Principaux points de vue de l’industrie:
Récemment, la Commission nationale du développement et de la réforme et l’administration de l’énergie ont publié le « quatorzième plan quinquennal » pour un système énergétique moderne, qui exige une accélération du développement de la production d’énergie éolienne. De janvier à février, la puissance photovoltaïque installée en Chine était de 10,86gw, en hausse de 234% par rapport à l’année précédente. En prévision de l’installation photovoltaïque de 195 – 240gw dans le monde cette année, l’expansion de la production de Wafers de silicium n’a pas diminué, les commandes des fabricants d’équipements de tête ont été suffisantes, et les Wafers de batterie ont accueilli topcon comme le premier émetteur.
Principaux points d’investissement:
Le plan exige de saisir la période de transition énergétique à faible intensité de carbone et de promouvoir vigoureusement la transition verte à faible intensité de carbone. Au cours de la période couverte par le 13e Plan quinquennal, la Chine a obtenu des résultats remarquables en matière de transformation à faible intensité de carbone, avec une part de 15,9% de la consommation d’énergie non fossile et une capacité installée d’énergie éolienne et photovoltaïque cagr16. 6%, 44,3%. D’ici 2025, la part de la consommation d’énergie non fossile passera à 20%, le rapport de la production d’électricité atteindra 39%, et d’ici 2030, la part de la consommation d’énergie non fossile atteindra 25%. D’ici 2035, la production d’énergie renouvelable deviendra la principale source d’énergie, et La construction d’un nouveau système d’énergie produira des résultats substantiels. Le plan propose d’accélérer la construction de paysages distribués, de promouvoir le développement de paysages centralisés de manière ordonnée, de promouvoir activement l’application intégrée de la production d’énergie photovoltaïque et de la construction et de développer la production d’hydrogène de paysages.
Liaison silicium: l’expansion prévue de la production de silicium au cours des 22 dernières années n’a pas diminué et les commandes des fabricants d’équipements de tête ont été suffisantes. La production de plaquettes de silicium a augmenté à grande échelle d’environ 150 GW au cours des 21 dernières années et a augmenté de 40,7% d’une année sur l’autre pour atteindre 227 GW au cours des 21 dernières années. Le marché craint que l’expansion de la production de plaquettes de silicium ne ralentisse cette année en raison de La détérioration de la structure concurrentielle. Toutefois, selon nos statistiques, on s’attend à ce que l’échelle d’expansion de la production de plaquettes de silicium dépasse de plus de 150 GW l’an dernier, avec un investissement de 200 millions de RMB / GW dans l’équipement, et la demande d’équipement de plaquettes de silicium en 22 ans est de 30 milliards de RMB. Récemment, Longji a annoncé qu’elle prévoyait de construire un projet de barres de silicium de 20 GW + tranches en Mongolie intérieure (investissement de 7,6 milliards de RMB) et un projet de barres de silicium de 12 GW + tranches de 6 GW annoncé par Jiangsu Jingpin (investissement de 3,5 milliards de RMB). En ce qui concerne les commandes du chef de file du four à cristaux simples Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co.Ltd(300316) Nous sommes optimistes quant à la capacité de production abondante et à la technologie de pointe de l’entreprise d’équipement de liaison silicium.
Lien de la batterie: la technologie de type n va de pair et les fabricants de batteries sont activement disposés. À mesure que la batterie de type P atteindra la limite supérieure de l’efficacité théorique de conversion, la batterie de type N entrera en production de masse en 22 ans. À l’heure actuelle, la capacité prévue de topcon et de hjt pour la route technique de type N atteint respectivement 162 GW et 153,5 GW. On s’attend à ce que topcon ouvre la voie cette année avec une nouvelle capacité de 50 GW. En mars, la production de masse de la batterie de type N s’est bien passée: 1) topcon, l’efficacité de la production de masse de la batterie de type 16 gwtpcon nouvellement mise en service par Crystal Technology a atteint 24,5%, et la productivité et le rendement ont augmenté régulièrement. Shenzhen S.C New Energy Technology Corporation(300724) PE Poly Equipment delivered to Jiangsu Runyang Customers. En ce qui concerne hjt, l’efficacité de production de masse de l’hétérojonction de 500 MW de la phase I de Huasheng Huasheng dans la province d’Anhui est de 24,6% – 24,65%, et le taux de rendement est de 98,5%. L’équipement de la phase II est entré dans l’usine en mars et la capacité de l’hétérojonction de 2,7 GW sera formée au cours du premier semestre. L’efficacité de conversion de la batterie d’hétérojonction M6 est de 26,07%, ce qui prouve que l’efficacité de conversion de la batterie d’hétérojonction peut atteindre 26%. Avec la libération progressive de la capacité de production de silicium à la fin de l’année 21, le prix du silicium devrait baisser, la rentabilité de la liaison de la batterie s’améliorera et l’investissement dans la liaison de la batterie des fabricants en aval sera encouragé. Il est recommandé de se concentrer sur les robinets d’équipement à piles de pointe.
Facteurs de risque: installation photovoltaïque inattendue et expansion de la production en aval inattendue
