Ganzhou Yihao New Materials Co., Ltd.
Ganzhou Yihao New Materials Co., Ltd.
(No 16 Yeji Road, Zhanggong District, Ganzhou City, Jiangxi Province)
Documents de demande d’offre publique initiale et d’inscription au Gem
Rapport de réponse à la lettre d’enquête du troisième cycle d’examen
Promoteur (souscripteur principal)
(16th floor to 26th Floor, Building, No. 1012 Hongling Middle Road, Luohu District, Shenzhen Guosen Securities Co.Ltd(002736) )
Shenzhen Stock Exchange:
Nous avons reçu la troisième lettre d’enquête sur l’examen des documents de demande d’introduction en bourse et d’inscription au Gem de Ganzhou Yihao New Materials Co., Ltd. (lettre d’examen [2022] 010178) (ci – après appelée « lettre d’enquête ») émise par votre bureau le 7 février 2022, en tant qu’institution de recommandation ou promoteur (souscripteur principal), en collaboration avec l’émetteur, L’avocat de l’émetteur et l’expert – comptable agréé ont soigneusement mis en œuvre les questions énumérées dans la lettre d’enquête un par un.
En ce qui concerne la réponse de l’émetteur (y compris les informations complémentaires et les explications) dans les documents de réponse, l’institution de recommandation a vérifié, confirmé et garanti qu’elle est vraie, complète et exacte.
Sauf indication contraire, les abréviations ou les termes utilisés dans le présent rapport de réponse sont interprétés de la même manière que dans le prospectus (projet de déclaration).
Questions énumérées dans la lettre d’information en caractères gras (non gras)
Réponses aux questions posées dans la lettre d’information (non en gras)
Modifications et compléments au prospectus et aux réponses aux demandes de renseignements (en caractères gras)
Les éléments déjà divulgués dans le prospectus sont en italique (non gras)
Table des matières
1. En ce qui concerne la détermination des actionnaires publics… 42. En ce qui concerne le positionnement du GEM… 83. En ce qui concerne la marge brute… 324. En ce qui concerne l & apos; électricité… 395. En ce qui concerne les réserves de prix à la baisse des stocks… 436. En ce qui concerne les immobilisations… 517. En ce qui concerne les résultats postérieurs à la période considérée… 61.
1. Identification des actionnaires publics.
Les documents de déclaration montrent que l’actionnaire de l’émetteur, Yiyuan Fund, détient 11,11% des actions de l’émetteur. Le Fonds Yiyuan est un fonds industriel contrôlé par l’entité publique. Parmi ses partenaires, Ganzhou wuqu Industrial Investment and Development Fund Management Co., Ltd., Ganzhou Financial Holding Group Co., Ltd. Et Ganzhou Development and Investment Fund Management Co., Ltd. Sont tous détenus à 100% par l’entité publique. Jiangxi Provincial Property Investment Fund Management Co., Ltd., partenaire exécutif du Jiangxi Provincial Development and Upgrading Guidance Fund (Limited Partnership), est également détenue à 100% par des entités publiques. Le prospectus de l’émetteur indique que l’émetteur n’a pas d’actionnaires d’État.
L’émetteur est prié de préciser les raisons pour lesquelles le Fonds Yi Yuan n’a pas été identifié comme actionnaire d’État, s’il est conforme aux dispositions pertinentes des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires d’État des sociétés cotées et des mesures de surveillance et d’administration des opérations sur actifs d’État des entreprises, et s’il est tenu d’étiqueter cet actionnaire avec l’identification des actionnaires d’État.
Le promoteur et l’avocat de l’émetteur sont invités à vérifier et à exprimer des opinions claires.
[réponse]
Contenu de la vérification
Après vérification, le Fonds Yi Yuan, actionnaire de l’émetteur, est une société en commandite et a été enregistré comme fonds d’investissement en actions (numéro de fonds: sjn701) Le 16 janvier 2020. À la date de publication du rapport de réponse à la lettre d’enquête de vérification, la structure principale des capitaux propres était la suivante:
Les raisons pour lesquelles le Fonds Fuyuan n’est pas reconnu comme actionnaire d’État et les dispositions pertinentes sont les suivantes:
Numéro de série nom du règlement conditions pertinentes émetteur
Les entreprises ou unités suivantes détenant des actions d’une société cotée:
Dispositions provisoires relatives à l’administration de l’identification des actionnaires appartenant à l’État des sociétés cotées (actifs appartenant à l’État)
Dong’s logo Management Temporary Regulatory Property Right [2007] No. 108) indicates the State – owned Shareholder logo:
1. Organismes gouvernementaux, départements, institutions publiques et entreprises entièrement publiques
[2007] No 108) et une société à responsabilité limitée dont l’entreprise ou l’investisseur est une entreprise entièrement publique
Le Fonds Yi Yuan n’est pas une société d’État ou une société anonyme sous l’égide du Conseil d’État. Le Fonds Yi Yuan n’est pas une société d’État sous l’autorité de la Commission de surveillance et d’administration. 2. La proportion de participation exclusive de l’unit é ou de l’entreprise mentionnée ci – dessus atteint ou dépasse 50% de la société cotée conformément aux dispositions des points 1 à 4 ci – dessus. Le règlement sur la gestion de l’identification des actionnaires de l’entreprise d’État sous l’autorité de l’unité ou de L’industrie de l’Est, etc.
Dispositions provisoires demander aux entreprises du système des sociétés.
Lettre de la question (3. Les entreprises mentionnées ci – dessus dans “2” du Département des actifs appartenant à l’État conservent un contrôle absolu continu)
Droits de propriété [2008] no 80) Relations avec les filiales à tous les niveaux.
4. Unités affiliées ou filiales à part entière de toutes les unités ou entreprises susmentionnées
Entreprises.
Article 3 Opérations sur actifs appartenant à l’État des entreprises visées par les présentes mesures
Y compris: (i) les institutions, l’État et l’État qui s’acquittent des responsabilités des contributeurs
L’acte par lequel les actifs appartenant à l’État de l’entreprise sont transférés à l’entreprise holding ou à l’entreprise contrôlée par l’État pour transférer les droits et intérêts résultant de l’apport en capital sous diverses formes, telles que les mesures de surveillance et d’administration de l’État pour les fonds de fuite de l’entreprise; Les actifs appartenant à l’État et contrôlés par des entités appartenant à l’État 2 (les actifs appartenant à l’État relevant du Conseil d’État ont le comportement d’une entreprise contrôlée par l’État et d’une entreprise effectivement contrôlée par l’État d’augmenter le capital, d’un fonds d’investissement en actions, d’une Commission de réglementation et d’un gouvernement qui investissent dans des entreprises financées par l’État sous la forme d’une augmentation du capital, à l’exception des actifs détenus par l’État et distribués à la République populaire de Chine); The State – owned actual Control of Pedestrian Equity has not issued Ministry Order No. 32) 1 Enterprise’s major Assets Transfer Behavior. Transfert de naissance.
Article 4 les entreprises d’État et les entreprises contrôlées par l’État visées dans les présentes mesures,
Les entreprises contrôlées par l’État comprennent: (i) les ministères, les organismes gouvernementaux,
1 Voir le site Web de la Commission de réglementation des biens appartenant à l’État du Conseil d’État. http://www.sasac.gov.cn. La réponse pertinente à la « communication interactive» est publiée comme suit: (1) publiée le 29 décembre 2018: « l’article 4 des mesures de surveillance et d’administration des opérations sur actifs appartenant à l’État des entreprises (décret no 32 de la SASAC et du Ministère des finances) est classé en fonction de la situation de l’État et de La participation de l’État, du contrôle effectif de l’État, etc., dans les entreprises de type société.
Publié le 27 mai 2019: « les mesures de surveillance et d’administration des opérations sur actifs appartenant à l’État des entreprises (décret no 32 de la SASAC et du Ministère des finances) s’appliquent aux entreprises constituées en société conformément au droit des sociétés de la République populaire de chine.»
Numéro de série nom du règlement conditions pertinentes émetteur
Une entreprise (société) entièrement publique financée et établie par une institution publique
Et les unités et entreprises susmentionnées détiennent directement ou indirectement 100% des actions
Entreprises publiques à part entière; Les unités énumérées à l’alinéa i) du présent article,
Proportion des droits de propriété (actions) des entreprises financées individuellement ou conjointement
Une entreprise de plus de 50% dont l’un des principaux actionnaires; (III)
Les entreprises énumérées aux points i) et ii) du présent article contribuent à l’étranger et détiennent
Les filiales à tous les niveaux ayant une participation de plus de 50%; Iv) gouvernement
Ministères, organismes, institutions publiques, entreprises d’État et entreprises contrôlées par l’État
La participation directe ou indirecte de l’industrie ne dépasse pas 50%, mais elle est la plus importante
Actionnaires, et par la Convention des actionnaires, les statuts et les résolutions du Conseil d’administration
L’entreprise sur laquelle la négociation ou d’autres arrangements contractuels peuvent exercer un contrôle effectif.
Article 66 divers fonds d’investissement en actions créés par le Gouvernement
Le transfert à l’étranger des droits de propriété (actions) des entreprises constituées par des investissements est effectué conformément aux lois pertinentes.
Les lois et règlements sont appliqués.
Article 3 aux fins des présentes mesures, on entend par actionnaire d’État:
Dans le cas d’une entreprise ou d’une unit é dont les actions appartiennent à l’État d’une société cotée, son compte de titres est marqué « ss»:
Mesures relatives à la surveillance et à l’administration du pouvoir (i) ministères, organismes, institutions publiques et indépendance nationale de l’État
(Ⅱ) l’unit é ou l’entreprise mentionnée au paragraphe 1 est une entreprise nationale dont la Commission de surveillance et d’administration, la proportion de participation exclusive dépasse 50%, ou la proportion totale de participation dépasse 50% d’une société de personnes limitée, et dont l’un des principaux actionnaires est la République populaire de Chine; (Ⅲ) The State – owned Shareholder Recognition Ministry and the State – owned Securities Regulatory Commission shall be independent at all levels within the Territory of China, which shall not involve the State – owned or wholly – owned Enterprises ordered by the State – owned Supervision and Administration Commission. Identification des actionnaires.
Article 78 une société en commandite financée par l’État ne fait pas
L’actionnaire d’État détermine la surveillance et la gestion des actions de la société cotée qu’il détient.
À préciser.
En outre, se référant aux informations publiées récemment par les sociétés cotées, Jinhui shares (Securities Code: 603132, announced issue Results), Jinsanjiang (Zhaoqing) Silicon Material Company Limited(301059) (Securities Code: Jinsanjiang (Zhaoqing) Silicon Material Company Limited(301059) ), Hualan Group Co.Ltd(301027) (Securities Code: 3031027), kaiwang Technology (Securities Code: 301182), Hangzhou Wensli Silk Culture Co.Ltd(301066) (Securities Code: Hangzhou Wensli Silk Culture Co.Ltd(301066) ), dizhe Pharmaceutical (Securities Code: 688192), Les actionnaires de la société en commandite contrôlée par l’État de chuangyao Technology (Code des valeurs mobilières: 688259) et d’autres sociétés n’ont pas été reconnus par les actionnaires de l’État, par exemple: l’actionnaire de Jinhui, Gansu Green Mineral Investment Development Fund, L’actionnaire de Jinsanjiang (Zhaoqing) Silicon Material Company Limited(301059) Guangdong Guangdong coggin Advanced Manufacturing Investment Partnership, Les actionnaires de Hualan Group Co.Ltd(301027) Guangxi HongGui huizhi Fund Management Co., Ltd.
En résum é, étant donné que le Fonds Yi Yuan est une société en commandite contrôlée par l’entité d’État et qu’il n’est pas considéré comme un actionnaire d’État en vertu des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires d’État des sociétés cotées, de la lettre de la Commission de réglementation des actifs d’État du Conseil d’État sur les questions relatives à l’application des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires d’État des sociétés cotées et des mesures de surveillance et d’administration des actions d’État des sociétés cotées, Conformément aux dispositions pertinentes des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires appartenant à l’État des sociétés cotées et des mesures de surveillance et d’administration des opérations sur actifs appartenant à l’État des entreprises, l’émetteur n’est pas tenu d’étiqueter les actionnaires appartenant à l’État.
Demander au promoteur et à l’avocat de l’émetteur de vérifier et d’émettre des avis clairs
Procédure de vérification
Le promoteur et l’avocat de l’émetteur ont principalement exécuté les procédures de vérification suivantes:
1. Consultez la licence d’exploitation, l’Accord de partenariat et les documents d’archives industrielles et commerciales du Fonds Yi Yuan, et interviewez le représentant désigné du partenaire exécutif du Fonds Yi Yuan pour obtenir des renseignements de base sur le Fonds Yi Yuan;
2. S’enquérir du site Web de l’Association chinoise des fonds d’investissement en valeurs mobilières et vérifier l’enregistrement et l’enregistrement pertinents du Fonds Yiyuan et de son gestionnaire de fonds de capital – investissement;
3. Through the National Enterprise Credit Information Publishing System (www.gsxt.gov.cn), “Enterprise check” et d’autres sites Web pour rechercher des informations de base sur le Fonds Yi Yuan et ses partenaires;
4. Se reporter aux dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires appartenant à l’État des sociétés cotées, à la lettre de la Commission de réglementation des actifs appartenant à l’État du Conseil d’État sur les questions relatives à la mise en œuvre des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires appartenant à l’État des sociétés cotées et aux mesures de surveillance et d’administration des actions appartenant à l’État des sociétés cotées pour vérifier si le Fonds Yi Yuan appartient à des actionnaires appartenant à
5. Consultez les mesures de surveillance et d’administration des opérations sur actifs appartenant à l’État des entreprises et le site Web de la Commission de surveillance et d’administration des actifs appartenant à l’État du Conseil d’État. http://www.sasac.gov.cn. Publier les réponses pertinentes à la « communication interactive» et vérifier si le processus d’investissement du Fonds Yi Yuan dans l’émetteur est conforme aux dispositions pertinentes;
6. En récupérant les informations publiques divulguées par la société cotée ou la société proposée sur le site Web d’information de la marée montante, le site Web de la bourse, etc., pour connaître les cas de référence pertinents.
Avis de vérification
Après vérification, le promoteur et l’avocat de l’émetteur estiment que:
Étant donné que le Fonds Yi Yuan est une société en commandite contrôlée par l’entité d’État et qu’il ne relève pas de la situation des actionnaires d’État stipulée dans les dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires d’État des sociétés cotées, la lettre de la Commission de réglementation des actifs d’État du Conseil d’État sur la mise en œuvre des dispositions provisoires sur l’administration de l’identification des actionnaires d’État des sociétés cotées et les mesures de surveillance et d’administration des actions d’État des sociétés cotées, il n’est pas considéré
