À propos du rapport annuel de The Great Wall Of Culture Group Holding Co.Ltd.Guangdong(300089)
Lettre d’information
Lettre d’enquête sur le rapport annuel du GEM [2022] no 195 The Great Wall Of Culture Group Holding Co.Ltd.Guangdong(300089)
Lors de l’examen post érieur à l’examen de votre rapport annuel 2021, nous nous sommes concentrés sur les situations suivantes:
1. Le 6 avril 2022, l’annonce d’avancement d’autres situations d’avertissement de risque divulguées par votre entreprise a montré que la décision sur les sanctions administratives a confirmé que Cai tingxiang, le Contrôleur effectif initial, et d’autres parties liées occupaient le capital de la société à des fins non opérationnelles pour un montant de 453,83 millions de RMB, avec un remboursement cumulé de 176,5 millions de RMB et un solde d’occupation de 277,33 millions de RMB à la date de l’annonce. Le 29 avril 2022, le rapport annuel 2021 et d’autres documents divulgués par la compagnie montrent que la compagnie a effectué une auto – inspection de l’occupation des fonds. Cai tingxiang et d’autres parties liées identifiées dans la décision sur les sanctions administratives occupent des fonds de 453,83 millions de RMB, y compris 352,89 millions de RMB occupant Le siège social de la compagnie et 100,98 millions de RMB occupant la filiale incontrôlable Beijing Emerald Education Technology Group Co., Ltd. (ci – après dénommée Emerald Education); En outre, le siège social de la société a occupé 94 millions de RMB en 2019, Cai tingxiang et d’autres parties liées ont occupé 598,78 millions de RMB au total, ont remboursé 227,68 millions de RMB au total et ont occupé un solde de 372,09 millions de RMB à la fin de la période considérée (y compris 100,98 millions de RMB de la filiale d’éducation Jadeite occupée).
Veuillez fournir des explications supplémentaires sur l’occupant du nouveau capital de 94 millions de RMB en 2019 et sa relation avec Cai tingxiang, ainsi que sur les raisons de la différence entre le montant cumulé de l’occupation et du remboursement indiqué dans le rapport annuel 2021 et le montant divulgué le 6 avril 2022 et l’exactitude du montant pertinent.
À la fin de la période visée par le rapport, le solde comptable des autres créances de la société, tel qu’indiqué dans l’occupation des fonds par Cai tingxiang et d’autres parties liées, était de 271,12 millions de RMB, et les réserves pour créances irrécouvrables de Chaozhou Mingyuan Ceramics Co., Ltd., de Chaozhou FengXi Jinhui Ceramic Raw Materials Factory et de Chaozhou Yuanfa Ceramics Co., Ltd. (ci – après dénommées les trois sociétés de céramique) étaient respectivement de 56,28%, 51,84% et 13,53%, avec un ratio de retrait total de 47,71%. Veuillez préciser si la société n’a pas confirmé si les autres créances de Cai tingxiang et d’autres parties liées sont conformes aux dispositions pertinentes des normes comptables en fonction du contexte, des méthodes et de la relation entre les droits du créancier et la dette de Cai tingxiang et d’autres parties liées occupant des fonds de la filiale d’éducation jadeite; Compte tenu de la capacité d’exécution de Cai tingxiang, des actifs détenus, de la situation de réalisation et du montant remboursé au cours de la période considérée, la base et la prudence de la provision pour créances irrécouvrables constituée par d’autres créances sont précisées.
Veuillez préciser si votre société a pris des mesures efficaces telles que des poursuites judiciaires et la préservation des biens en temps opportun, conformément à l’article 5.9 des lignes directrices sur l’autoréglementation et la surveillance des sociétés cotées no 2 – exploitation normalisée des sociétés cotées en bourse du GEM, et enquêter sur la responsabilité du personnel concerné afin de protéger efficacement les droits et intérêts légitimes des sociétés cotées et des petits et moyens investisseurs.
Les comptables sont invités à vérifier les deux premières questions et à donner des avis clairs.
2. Votre société a effectué un ajustement rétroactif des erreurs comptables dans les états financiers de 2020. En raison de la décision du Tribunal selon laquelle l’accord de transfert de dette signé par la société et Shenzhen Dongfang Land Group Co., Ltd. Et Guangzhou Junlong Trading Co., Ltd. (ci – après appelé Junlong Trading) est invalide, le transfert de 100% des capitaux propres de Henan Green Great Wall Ceramic Arts Co., Ltd. (ci – après appelé Great Wall Ceramic Arts) à Junlong Trading a perdu la base de transaction. En conséquence, d’autres postes comptables tels que les placements en instruments de capitaux propres et les autres créances sont ajustés. Great Wall Ceramic Art Equity a été transféré à Junlong Trading le 16 janvier 2020, et Junlong Trading a donné en gage Great Wall Ceramic Art Equity à la société le 4 septembre 2020.
En réponse à notre demande de renseignements sur le rapport annuel 2020, votre entreprise a déclaré que le résultat de la décision du Tribunal n’avait pas d’incidence importante sur le transfert d’actions et qu’il n’était donc pas nécessaire de corriger le traitement comptable pertinent de 2018 à 2020. Avant cette correction, le solde comptable des autres créances et la provision pour créances irrécouvrables de 148,32 millions de RMB, 59,33 millions de RMB et 56,44 millions de RMB ont été comptabilisés comme résultat de cession dans les états financiers de 2020; Après correction, l’investissement dans d’autres instruments de capitaux propres est augmenté de 123,58 millions de RMB et les autres créditeurs de 34,59 millions de RMB. Veuillez préciser les raisons et le caractère raisonnable du changement entre cette correction d’erreur comptable et le jugement de l’exercice précédent qui n’a pas besoin d’ajustement, le processus spécifique de correction d’erreur comptable et la base d’ajustement de tous les éléments d’ajustement, ainsi que le montant corrigé de l’actif, du passif, de L’actif net et du bénéfice net en 2020 et leur proportion dans le montant corrigé.
Veuillez préciser si l’Arrangement de transfert d’actions et de paiement de Great Wall Ceramic Art entre la société et Junlong Trading a été modifié. Dans la négative, veuillez expliquer les raisons et le caractère raisonnable de l’absence de dépréciation des autres investissements d’instruments de capitaux propres à la fin de 2021, en combinaison avec les actifs détenus Par Junlong Trading et la situation de réalisation, et si le remboursement est effectué comme prévu au cours de la période de rapport; Dans l’affirmative, veuillez préciser les dispositions spécifiques relatives au recouvrement des capitaux propres de Great Wall Ceramic Art et à l’exercice des droits de gage pertinents, ainsi que l’exactitude de la Déclaration des investissements dans d’autres instruments de capitaux propres à la fin de 2020 et 2021 en combinaison avec les principaux actifs. En combinaison avec les documents de certification et les procédures d’audit mises en œuvre qui ont été demandés à la société, l’expert – comptable est prié de fournir des explications supplémentaires sur la base spécifique de l’émission de l’avis non disponible et d’indiquer en outre si le traitement comptable pertinent est soupçonné d’éviter l’avertissement de risque de radiation des actions de la société En raison de l’actif net négatif en 2020.
Votre société a commencé à disposer des capitaux propres de Great Wall Ceramic Art en 2016, et les rapports annuels de 2017 et 2018 les ont présentés comme des filiales. Les principaux actifs sont trois droits d’utilisation des terres. Veuillez préciser le montant du droit d’utilisation des terres lié à Great Wall Ceramic Art présenté dans les rapports annuels de la société pour 2017 et 2018, et demander à l’expert – comptable en exercice d’expliquer les principales procédures d’audit, les éléments probants obtenus et les conclusions de l’audit concernant le droit d’utilisation des terres, ainsi que si les éléments probants sont suffisants et appropriés pour appuyer les conclusions de l’audit.
3. À la fin de 2020, votre société prévoit que le taux de croissance des revenus de la filiale Henan Zhiyou zhenlong Education Technology Co., Ltd. (ci – après appelée Henan Zhiyou) de 2021 à 2025 sera respectivement de 69,90%, 26,62%, 25,11%, 17,91% et 6,46%, et le taux d’actualisation sera de 14,98%. Seule la provision pour dépréciation de la survaleur de 47,43 millions de RMB sera retirée cette année – là, et l’actif net à la fin de la période sera de 101,54 millions de RMB. Les opinions de réserve émises par les comptables de l’époque ne portent pas sur la dépréciation de la survaleur. À la fin de la période visée par le rapport, votre entreprise prévoit que le taux de croissance des revenus de Henan Zhiyou de 2022 à 2026 sera respectivement de – 10,19%, 27,95%, 7,00%, 6,00%, 5,00%, et le taux d’actualisation sera de 16,19%. Par conséquent, la provision pour dépréciation de la survaleur sera de 188,78 millions de RMB.
Lors de l’évaluation de la dépréciation de l’achalandage à la fin de 2020, veuillez fournir des explications supplémentaires sur les indicateurs financiers tels que le revenu, le taux de croissance des revenus, la marge brute et la marge nette des trois premières années de Henan Zhiyou, ainsi que sur la base des indicateurs financiers ci – dessus et des indicateurs clés reflétant les résultats futurs tels que les commandes en cours, etc., afin de fournir des explications supplémentaires sur la base et le caractère raisonnable du taux de croissance des revenus, de la marge brute et de la marge nette au cours de la période de prévision.
L’expert – comptable de l’époque est prié de préciser si les éléments probants obtenus sont suffisants et appropriés pour appuyer la conclusion de l’audit selon laquelle « il n’a pas été constaté qu’il y avait des données déraisonnables importantes dans les prévisions de dépréciation de l’achalandage».
Veuillez fournir des explications supplémentaires sur le revenu et le bénéfice net de Henan Zhiyou en 2021, ainsi que sur les raisons et le caractère raisonnable des différences par rapport aux données prévues, sur la base de la détermination des paramètres de sélection pour l’évaluation de la dépréciation de l’achalandage à la fin de la période de rapport et sur Les raisons et le caractère raisonnable des changements par rapport à l’évaluation précédente. Demander au comptable de vérifier et d’exprimer une opinion claire.
4. À la fin de la période considérée, l’actif net de votre entreprise était de – 285,99 millions de RMB; Le montant dû à Henan Zhiyou pour l’acquisition d’actions a diminué de 84,08 millions de RMB, et les modalités de remboursement spécifiques sont les suivantes: Henan Zhiyou et Henan Xinkaiyuan Hengyu Industrial Real Estate Co., Ltd. (ci – après dénommée Henan Xinkaiyuan) ont résilié le contrat d’achat d’une maison, et Henan Xinkaiyuan a retourné le montant d’achat d’une maison de 31,57 millions de RMB à Zhengzhou Yuanhong Enterprise Management Consulting Co., Ltd. (ci – après dénommée Zhengzhou Yuanhong), l’ancien actionnaire Henan Zhiyou transférera la valeur comptable des frais de formation à recevoir de 26,07 millions de RMB à Zhengzhou Yuanhong; La société et Sun guangliang paient respectivement 5 millions de RMB et 10 millions de RMB. Veuillez examiner les raisons et la rationalité commerciale du remboursement prioritaire de la dette à Zhengzhou Yuanhong en fonction de l’actif net négatif et de la production et de l’exploitation extrêmement difficiles, si d’autres arrangements d’intérêt sont conclus avec le Contrôleur effectif de la société, les administrateurs et les superviseurs supérieurs, et si cela est propice au Maintien des intérêts des sociétés cotées et des actionnaires minoritaires.
5. À la fin de 2020, le solde comptable des comptes débiteurs à l’étranger 1 (en retard de plus d’un an) et 2 (en retard de plus de deux ans) de votre entreprise était respectivement de 133,26 millions de RMB et 125,37 millions de RMB, avec une provision pour créances irrécouvrables de 50% et 100%. À la fin de la période considérée, le solde comptable des créances à l’étranger 1 et 2 était respectivement de 52,96 millions de RMB et 198,52 millions de RMB, et la proportion de provision pour créances irrécouvrables est restée inchangée; L’expert – comptable n’a pas été en mesure d’exprimer son opinion en raison de l’émission d’une lettre d’enquête mais n’a pas reçu de réponse, de l’incapacité de l’entreprise à fournir l’adresse exacte de la lettre d’enquête et de la personne – ressource, etc.
Veuillez expliquer les raisons pour lesquelles vous n’avez pas fourni l’adresse et la personne – ressource de la lettre de confirmation au comptable, l’authenticité des comptes débiteurs à l’étranger et des revenus correspondants, ainsi que les documents justificatifs tels que le contrat de vente, la facture de vente, le document d’émission, la déclaration en douane et le document d’acceptation, etc., en combinaison avec la capacité d’exécution de la partie endettée, si vous n’avez pas reçu de remboursement au cours de la période de déclaration. Prudence dans le calcul de la provision pour créances irrécouvrables à 50% seulement pour les créances à l’étranger 1 en retard de plus d’un an.
Demander à l’ACP d’expliquer les raisons pour lesquelles aucune autre procédure d’audit n’a été adoptée et si des procédures d’audit adéquates et appropriées ont été mises en œuvre conformément aux dispositions pertinentes des normes d’audit.
6. À la fin de la période visée par le rapport, le solde comptable des marchandises émises dans les stocks de votre entreprise était de 42,52 millions de RMB, en hausse de 395% d’une année sur l’autre, représentant 53% du solde comptable des stocks, et une nouvelle provision pour amortissement de 24,69 millions de RMB a été constituée; Le solde d’ouverture des immobilisations s’élevait à 258,7 millions de RMB, soit une diminution de 79,23 millions de RMB au cours de la période considérée et une provision pour amortissement de 4,34 millions de RMB. Veuillez préciser:
Le contenu spécifique, le lieu de stockage et la réalisation des ventes après la date d’émission des marchandises, ainsi que les raisons et le caractère raisonnable de la forte augmentation de l’émission des marchandises et de l’accumulation d’une grande quantité de réserves de prix à la baisse immédiatement après l’émission, doivent être expliqués en combinaison avec Les commandes en main, les politiques de confirmation des revenus et la base de retrait des réserves de prix à la baisse, etc.
Les raisons de la diminution du solde comptable des immobilisations au cours de la période de déclaration, la comptabilisation des bénéfices et des pertes, ainsi que les raisons et le caractère raisonnable de la grande différence entre la proportion d’amortissement de 4,75% à 9,5% indiquée dans les « principales conventions comptables et estimations comptables».
Demander au comptable de vérifier et d’exprimer une opinion claire.
7. Sun guangliang est devenu le Contrôleur effectif de votre société en mars 2021 par le biais du droit de vote correspondant à 29,82% des actions confiées à Cai tingxiang. Selon le rapport annuel 2020 de la compagnie, au 24 avril 2021, la compagnie avait reçu 256 millions de RMB de trois sociétés de céramique, et trois sociétés de céramique se sont engagées à rembourser 76,8 millions de RMB d’ici le 30 décembre 2021 et 179,2 millions de RMB d’ici le 30 décembre 2022; Si les trois sociétés de céramique n’ont pas remboursé la partie impayée avant le 31 décembre 2022, la partie impayée sera remboursée en espèces en juin 2023 par ZHONGLIAN assurance Wine Co., Ltd., contrôlée par Sun guangliang. Selon le rapport annuel 2021 de la société, Sun guangliang n’a pas reçu de rémunération de la société. Il a remboursé 42,21 millions de RMB à la société pour le compte de Cai tingxiang et d’autres sociétés affiliées, a remboursé 10 millions de RMB à Zhengzhou Yuanhong pour le compte de la société et a emprunté 30 millions de RMB à la société. Veuillez fournir des renseignements supplémentaires sur l’exécution des engagements pris par les trois sociétés de céramique au cours de la période considérée, sur le mode de paiement et l’utilisation des fonds remboursés par Sun guangliang Dai Cai tingxiang et d’autres sociétés affiliées à la société, sur la question de savoir si Sun guangliang Dai remboursera Zhengzhou Yuanhong à la société, et sur le caractère raisonnable du remboursement des arriérés et du soutien à la liquidité fourni à la société en combinaison avec les droits de vote confiés et les rendements obtenus par Sun guangliang. Existence d’accords ou d’arrangements non divulgués.
Veuillez fournir des explications écrites sur les questions ci – dessus, soumettre les documents d’explication pertinents à notre Ministère et les divulguer au public avant le 11 mai 2022, et en envoyer une copie au Bureau de surveillance des sociétés cotées de l’administration de réglementation des valeurs mobilières de Guangdong.
Je vous écris.
Gem Corporate Management Department 4 mai 2022
