Changjiang Securities Company Limited(000783)
Émission publique d’obligations de sociétés convertibles
De
Émission de la lettre de recommandation
Sponsor / principal Underwriter / Trustee March 2002, 28F, 1198 Century Avenue, China (Shanghai) Pilot Free Trade Zone
Déclaration
Changjiang Securities Company Limited(000783) Publier la lettre de recommandation de l’émetteur pour cette émission.
L’institution de recommandation et le représentant de la recommandation se conforment au droit des sociétés de la République populaire de Chine (ci – après dénommé « droit des sociétés»), au droit des valeurs mobilières de la République populaire de Chine (ci – après dénommé « droit des valeurs mobilières») et aux mesures de gestion des activités de recommandation pour l’émission et la cotation de valeurs mobilières (ci – après dénommé « mesures de gestion de la recommandation»), Les mesures administratives relatives à l’émission de valeurs mobilières par les sociétés cotées (ci – après dénommées « Mesures administratives») et les normes relatives au contenu et au format de la divulgation d’informations par les sociétés émettrices de valeurs mobilières No 27 – Lettre de recommandation d’émission et rapport de travail sur la recommandation d’émission, ainsi que D’autres lois et règlements administratifs pertinents et les dispositions de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières (ci – après dénommée « c
Sauf indication contraire, l’abréviation et les termes utilisés dans la présente lettre de recommandation d’émission sont conformes au prospectus d’obligations de sociétés convertibles émises publiquement.
Informations de base sur l’émission de titres (i) nom de l’institution de recommandation
Changjiang Securities Company Limited(000783)
Conformément aux mesures de gestion des activités de recommandation pour l’émission et la cotation de titres, l’institution de recommandation délivre une procuration spéciale pour le représentant de la recommandation (annexe), autorisant Yang Guangyuan et Li Zhong, représentants de la recommandation, à agir en tant que représentants de la recommandation pour Sichuan Kelun Pharmaceutical Co.Ltd(002422)
1. Pratique du parrainage de Yang Guangyuan
Mr. Yang Guangyuan, currently Director of Yangtze River sponsoring Investment Banking Department, sponsoring Representative, Lawyer, Certified Public Accountant; Il a successivement présidé ou participé à des projets tels que l’émission non publique d’obligations convertibles de Hairun Photovoltaic, Shanghai Runda Medical Technology Co.Ltd(603108) Connaissance des lois, règlements et politiques pertinents en matière d’émission et de cotation de titres et bonne expérience de l’émission de titres. Il n’y a pas eu de violation des lois et règlements depuis la pratique.
2. Pratique du parrainage de Li Zhong
Mr. Li Zhong, currently Director of Yangtze River sponsoring Business, sponsoring Representative, Certified Public Accountant. A participé ou présidé Guangzhou Tinci Materials Technology Co.Ltd(002709) , Shaanxi Heimao Coking Co.Ltd(601015) Sichuan Kelun Pharmaceutical Co.Ltd(002422) Elion Clean Energy Company Limited(600277) , Shaanxi Construction Machinery Co.Ltd(600984) , Zhejiang Century Huatong Group Co.Ltd(002602) Asset Restructuring Project of Shengda Mining Group Shanxi Meijin Energy Co.Ltd(000723) projets de fusion et d’acquisition à l’étranger Connaissance des lois, règlements et politiques pertinents en matière d’émission et de cotation de titres et bonne expérience de l’émission de titres. Il n’y a pas eu de violation des lois et règlements depuis la pratique. Co – sponsors du projet et autres membres de l’équipe de projet pour l’émission de titres
Le Coordonnateur du projet pour ce projet est du biying.
Ms. du biying, currently manager of Yangtze River sponsoring Investment Banking Business Department, Graduate Student. Il a participé à des projets tels que les obligations de China Materials Corporation, Sinoma Science & Technology Co.Ltd(002080) Connaissance des lois, règlements et politiques pertinents en matière d’émission et de cotation de titres et bonne expérience de l’émission de titres. Il n’y a pas eu de violation des lois et règlements depuis la pratique.
Les autres membres de l’équipe de projet sont Deng hui et Ding Zi. Informations de base de l’émetteur
Nom chinois: Sichuan Kelun Pharmaceutical Co.Ltd(002422)
Nom de l’entreprise
Nom en anglais: Sichuan kelun Pharmaceutical Co., Ltd.
Représentant légal: Liu Xinxin
Capital social: 1425422862 RMB
Date d’établissement 29 mai 2002
Date de listage 3 juin 2010
Code stock Sichuan Kelun Pharmaceutical Co.Ltd(002422)
Nom abrégé du stock Sichuan Kelun Pharmaceutical Co.Ltd(002422)
Bourse de Shenzhen où les actions sont cotées
Registered address South 2nd Road, Xindu Satellite City Industrial Development Zone, Chengdu, Sichuan Province
Code Postal de l’adresse enregistrée 610500
Adresse principale du Bureau: No 36, Baihua West Road, Qingyang District, Chengdu
Code Postal de l’adresse du Bureau 610071
Tel: 028 – 82860678
Fax: 028 – 86132515
Site Web de l’entreprise www.kelun. Com.
Recherche et production d’injections de grande capacité, d’injections de petite capacité et d’agents de rinçage; Développement technologique et production de sacs verticaux pour perfusion de polypropylène; L’importation et l’exportation de marchandises et l’importation et l’exportation de technologies; Gérer avec la branche inférieure: fabriquer et vendre des gélules, des granulés, des granulés, des granulés, des gélatine molle, des gélules, des comprimés, des pilules goutte à goutte, du prétraitement et de l’extraction de la médecine chinoise traditionnelle; La production et la vente d’IPA; Services techniques médicaux; Conseils techniques médicaux; Vente de logiciels informatiques; Logiciels et services informatiques.
(les projets soumis à l’approbation conformément à la loi ne peuvent être exploités qu’avec l’approbation des autorités compétentes)
Type d’émission de titres
Les titres émis sont des obligations de sociétés convertibles convertibles convertibles en actions ordinaires RMB (actions a) de la société. Les obligations convertibles et les actions a converties à l’avenir seront cotées à la Bourse de Shenzhen. Plan d’émission de titres
1. Types de titres émis
Les titres émis sont des obligations de sociétés convertibles convertibles convertibles en actions a de la société. Les obligations convertibles et les actions a converties à l’avenir seront cotées à la Bourse de Shenzhen.
2. Échelle d’émission
Le montant total des obligations convertibles à émettre ne dépasse pas 300000 000 RMB (y compris le montant actuel) et le nombre d’émissions est de 30 millions.
3. Valeur nominale et prix d’émission
Les obligations de sociétés convertibles émises cette fois sont émises à la valeur nominale de 100 RMB chacune.
4. Durée des obligations
La durée des obligations convertibles émises est de six ans à compter de la date d’émission, c’est – à – dire du 18 mars 2022 au 17 mars 2028.
5. Taux des obligations
0,20% la première année, 0,40% la deuxième année, 0,60% la troisième année, 1,50% la quatrième année, 1,80% la cinquième année et 2,00% la sixième année. Le prix de remboursement à l’échéance est de 108 RMB (y compris les intérêts de la dernière période).
6. Durée et mode de paiement des intérêts
Les obligations de sociétés convertibles émises cette fois – ci doivent payer des intérêts une fois par an, et le principal et les intérêts de la dernière année doivent être remboursés à l’échéance.
Calcul des intérêts annuels
Les intérêts annuels se rapportent aux intérêts courants que les détenteurs d’obligations de sociétés convertibles peuvent recevoir pour chaque année complète à compter du premier jour d’émission des obligations de sociétés convertibles en fonction du montant nominal total des obligations de sociétés convertibles détenues.
La formule de calcul des intérêts annuels est la suivante: i = B × I
I: le montant des intérêts annuels;
Le montant nominal total des obligations de sociétés convertibles détenues par les détenteurs d’obligations de sociétés convertibles émises au cours de l’année d’intérêt (ci – après dénommée « année» ou « année») à la date d’enregistrement de la créance portant intérêt;
Le taux d’intérêt nominal de l’année en cours des obligations convertibles de sociétés.
Mode de paiement des intérêts
Les obligations de sociétés convertibles émises cette fois – ci doivent payer des intérêts une fois par an. La date de début du calcul des intérêts est le premier jour d’émission des obligations de sociétés convertibles.
Date de paiement des intérêts: la date de paiement des intérêts de chaque année est la date d’expiration de chaque année à compter du premier jour d’émission des obligations de sociétés convertibles émises. Si cette date est un jour férié ou un jour de repos, elle est reportée au jour de négociation suivant, et aucun autre paiement des intérêts n’est effectué au cours de la période prolongée. Il y a une année d’intérêt entre deux dates d’intérêt adjacentes.
Date d’enregistrement du droit au paiement des intérêts: la date d’enregistrement du droit au paiement des intérêts de chaque année est le jour de négociation précédant la date de paiement des intérêts de chaque année, et la Société paiera les intérêts de l’année en cours dans les cinq jours de négociation suivant la date de paiement des intérêts de Chaque année. En ce qui concerne les obligations de sociétés convertibles converties en actions de la société avant la date d’enregistrement de la créance portant intérêt (y compris la date d’enregistrement de la créance portant intérêt), la société ne paie plus d’intérêts à ses détenteurs au cours de l’année d’intérêt en cours et des années d’intérêt suivantes.
L’impôt à payer sur les intérêts perçus par les détenteurs d’obligations convertibles de sociétés est supporté par les détenteurs. 7. Questions de garantie
Les obligations de sociétés convertibles émises cette fois ne sont pas garanties.
8. Période de conversion
La période de conversion des obligations convertibles en actions de cette émission commence le premier jour de négociation (26 septembre 2022) après l’expiration d’un délai de six mois à compter de la date de clôture de l’émission des obligations convertibles (24 mars 2022) et se termine à la date d’échéance des obligations convertibles (17 mars 2028) (s’il y a un jour férié ou un jour de repos légal prolongé jusqu’au premier jour de travail suivant; aucun intérêt n’est calculé sur les paiements d’intérêts au cours de la période de report).
9. Détermination et ajustement du prix de conversion
Base de détermination du prix de conversion initial
Le prix initial de conversion des obligations convertibles émises est de 17,11 yuan / action. Pas moins que le prix moyen de négociation des actions de la société au cours des vingt jours de négociation précédant la date d’annonce du prospectus (s’il y a eu un ajustement du prix des actions en raison de l’élimination des droits et des dividendes au cours de ces vingt jours de négociation, le prix de clôture à la Date de négociation précédant l’ajustement est calculé sur la base du prix après ajustement correspondant de l’élimination des droits et des dividendes) et le prix moyen de négociation des actions de la société le jour de négociation précédent.
Prix moyen des opérations sur actions de la société au cours des 20 premiers jours de négociation = montant total des opérations sur actions de la société au cours des 20 premiers jours de négociation / montant total des opérations sur actions de la société au cours des 20 derniers jours de négociation;
Prix moyen des opérations sur actions de la société le jour de négociation précédent = montant total des opérations sur actions de la société le jour de négociation précédent / montant total des opérations sur actions de la société ce jour – là.
Méthode d’ajustement et formule de calcul du prix de conversion des actions
Après cette émission, si la société distribue des actions bonus, convertit en capital – actions, émet de nouvelles actions (à l’exclusion du capital – actions augmenté en raison de la conversion d’obligations de sociétés convertibles en actions), distribue des actions et distribue des dividendes en espèces, le prix de conversion des actions est ajusté en conséquence. La formule spécifique d’ajustement du prix de conversion est la suivante:
Distribution de dividendes en actions ou augmentation du capital social: p1 = p0 / (1 + n);
Émission ou attribution de nouvelles actions: p1 = (p0 + A × / (1 + k);
Les deux éléments ci – dessus sont effectués simultanément: p1 = (p0 + A × / (1 + n + k);
Distribution de dividendes en espèces: p1 = p0 – D;
Les trois éléments ci – dessus sont effectués simultanément: p1 = (p0 – D + A × / (1 + n + k).
Où: p0 est le prix de transfert des actions avant ajustement, n est le taux de distribution des dividendes en actions ou le taux de transfert des actions, K est le taux d’émission de nouvelles actions ou le taux d’attribution des actions, a est le prix d’émission de nouvelles actions ou le prix d’attribution des actions, D est le dividende en espèces par action, P1 est le prix de transfert des actions après ajustement.
En cas de changement des actions et / ou des capitaux propres susmentionnés, la société ajustera successivement le prix de conversion des actions et publiera un avis d’ajustement du prix de conversion des actions dans les médias d’information désignés par la c
Lorsqu’un rachat, une fusion, une scission ou toute autre circonstance de la société peut entraîner un changement dans la catégorie, le nombre et / ou l’avoir des actionnaires des actions de la société, ce qui peut avoir une incidence sur les intérêts des créanciers ou les intérêts dérivés de conversion des détenteurs d’obligations convertibles de la société émises à cette occasion, la société doit, selon le cas, être juste et équitable. Le prix de conversion est ajusté en fonction du principe de l’équité et du principe de la protection adéquate des intérêts des détenteurs d’obligations convertibles émises cette fois. Le contenu et les méthodes de fonctionnement de l’ajustement du prix de conversion des actions seront élaborés conformément aux lois et règlements pertinents de l’État et aux dispositions pertinentes des autorités de réglementation des valeurs mobilières.
10. Clause de révision à la baisse du prix de conversion
Autorisation de modification et portée de la modification
Pendant la durée des obligations de sociétés convertibles émises cette fois, lorsque le prix de clôture des actions de la société est inférieur à 85% (à l’exclusion de 85%) du prix de conversion courant à 10 jours de négociation sur 30 jours de négociation consécutifs, le Conseil d’administration de la société a le droit de proposer un plan de révision à la baisse du prix de conversion et de le soumettre à l’Assemblée générale de la société pour vote.
Le plan susmentionné ne peut être mis en œuvre qu’après l’approbation de plus des deux tiers des droits de vote détenus par les actionnaires présents à l’Assemblée. Lors du vote à l’Assemblée générale des actionnaires, les actionnaires détenant les obligations de sociétés convertibles émises se retirent. Le prix de conversion modifié ne doit pas être inférieur au plus élevé des deux montants suivants: le prix moyen de négociation des actions de la société au cours des vingt jours de négociation précédant la date de convocation de l’Assemblée générale des actionnaires mentionnée ci – dessus et le prix moyen de négociation le jour de négociation précédent, et le prix de conversion modifié ne doit pas être inférieur à la valeur nette de l’actif par action et à la valeur nominale des actions vérifiées au cours de la dernière période de la société.
Si l’ajustement du prix de conversion s’est produit au cours des 30 jours de négociation susmentionnés, le prix de conversion et le prix de clôture avant ajustement sont calculés le jour de négociation précédant la date d’ajustement du prix de conversion et le prix de conversion et le prix de clôture après ajustement sont calculés le jour de négociation précédant La date d’ajustement du prix de conversion.
Procédure de modification
