Aperçu du marché cette semaine:
L’indice de l’industrie des semi – conducteurs de Shenwan a augmenté de 0,18% cette semaine, tandis que l’indice GEM a augmenté de 1,81% au cours de la même période, l’indice composite de Shanghai a chuté de 1,77%, l’indice composite de Shenzhen a chuté de 0,95%, l’indice des petites et moyennes entreprises a chuté de 1,67% et l’indice Wande quanta a chuté de 1,31%. L’indice de l’industrie des semi – conducteurs a dépassé certains des principaux indices. Dans le segment des semi – conducteurs, le segment des matériaux semi – conducteurs a chuté de 1,4% cette semaine, le segment des dispositifs discrets a chuté de 0,9% cette semaine, le segment des dispositifs semi – conducteurs a augmenté de 0,7% cette semaine, le segment de la fabrication de semi – conducteurs a chuté de 1,7% cette semaine, le segment de la conception d’IC a chuté de 1,1% cette semaine, le segment du scellement a chuté de 2,7% cette semaine et le reste a chuté de 5,1% cette semaine.
IC Design: le cycle de lancement du nouveau produit fluctue en douceur, et les voitures en aval + HPC continuent de prospérer. En février 2022, huabang Electric et Wanghong ont réalisé des revenus de 8,61 milliards de dollars taïwanais et 3,62 milliards de dollars taïwanais respectivement, en hausse de 33% et 20% d’une année sur l’autre. Dans le domaine des puces analogiques, l’approvisionnement en puces de gestion de l’énergie est encore limité et la mise à niveau des spécifications d’interface favorise le développement rapide des puces de transmission à grande vitesse. Siliger 2022m02 a réalisé un chiffre d’affaires de 1,89 milliard de dollars taïwanais, en hausse de 65% par rapport à l’année précédente. À New 2022m02, le chiffre d’affaires s’élevait à 790 millions de dollars taïwanais, en hausse de 27% par rapport à l’année précédente. Les électrons de Spectrum et de Weifeng ont augmenté considérablement d’une année sur l’autre. Le fabricant de puces d’entraînement d’affichage ZHONGLIAN 2022m02 a réalisé un chiffre d’affaires de 11,7 milliards de dollars taïwanais, en hausse de 35% par rapport à l’année précédente; L’accumulation de 2022m02 a permis d’obtenir un chiffre d’affaires de 201 millions de dollars taïwanais, en hausse de 38% d’une année sur l’autre. L’application ar / VR en aval et l’augmentation de la pénétration des miniled devraient ouvrir un nouvel espace de marché. Dans le domaine de la puce de contrôle principale, MediaTek 2022m02 a réalisé un chiffre d’affaires de 40 milliards de dollars taïwanais, en hausse de 23% par rapport à l’année précédente. La nouvelle série TIANJI 8000 et la puce TIANJI 1300 aident l’entreprise à améliorer encore la disposition de la puce 5G. Ruiyu a bénéficié d’un approvisionnement limité en puces Ethernet et d’une promotion accélérée du WiFi 6 / 6e, avec un chiffre d’affaires de 9,1 milliards de dollars taïwanais en février 2022, en hausse de 30% par rapport à l’année précédente. En ce qui concerne MCU, les performances de Xintang et Shengqun 2022m02 ont considérablement augmenté d’une année sur l’autre, saisissant l’occasion d’introduire activement sur le marché haut de gamme.
Dispositifs électriques: la demande de nouveaux véhicules énergétiques est forte et la pénétration des semi – conducteurs de troisième génération est accélérée. En février 2022, le chiffre d’affaires du silicocène, dont l’activité principale est IGBT, s’élevait à 173 millions de dollars des États – Unis, en hausse de 30% par rapport à l’année précédente; L’activité principale de MOSFET est d’atteindre un chiffre d’affaires de 242 millions de dollars taïwanais, en hausse de 41% par rapport à l’année précédente; Fuding a réalisé un chiffre d’affaires de 352 millions de dollars taïwanais, en hausse de 28% par rapport à l’année précédente; Qiangmao a réalisé un chiffre d’affaires de 1,1 milliard de dollars taïwanais, en hausse de 20% par rapport à l’année précédente. À l’heure actuelle, la demande de dispositifs d’alimentation électrique dans le domaine des véhicules électriques est très élevée, de sorte que les fabricants de systèmes d’alimentation électrique devraient entrer sur le marché haut de gamme. Entre – temps, la troisième génération de semi – conducteurs accélère le débit et le marché des dispositifs électriques est confronté à un nouveau point de croissance.
Wafer Factory: l’absence de noyau peut entraîner une hausse continue des prix et une nouvelle augmentation des revenus de Wafer Factory. 2022m02 TSMC a réalisé un chiffre d’affaires de 146,9 milliards de dollars des États – Unis, en hausse de 38% par rapport à l’année précédente; UTC a réalisé un chiffre d’affaires de 20,8 milliards de dollars des États – Unis, en hausse de 39% d’une année sur l’autre et de 2% d’une année sur l’autre; Le chiffre d’affaires de PLC s’est élevé à 6,62 milliards de dollars des États – Unis, en hausse de 56% d’une année sur l’autre et en baisse de 4% d’une année sur l’autre. En outre, le conflit russo – ukrainien a eu un impact partiel sur l’approvisionnement en gaz semi – conducteur; Le tremblement de terre au Japon a eu un impact limité sur l’industrie des semi – conducteurs.
Préoccupations recommandées:
1) conception des semi – conducteurs: Starpower Semiconductor Ltd(603290) Starpower Semiconductor Ltd(603290) Allwinnertech Technology Co.Ltd(300458) / Maxscend Microelectronics Company Limited(300782) / Shanghai Bright Power Semiconductor Co.Ltd(688368) / Acousto Optoelectronics department / Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) / Shanghai Fudan
IDM: Hangzhou Silan Microelectronics Co.Ltd(600460) / Zhuzhou Crrc Times Electric Co.Ltd(688187) / Wingtech Technology Co.Ltd(600745) / China Resources Microelectronics Limited(688396) / Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) ;
Agent Wafer: Semiconductor Manufacturing International Corporation(688981) / Huahong Semiconductor;
Matériel et matériaux d’équipement à semi – conducteurs: Beijing Huafeng Test & Control Technology Co.Ltd(688200) / National Silicon Industry Group Co.Ltd(688126) / Naura Technology Group Co.Ltd(002371) / Jiangsu Yoke Technology Co.Ltd(002409) / Shanghai Sinyang Semiconductor Materials Co.Ltd(300236) / Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) / Wuhan Jingce Electronic Group Co.Ltd(300567) / Hangzhou Chang Chuan Technology Co.Ltd(300604) / Grinm Advanced Materials Co.Ltd(600206) / Jiangyin Jianghua Microelectronics Materials Co.Ltd(603078)
Indice de risque: l’épidémie continue de s’aggraver; Insuffisance de l’approvisionnement en amont; Les progrès de la recherche scientifique sont inférieurs aux attentes; Demande inférieure aux prévisions
