Harbin Welding Institute Huatong (Changzhou) Welding Industry Co., Ltd.
Offre publique initiale et cotation au Gem
Avis d’inscription
La société et tous les membres du Conseil d’administration garantissent que le contenu de la divulgation des renseignements est vrai, exact et complet et qu’il n’y a pas de faux documents, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes.
Après examen et approbation par la Bourse de Shenzhen, les actions ordinaires RMB émises par la société seront cotées sur le GEM de la Bourse de Shenzhen le 22 mars 2022. Le texte intégral de l’annonce d’inscription et le texte intégral du prospectus d’offre publique initiale et d’inscription sur le GEM seront divulgués sur le site Web de divulgation d’information désigné par la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières: Juchao Information Network, site Web: www.cn. Info. Com. Cn.; China Securities Network, www.cs. Com. Cn.; China Securities Network, www.cn. Stock. Com.; Securities Times, www.stcn. Com.; Securities Daily, www.zqrb. Cn.; Code QR de la page Web: Mega tide Information Network pour les investisseurs. Aperçu de la Liste
Nom abrégé du stock: Harbin Welding Huatong
Code du stock: 301137
Capital social total après l’offre publique initiale: 181813 400 actions
Actions augmentées par l’offre publique initiale: 45 453400 actions II. Conseils sur les risques
Les actions de la société seront cotées sur le marché Gem de la Bourse de Shenzhen, qui présente un risque d’investissement élevé. Les sociétés Gem présentent les caractéristiques d’une performance instable, d’un risque opérationnel élevé et d’un risque élevé de radiation, de sorte que les investisseurs sont confrontés à un risque de marché plus élevé. Les investisseurs doivent comprendre pleinement le risque d’investissement du GEM et les facteurs de risque divulgués par la société et prendre des décisions d’investissement prudentes.
Le prix de cette offre est de 15,37 RMB / action et ne dépasse pas la moyenne médiane et pondérée des cotations des investisseurs hors ligne après l’exclusion de la cotation la plus élevée, ainsi que le Fonds d’investissement en valeurs mobilières (ci – après dénommé « Fonds public») créé par voie d’offre publique après l’exclusion de La cotation la plus élevée, le Fonds national de sécurité sociale (ci – après dénommé « Fonds de sécurité sociale») et le Fonds d’assurance pension de base (ci – après dénommé « pension»). La valeur la plus faible de la valeur médiane et de la valeur moyenne pondérée des cotations des fonds de pension d’entreprise (ci – après dénommés « Fonds de pension d’entreprise») établis conformément aux mesures de gestion des fonds de pension d’entreprise et des fonds d’assurance (ci – après dénommés « Fonds d’assurance») conformes aux dispositions des mesures de gestion de l’utilisation des fonds d’assurance, etc.
Selon les lignes directrices sur la classification des industries des sociétés cotées (révisées en 2012) publiées par la c
Au 4 mars 2022 (t – 4), les niveaux d’évaluation des sociétés cotées comparables étaient les suivants:
Code de titre statique correspondant au marché statique des actions correspondant au jour t – 4 de 2020 titres abréviation retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue retenue
Atlantic China Welding Consumables Inc(600558) .sh Atlantic China Welding Consumables Inc(600558) 0118001133 3,61 30,60 31,85
Hangzhou Huaguang Advanced Welding Materials Co.Ltd(688379) .sh Hangzhou Huaguang Advanced Welding Materials Co.Ltd(688379) 0735006544 19,92 27,10 30,44
Moyenne 28,85 31,15
Source des données: Wind info, données au 4 mars 2022.
Note 1: s’il y a une différence de queue dans le calcul du ratio P / E, elle est causée par l’arrondissement;
Note 2: EPS avant / après déduction en 2020 = bénéfice net de la société mère avant / après déduction du résultat non récurrent en 2020 / total des capitaux propres à la date t – 4.
Le ratio P / e dilué de l’émetteur correspondant au prix d’émission de 15,37 RMB / action en 2020 avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents est de 40,69 fois, ce qui est supérieur au ratio P / e statique moyen du dernier mois de l’industrie de l’émetteur publié par China Securities index Co., Ltd., qui est de 28,96 fois, avec une marge de dépassement de 40,50%; Le ratio P / e statique moyen est 31,15 fois plus élevé que celui de la société comparable d’actions a de la même industrie avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents en 2020, et l’excédent est de 30,63%, pour les raisons suivantes:
Tout d’abord, la recherche fondamentale positionne l’actionnaire de l’entreprise centrale pour fournir un soutien solide au développement à long terme de l’entreprise. Le Groupe de l’Institut général des machines du Contrôleur effectif de l’entreprise est la seule Unit é de l’entreprise centrale engagée dans la recherche sur les technologies communes de base dans l’industrie de la fabrication d’équipements. L’actionnaire contrôlant, Harbin Welding Institute, est un Institut national de recherche scientifique doté d’une force scientifique et technologique globale dans le domaine de la recherche sur la technologie du soudage, est une unit é affiliée au secrétariat de la China Welding Association, au secrétariat de la China Society of Mechanical Engineering Welding Society et au secrétariat du Comité technique national de normalisation du soudage, et possède le Centre national de supervision et d’inspection de la qualité des matériaux de soudage. Deuxièmement, l’entreprise est entrée dans l’industrie des matériaux de soudage plus tôt en Chine. Depuis sa création, l’entreprise a mis au point, produit et vendu des matériaux de soudage par fusion pendant de nombreuses années, formant une forte compétitivité de base sur le marché. Nous avons mis en place une équipe stable de recherche et de développement, accumulé une riche expérience technologique et de production et maîtrisé la technologie de base de la production avec des droits de propriété intellectuelle indépendants. L’entreprise dispose d’un bon indice de performance des produits, d’une qualité stable et d’un approvisionnement en temps opportun, et a établi une relation de coopération stable à long terme avec les principales entreprises de l’industrie en aval. Troisièmement, l’entreprise dispose d’un niveau technique international de pointe dans la recherche et le développement de produits et de procédés de production. Les alliages de base de nickel, les fils de soudage en alliage d’aluminium haut de gamme et d’autres produits développés comblent les lacunes de la Chine et sont appliqués dans de nombreux projets clés nationaux. Avec le développement rapide de matériaux de soudage légers, haut de gamme et domestiques, les produits de l’entreprise suivent la tendance future et ont de vastes perspectives de marché.
Le prix d’émission actuel est de 15,37 yuan / action, et le ratio P / e dilué le plus faible avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents de l’émetteur en 2020 est de 40,69 fois, ce qui est supérieur au ratio P / e statique moyen du dernier mois de l’industrie de l’émetteur publié par China Securities index Co., Ltd. Et 31,15 fois le ratio P / e statique moyen de l’industrie de l’émetteur avant et après déduction des bénéfices et pertes non récurrents de l’émetteur en 2020. Il existe un risque que la baisse future du cours des actions de l’émetteur entraîne des pertes pour les investisseurs.
L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) attirent l’attention des investisseurs sur les risques d’investissement, évaluent soigneusement la rationalité des prix d’émission et prennent des décisions d’investissement rationnelles.
L’émission comporte des risques liés à l’augmentation substantielle de l’échelle de l’actif net résultant de l’obtention des fonds levés, ce qui a une incidence importante sur le mode de production et d’exploitation de l’émetteur, la capacité de gestion opérationnelle et de contrôle des risques, la situation financière, le niveau de profit et les intérêts à long terme des actionnaires. L’émetteur et l’institution de recommandation (souscripteur principal) attirent l’attention des investisseurs sur les risques d’investissement, évaluent soigneusement la rationalité des prix d’émission et prennent des décisions d’investissement rationnelles.
La société rappelle aux investisseurs les risques d’investissement au début de l’introduction en bourse des actions (ci – après dénommées « Nouvelles actions»), et les investisseurs doivent comprendre pleinement les risques et participer rationnellement à la négociation des nouvelles actions. Iii. Coordonnées
Adresse et numéro de téléphone de l’émetteur
émetteur: Harbin Welding Institute Huatong (Changzhou) Welding Industry Co., Ltd.
Adresse de contact: No 386, Changhong East Road, yaoguan Town, Wujin District, Changzhou City, Jiangsu Province
Contact: Ding jinhong
Tel: 0519 – 88710806
Fax: 0519 – 88710806
Adresse et numéro de téléphone du souscripteur principal et du représentant du promoteur
Institution de recommandation (souscripteur principal): China Securities Co.Ltd(601066) représentant de la recommandation: Chen Qiang, Zhao Liang adresse: 3f, Block B, E, kaiheng Center, No. 2 chaonei Street, Dongcheng District, Beijing tel: 010 – 65608208 Fax: 010 – 65608450
(il n’y a pas de texte sur cette page et il s’agit de la page scellée de l’annonce d’introduction en bourse de Harbin Welding Institute Huatong (Changzhou) Welding Industry Co., Ltd. Et cotée au GEM.)
Harbin Welding Institute Huatong (Changzhou) Welding Industry Co., Ltd. (il n’y a pas de texte sur cette page, qui est scellée par l’annonce de l’offre publique initiale d’actions de Harbin Welding Institute Huatong (Changzhou) Welding Industry Co., Ltd. Et cotée au GEM.)
