Aperçu du marché de la semaine dernière:
La semaine dernière, les semi – conducteurs ont perdu les principaux indices. L’indice de l’industrie des semi – conducteurs de Shenwan a chuté de 3,32% la semaine dernière, tandis que l’indice GEM a augmenté de 1,10% au cours de la même période, l’indice composite de Shanghai a augmenté de 2,19%, l’indice composite de Shenzhen a augmenté de 1,29%, l’indice des petites et moyennes entreprises a augmenté de 0,99% et l’indice Wande quanta a augmenté de 1,25%.
Les sous – secteurs des semi – conducteurs ont tous chuté. Dans le segment des semi – conducteurs, le segment des matériaux semi – conducteurs a chuté de 2,4% la semaine dernière, le segment des dispositifs discrets de 2,8% la semaine dernière, le segment des dispositifs semi – conducteurs de 2,0% la semaine dernière, le segment de la fabrication de semi – conducteurs de 4,6% la semaine dernière, le segment de l’étanchéité de 2,4% la semaine dernière, le segment de la conception d’IC de 3,6% la semaine dernière et le reste de 2,1% la semaine dernière.
Nous sommes fermement optimistes quant à la structure des semi – conducteurs tout au long de l’année. Auparavant, dans le rapport intitulé « Structural Market continued, 6 subdivided courses worth attention » (202203.01), nous avions proposé que « dans le contexte d’une pénurie continue de capacité de production, nous continuons d’être optimistes quant à la structure du marché de la plaque de l’année entière, l’électronique automobile, la puce serveur, l’IC spécial, l’équipement de matériaux, l’usine de Wafers, la puce IOT, 6 subdivided parts Opportunities worth attention » et que le moment actuel entre dans la fenêtre de divulgation du rapport annuel. Les résultats des sociétés concernées ont dépassé les attentes ou ont entraîné une réaction à court terme des cours des actions.
Les ventes d’équipements à semi – conducteurs ont atteint des niveaux records et l’attention du marché s’est progressivement déplacée de l’équipement à l’équipement en amont. Les ventes mondiales d’équipements à semi – conducteurs devraient augmenter de 45% d’une année sur l’autre pour atteindre 103 milliards de dollars en 2021, un niveau record. La capacité de production de semi – conducteurs a continué de manquer en 2021, les grandes usines de Wafers accélèrent l’expansion de la capacité, la croissance du marché continue de dépasser les attentes et les ventes mondiales d’équipement de semi – conducteurs devraient atteindre 114 milliards de dollars en 2022. Dans le contexte d’un marché mondial des semi – conducteurs en plein essor, les entreprises liées à la chaîne d’approvisionnement devraient en bénéficier. La force croissante des entreprises chinoises d’équipements à semi – conducteurs stimule le développement de l’industrie chinoise des pièces d’équipements à semi – conducteurs et la localisation des pièces deviendra une tendance.
Le processus de localisation des pièces d’équipement continue de progresser, les entreprises concernées peuvent – elles vraiment accueillir le printemps de l’industrie? L’incertitude politique internationale continue d’augmenter et l’importance de l’autonomie de l’ensemble de la chaîne industrielle des semi – conducteurs est soulignée. D’une part, les pièces d’équipement à semi – conducteurs sont influencées par la demande d’achat d’équipement de traction pour l’expansion de la production de l’usine de Wafers en aval, tandis que les fabricants nationaux d’équipement à semi – conducteurs ont également la demande de localisation des pièces, ce qui semble être une logique claire de croissance de l’industrie. Compte tenu de la grande variété de pièces d’équipement, la question de savoir si les pièces d’équipement nationales peuvent vraiment accueillir le printemps de l’industrie dépend également de la vitesse d’augmentation du taux de localisation des Et la force technique des entreprises liées à la chaîne industrielle.
Préoccupations recommandées:
Matériel et équipement de semi – conducteurs: Grinm Advanced Materials Co.Ltd(600206) / Jiangsu Yoke Technology Co.Ltd(002409) / National Silicon Industry Group Co.Ltd(688126) / Beijing Huafeng Test & Control Technology Co.Ltd(688200) / Naura Technology Group Co.Ltd(002371) / Shanghai Sinyang Semiconductor Materials Co.Ltd(300236) / Advanced Micro-Fabrication Equipment Inc.China(688012) / Wuhan Jingce Electronic Group Co.Ltd(300567) / Hangzhou Chang Chuan Technology Co.Ltd(300604) / Hubei Dinglong Co.Ltd(300054)
IDM: Wingtech Technology Co.Ltd(600745) / Sanan Optoelectronics Co.Ltd(600703) / Zhuzhou Crrc Times Electric Co.Ltd(688187) / Hangzhou Silan Microelectronics Co.Ltd(600460) / Yangzhou Yangjie Electronic Technology Co.Ltd(300373) ;
Wafer Worker: Huahong Semiconductor / Semiconductor Manufacturing International Corporation(688981) ;
4) conception des semi – conducteurs: la conception des semi – conducteurs est la micro – conductrice de l’Est, Maxscend Microelectronics Company Limited(300782) / Shanghai Bright Power Semiconductor Co.Ltd(688368) / Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) / Shanghai Awinic Technology Co.Ltd(688798) / / Longxin Zhongke / haiguang information;
Indice de risque: l’épidémie continue de s’aggraver, les changements de politique industrielle, les différends commerciaux internationaux s’aggravent et la demande de l’industrie en aval est inférieure aux prévisions.
