduction pour la société mère en 2020 / capital social total le 11 mars 2022;
Note 2: la différence entre les chiffres ci – dessus est due à l’arrondissement de deux décimales;
Note 3: au 11 mars 2022, aucune des sociétés comparables ci – dessus n’avait divulgué son rapport annuel de 2021, de sorte qu’il n’y avait pas de données sur le ratio P / e de 2021.
Le prix d’émission de cette émission est de 25,79 RMB / action, le taux P / e dilué le plus faible avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents en 2020 est de 22,93 fois, et le taux P / e dilué le plus faible avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents en 2021 est de 22,99 fois, ce qui est inférieur au taux P / e statique moyen de l’industrie au cours du dernier mois publié par China stock index Co., Ltd. Et au taux P / e moyen de sociétés comparables. Toutefois, il existe encore un risque que la baisse future du cours des actions de l’émetteur entraîne des pertes pour les investisseurs. L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) attirent l’attention des investisseurs sur les risques d’investissement, évaluent soigneusement la rationalité des prix d’émission et prennent des décisions d’investissement rationnelles.
2. Attirer l’attention des investisseurs sur la différence entre le prix d’émission et le prix coté par les investisseurs hors ligne. Pour plus de détails sur le prix coté par les investisseurs hors ligne, voir le même journal publié dans China Securities Journal, Shanghai Securities Journal, Securities Times, Securities Daily et Shanghai Stock Exchange (www.sse.com.cn.) Annonce de l’offre publique initiale d’actions de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd.
3. Le prix de cette offre est conforme au principe de la tarification axée sur le marché. Au stade de l’enquête préliminaire, les investisseurs hors ligne font une offre fondée sur la volonté réelle de souscription. L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) négocient et déterminent le prix de cette offre en fonction des résultats de l’enquête préliminaire, en tenant pleinement compte des facteurs tels que les fondamentaux de l’émetteur, l’industrie, la situation du marché et la demande de fonds collectés. Tout investisseur qui participe à la souscription est réputé avoir accepté le prix d’émission; En cas d’objection à la méthode de tarification et au prix d’émission, il est recommandé de ne pas participer à l’émission.
4. Il est possible que cette offre comporte un risque de chute du prix d’émission après l’inscription. Les investisseurs devraient accorder une attention suffisante aux facteurs de risque liés à la marchandisation des prix, comprendre que les actions peuvent tomber en dessous du prix d’émission après la cotation, améliorer efficacement la sensibilisation aux risques, renforcer le concept d’investissement de valeur et éviter la spéculation aveugle. Les organismes de réglementation, les émetteurs et les organismes de recommandation (souscripteurs principaux) ne peuvent pas garantir que les actions ne tomberont pas en dessous du prix d’émission après la cotation.
(Ⅵ) calculé sur la base du prix d’émission actuel de 25,79 RMB / action et du nombre d’actions émises de 23,03 millions, le montant total estimatif des fonds levés est de 592324 400 RMB. Après déduction des frais d’émission de 70 793300 RMB, le montant net estimatif des fonds levés est de 522457 100 RMB, ce qui ne dépasse pas le montant de l’investissement proposé des fonds levés par l’émetteur dans le projet d’investissement levé indiqué dans le prospectus. L’émission comporte des risques liés à l’augmentation substantielle de l’échelle de l’actif net résultant de l’obtention des fonds levés, ce qui a une incidence importante sur le mode de production et d’exploitation de l’émetteur, la capacité de gestion opérationnelle et de contrôle des risques, la situation financière, le niveau de profit et les intérêts à long terme des actionnaires.
Pour l’offre et la souscription, tout investisseur ne peut choisir qu’une seule méthode de souscription hors ligne ou en ligne, et tous les investisseurs participant à la cotation, à la souscription et au placement hors ligne ne peuvent plus participer à la souscription en ligne; Un seul investisseur ne peut utiliser qu’un seul compte qualifié pour la souscription et toute souscription contraire aux dispositions ci – dessus est nulle et non avenue. (Ⅷ) À la fin de cette émission, l’inscription publique à la Bourse de Shanghai n’est autorisée qu’après l’approbation de la Bourse de Shanghai. Si l’approbation n’est pas obtenue, les actions émises ne seront pas cotées et l’émetteur les retournera aux investisseurs participant à la souscription en ligne au prix d’émission majoré des intérêts sur les dépôts bancaires au cours de la même période.
Toutes les actions de l’émetteur sont négociables. Pour la période de vente limitée des actions avant l’émission, voir la lettre d’intention du prospectus pour plus de détails sur l’engagement de limitation des ventes et l’Arrangement de limitation des ventes. Les accords de limitation des ventes d’actions susmentionnés sont des engagements volontaires pris par les actionnaires concernés conformément aux lois et règlements pertinents en fonction des besoins de gouvernance de l’émetteur et de la stabilité de l’exploitation et de la gestion.
Les investisseurs sont invités à prêter attention aux risques et l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) négocient des mesures de suspension de l’émission dans les cas suivants:
1. Après l’abonnement hors ligne, le montant total réel de l’abonnement de l’objet de distribution pour lequel le prix effectif est coté est inférieur au montant initial de l’émission hors ligne; 2. Si la souscription en ligne est insuffisante et que la partie insuffisante de la souscription n’est pas entièrement souscrite par les investisseurs hors ligne après le rappel de la partie insuffisante de la souscription;
3. Le nombre total d’actions souscrites par les investisseurs hors ligne et en ligne est inférieur à 70% de l’offre publique;
4. En cas d’autres circonstances particulières, l’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) peuvent décider de suspendre l’émission par voie de négociation;
5. La c
Dans ce cas, l’émetteur et l’établissement de recommandation (souscripteur principal) mettront en œuvre des mesures de suspension de l’émission et divulgueront des informations sur les raisons de la suspension de l’émission et les arrangements ultérieurs. Avant de redémarrer l’émission, l’émetteur doit s’entendre avec l’institution de recommandation (souscripteur principal) sur le moment du démarrage et l’Organisation des travaux d’émission et de vente, et doit déposer auprès de la c
L’annonce ne garantit pas la divulgation de tous les risques d’investissement de l’offre. Il est recommandé aux investisseurs de bien comprendre les caractéristiques du marché des valeurs mobilières et les risques qu’il comporte, d’évaluer rationnellement leur tolérance au risque et de prendre une décision indépendante sur la question de savoir s’ils doivent participer à l’offre et à la souscription en fonction de leur force économique et de leur expérience en matière d’investissement.
émetteur: Agence de recommandation (souscripteur principal) de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd.: Citic Securities Company Limited(600030) 15 mars 2022 (cette page n’a pas de texte et est scellée par l’annonce spéciale sur le risque d’investissement dans l’offre publique initiale de Guangzhou Lushan New Materials Co., Ltd.)
