Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd.
Offre publique initiale et cotation au Gem
Avis de publication
Institution de recommandation (souscripteur principal conjoint): Orient Securities Company Limited(600958)
Souscripteur principal conjoint: Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211)
Conseils spéciaux
Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd. (ci – après dénommée « fujilai», « émetteur» ou « société») conformément aux mesures de gestion de l’émission et de la souscription de valeurs mobilières (ordonnance no 144 de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières) (ci – après dénommées « mesures de gestion») et aux mesures de Gestion de l’enregistrement des actions de la première banque de développement public du GEM (essai) (ordonnance no 167 de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières), Dispositions spéciales relatives à l’offre publique initiale et à la souscription de titres par Gem (annonce de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières [2021] No 21) (ci – après dénommées « dispositions spéciales»), règles de mise en œuvre de l’offre publique initiale et de la souscription de titres par Gem à la Bourse de Shenzhen (révisées en 2021) (sz [2021] no 919) (ci – après dénommées « règles de mise en œuvre»), Règles de mise en œuvre de l’offre publique initiale en ligne d’actions sur le marché de Shenzhen (révisées en 2020) (sz [2020] No 483) (ci – après dénommées « règles de mise en œuvre de l’offre publique initiale en ligne»), règles de mise en œuvre de l’offre publique initiale en ligne d’actions sur le marché de Shenzhen (sz [2018] no 279) (ci – après dénommées « règles de mise en œuvre de l’offre publique initiale en ligne»), Les lois et règlements pertinents, y compris les règles de souscription des actions d’offre publique initiale dans le cadre du système d’enregistrement (zsf [2021] no 213), les règles de gestion des investisseurs hors réseau pour les actions d’offre publique initiale (zsf [2018] no 142), les règles de gestion des investisseurs hors réseau pour Les actions d’offre publique initiale dans le cadre du système d’enregistrement (zsf [2021] no 212), etc. Des documents tels que les règlements réglementaires et les règles d’autodiscipline sont organisés pour mettre en oeuvre l’offre publique initiale d’actions et l’inscription sur le GEM. Le promoteur (souscripteur principal conjoint) de cette émission est Orient Securities Company Limited(600958)
L’enquête préliminaire sur l’offre d’actions et la souscription hors ligne sont effectuées par l’intermédiaire de la sector – forme électronique d’émission hors ligne (ci – après dénommée « sector – forme électronique d’émission hors ligne») de la Bourse de Shenzhen (ci – après dénommée « Bourse de shenzhen») et de la sector – forme d’enregistrement et de règlement de la succursale de Shenzhen de China Securities depository and Clearing Co., Ltd. (ci – après dénommée « China Clearing Shenzhen branch»). Veuillez lire attentivement l’annonce et les règles de mise en oeuvre de l’émission hors ligne. L’émission en ligne est effectuée par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shenzhen et est effectuée au moyen d’un prix d’achat à la valeur du marché. Veuillez lire attentivement cette annonce et les règles de mise en œuvre de l’émission en ligne publiées par la Bourse de Shenzhen.
Cette offre s’applique aux dispositions spéciales relatives à l’offre publique initiale et à la souscription de titres par Gem publiées par la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières (ci – après dénommée « c
Les investisseurs sont priés de se concentrer sur le processus d’émission, l’achat hors ligne, le paiement et le traitement des actions abandonnées, etc., comme suit:
1. Après la clôture de l’enquête préliminaire, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints éliminent les résultats préliminaires de l’enquête qui ne sont pas conformes aux exigences de cotation des investisseurs conformément aux règles de retrait convenues dans l’annonce préliminaire d’enquête et de promotion sur l’offre publique initiale d’actions de Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd. Et l’inscription au Gem (ci – après dénommée « annonce préliminaire d’enquête et de promotion»). Par consensus, tous les objets de placement dont le prix d’achat proposé est supérieur à 57,50 yuan / action (à l’exclusion de 57,50 yuan / action) seront éliminés; Les objets de placement dont le prix d’abonnement proposé est de 57,50 yuan / action sont classés en fonction de la quantité d’abonnement proposée et tous les objets de placement dont le prix d’abonnement est inférieur à 8 millions d’actions (à l’exclusion de 8 millions d’actions) sont éliminés; Le prix d’abonnement proposé est de 57,50 yuan / action, et le nombre d’abonnements est égal à 8 millions d’actions. Les objets de placement dont la date d’abonnement est postérieure à 14: 23: 12: 986 le 11 mars 2022 (à l’exclusion de 14: 23: 12: 986 le 11 mars 2022) sont tous éliminés; Parmi les objets de placement dont le prix d’abonnement proposé est de 57,50 yuan / action et le nombre d’abonnements est égal à 8 millions d’actions et dont le temps d’abonnement est le même que 14: 23: 12: 986, les objets de placement générés automatiquement par la sector – forme électronique d’émission hors réseau de La Bourse de Shenzhen sont éliminés de l’ordre précédent. Au total, 95 objets de placement ont été éliminés au cours du processus ci – dessus, ce qui correspond à un total de 574,9 millions d’actions à acheter, soit 1,0051% du total de 572008 millions d’actions à acheter après que l’enquête préliminaire a éliminé les cotations invalides. Les parties exclues ne peuvent pas participer à l’abonnement hors ligne et en ligne. Pour plus de détails sur l’exclusion, veuillez consulter la section intitulée « exclusion des prix élevés » dans le « tableau ci – joint: Tableau statistique des renseignements sur les cotations des investisseurs ».
2. Sur la base des résultats de l’enquête préliminaire, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints déterminent par voie de négociation que le prix de cette offre est de 48,30 RMB / action et qu’il n’y a pas d’enquête cumulative sur les soumissions pour l’offre hors ligne en tenant compte de facteurs tels que le multiple de souscription effectif, l’industrie de l’émetteur, les fondamentaux de l’émetteur, le multiple de souscription effectif, le niveau d’évaluation des sociétés cotées comparables, la situation du marché, la demande de fonds collectés et le risque de souscription.
Les investisseurs sont priés de souscrire en ligne et hors ligne à ce prix le 17 mars 2022 (jour t), sans payer le capital de souscription. La date d’abonnement de l’émission hors ligne et de l’abonnement en ligne est le 17 mars 2022 (jour t), où le temps d’abonnement hors ligne est de 9: 30 – 15: 00, le temps d’abonnement en ligne est de 9: 15 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
3. Le prix d’émission de l’émission ne doit pas dépasser la médiane et la moyenne pondérée des cotations des investisseurs hors ligne après l’exclusion de la cotation la plus élevée, ainsi que le Fonds d’investissement en valeurs mobilières (ci – après dénommé « Fonds public») créé par voie d’offre publique après l’exclusion de la cotation la plus élevée, le Fonds national de sécurité sociale (ci – après dénommé « Fonds de sécurité sociale») et le Fonds d’assurance pension de base (ci – après dénommé « Fonds de pension»). Conformément à l’article 39, paragraphe 4, des règles de mise en œuvre de l’entreprise, la valeur la plus faible étant retenue pour le prix médian et la moyenne pondérée des fonds de pension d’entreprise (ci – après dénommés « Fonds de pension d’entreprise») établis conformément aux mesures de gestion des fonds de pension d’entreprise et des fonds d’assurance (ci – après dénommés « Fonds d’assurance») conformes aux dispositions des mesures de gestion de l’utilisation des fonds d’assurance, etc. Les filiales concernées de l’institution de recommandation n’ont pas besoin de participer à ce placement stratégique.
Cette offre ne prévoit pas de placement stratégique auprès d’autres investisseurs extérieurs. Selon le prix d’émission actuel, les filiales concernées de l’institution de recommandation ne participent pas au placement stratégique. En fin de compte, l’offre n’est pas destinée à des investisseurs stratégiques. La différence entre le placement stratégique initial et le placement stratégique final de 1 146000 actions sera reportée à l’émission hors ligne.
L’émission est finalement effectuée par la combinaison de l’enquête hors ligne et du placement auprès d’investisseurs qualifiés (ci – après dénommés « émission hors ligne») et de l’émission de prix en ligne auprès d’investisseurs publics sociaux détenant la valeur marchande des actions a non restreintes ou des certificats de dépôt non restreints sur le marché de Shenzhen (ci – après dénommés « émission en ligne»).
4. Dispositions relatives à la période de restriction des ventes: parmi les actions émises cette fois, les actions émises en ligne ne sont pas soumises à des restrictions de circulation et à des dispositions relatives à la période de restriction des ventes, et les actions émises publiquement cette fois peuvent circuler à compter de la date d’inscription à la Bourse de Shenzhen.
La partie de l’offre hors ligne est soumise à une restriction proportionnelle à la vente. L’investisseur hors ligne s’engage à ce que la période de restriction à la vente de 10% (arrondie à la hausse) du nombre d’actions attribuées soit de six mois à compter de la date de l’offre publique initiale et de la cotation de l’émetteur. C’est – à – dire que 90% des actions attribuées à chaque objet de placement sont vendues indéfiniment et peuvent circuler à compter de la date à laquelle les actions émises sont cotées et négociées à la Bourse de Shenzhen; La période de restriction à la vente de 10% des actions est de six mois à compter de la date de cotation et de négociation des actions émises à la Bourse de Shenzhen.
Lorsqu’un investisseur hors ligne participe à l’enquête préliminaire et à la cotation des prix et à l’achat hors ligne, il n’est pas nécessaire de remplir l’Arrangement de limitation de la période de vente pour l’objet de placement qu’il gère. Une fois l’offre faite, il est considéré comme acceptant l’Arrangement de limitation de La période de vente en ligne divulgué dans le présent avis.
5. Expression indépendante de l’intention de souscription: les investisseurs en ligne devraient exprimer leur intention de souscription de manière indépendante et ne devraient pas autoriser une société de valeurs mobilières à souscrire de nouvelles actions en leur nom.
6. Mécanisme de rappel de cette émission: une fois l’abonnement en ligne et hors ligne terminé, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints détermineront si le mécanisme de rappel est activé le 17 mars 2022 (jour t) en fonction de l’abonnement en ligne et ajusteront le nombre d’émissions en ligne et hors ligne. Le lancement du mécanisme de rappel sera déterminé en fonction du multiple d’abonnement effectif initial des investisseurs en ligne.
7. Les investisseurs qui reçoivent une distribution hors ligne doivent se conformer à l’annonce des résultats préliminaires de la distribution des actions émises par Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd. Lors de l’offre publique initiale et de l’émission hors ligne de Gem (ci – après dénommée « annonce des résultats préliminaires de la distribution de l’émission hors ligne»), Payer le capital de souscription des nouvelles actions en temps opportun et en totalité au prix d’émission final et à la quantité attribuée avant 16 h le 21 mars 2022 (t + 2).
Si le Fonds de souscription n’est pas entièrement versé dans le délai prescrit ou conformément aux exigences, toutes les nouvelles actions attribuées à l’objet de placement sont nulles et non avenues. Lorsque plusieurs nouvelles actions sont émises le même jour et que les circonstances susmentionnées se produisent, tous les objets de placement sont invalides. Si différents objets de placement partagent un compte bancaire, si le Fonds de souscription est insuffisant, toutes les nouvelles actions attribuées aux objets de placement qui partagent un compte bancaire sont invalides. Les investisseurs hors ligne reçoivent plus d’une nouvelle action par jour, s’il vous plaît payer séparément pour chaque nouvelle action.
Après avoir remporté la signature de la souscription de nouvelles actions, l’investisseur en ligne s’acquitte de l’obligation de règlement des fonds conformément à l’annonce des résultats de l’offre publique initiale d’actions de Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd. Et de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des Résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’annonce des résultats de l’ La partie insuffisante est considérée comme une renonciation à la souscription et les conséquences qui en découlent et les responsabilités juridiques connexes sont à la charge de l’investisseur. Les règlements pertinents de la société de valeurs mobilières dans laquelle se trouve l’investisseur sont respectés pour le transfert de fonds de l’investisseur.
Les actions abandonnées par les investisseurs hors ligne et en ligne sont souscrites par l’institution de recommandation (souscripteur principal conjoint).
8. Suspension de l’émission: lorsque le nombre total d’actions souscrites par les investisseurs hors ligne et en ligne est inférieur à 70% du nombre d’offres publiques, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints suspendront l’émission de nouvelles actions et divulgueront des informations sur les raisons de la suspension de l’émission et les arrangements ultérieurs.
9. Si un investisseur hors ligne qui fournit une cotation valide ne participe pas à la souscription ou n’obtient pas le placement initial ne paie pas le montant de la souscription en temps opportun et en totalité, il sera considéré comme une violation du contrat et assumera la responsabilité de la violation du contrat. Les souscripteurs principaux conjoints feront rapport de la violation du contrat à l’Association chinoise des valeurs mobilières pour enregistrement. Le nombre de violations des cibles de placement à la Bourse de Beijing (ci – après dénommée « Bourse de pékin»), à la Bourse de Shanghai (ci – après dénommée « Bourse de Shanghai») et à la Bourse de Shenzhen est calculé conjointement. Pendant la période d’inscription sur la liste restreinte, l’objet de placement ne peut pas participer à l’enquête hors ligne et au placement de projets liés à chaque secteur du marché boursier de la Bourse de Beijing, de la Bourse de Shanghai et de la Bourse de Shenzhen.
Si l’investisseur en ligne ne paie pas intégralement après avoir remporté la signature trois fois au cours d’une période continue de 12 mois, il n’est pas autorisé à participer à la souscription en ligne de nouvelles actions, de bons de dépôt, d’obligations de sociétés convertibles et d’obligations de sociétés convertibles dans les six mois suivant le jour suivant le jour où le participant compensateur a déclaré pour la dernière fois qu’il renonçait à la souscription (calculé sur la base de 180 jours naturels, y compris le lendemain). 10. L’émetteur et le souscripteur principal conjoint invitent solennellement les investisseurs à prêter attention au risque d’investissement et à investir rationnellement. Lisez attentivement cette annonce et Publiez – la dans Shanghai Securities Journal, China Securities journal le 16 mars 2022 (t – 1). L’annonce spéciale sur le risque d’investissement de Suzhou fujilai Pharmaceutical Co., Ltd. Lors de l’offre publique initiale d’actions et de la cotation au Gem (ci – après dénommée « annonce spéciale sur le risque d’investissement») publiée dans le Securities Times et le Securities Daily, afin de bien comprendre le risque de marché et de participer prudemment à cette nouvelle émission d’actions.
Conseils sur l’évaluation et les risques d’investissement
1. Le prix de cette offre est de 48,30 yuan / action. Les investisseurs sont invités à juger du caractère raisonnable du prix de cette offre en fonction des circonstances suivantes.
Selon les lignes directrices sur la classification des industries des sociétés cotées (révisées en 2012) de la c
Au 11 mars 2022 (t – 4), les niveaux d’évaluation des sociétés cotées comparables étaient les suivants:
20202020
Code des titres de la ville statique correspondant à la ville statique correspondant à l’action du jour t – 4 après la retenue à la source titre abrégé EPS taux de rendement du prix de clôture des billets EPS – taux de rendement avant la retenue à la source – actions après la retenue à la source (yuan / (yuan / (yuan / action) (2020) (2020))
Xiamen Kingdomway Group Company(002626) .sz Xiamen Kingdomway Group Company(002626) 1,56 1,43 28,72 18,41 20,08
Zhejiang Garden Bio-Chemical High-Tech Co.Ltd(300401) .sz Zhejiang Garden Bio-Chemical High-Tech Co.Ltd(300401) 0,49 0,41 13,64 27,84 33,27
Zhejiang Tianyu Pharmaceutical Co.Ltd(300702) .sz Zhejiang Tianyu Pharmaceutical Co.Ltd(300702) 1,92 1,70 48,06 25,03 28,27
Jiangxi Synergy Pharmaceutical Co.Ltd(300636) .sz Jiangxi Synergy Pharmaceutical Co.Ltd(300636) 0,34 0,33 22,25
