Examen du marché: la semaine dernière (2022.4.25 – 2022.4.29), l’indice Shanghai – Shenzhen 300 a augmenté de 0,07% et l’indice informatique a chuté de 3,63%.
Point de vue de Zhou: saisir activement l’occasion de rebondir
À l’heure actuelle, l’évaluation et l’ajustement du secteur informatique sont suffisants et les fondamentaux sont relativement optimistes.
Au 29 avril 2022, le rapport prix / bénéfice du secteur informatique (méthode TTM médiane, non ajustée) était de 37,11 fois, ce qui correspond essentiellement au niveau d’évaluation à la fin de 2018 et à son niveau le plus bas depuis 2014. Bien que l’environnement macro – économique et la situation épidémique aient eu un certain impact sur la performance du secteur informatique, la plupart des circuits de segmentation informatique sont toujours dans la tendance à la hausse de la perméabilité et de la prospérité, il n’est pas nécessaire d’être trop pessimiste. En particulier, certaines entreprises de haute qualité de l’industrie de l’automobile, de l’informatique en nuage, des logiciels d’application par satellite et de l’Internet industriel connectés au réseau intelligent ont obtenu des résultats remarquables dans les rapports annuels de 2021 et les rapports trimestriels de 2022, montrant une bonne croissance.
2022q1 la proportion de fonds alloués au secteur informatique a atteint un nouveau creux de 5 ans.
Selon les statistiques de Wind Data, 2022q1 Fund détient 2,57% des actions de l’industrie informatique, ce qui est le plus faible ratio trimestriel de détention d’actions au cours des cinq dernières années, en baisse de 0,99 point de pourcentage par rapport à l’année précédente et en baisse de 1,09 point de pourcentage. De tous les sous – secteurs de niveau 1, le secteur informatique se classe au dixième rang pour ce qui est de la valeur marchande des positions. Q1 les dix premières sociétés dont la valeur marchande des actions est de Glodon Company Limited(002410) , Thunder Software Technology Co.Ltd(300496) , Beijing United Information Technology Co.Ltd(603613) , Hundsun Technologies Inc(600570) , Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) , Iflytek Co.Ltd(002230) , Sangfor Technologies Inc(300454) , Navinfo Co.Ltd(002405) , Westone Information Industry Inc(002268) , Winning Health Technology Group Co.Ltd(300253) .
Saisir activement l’occasion de rebondir dans deux directions principales
La Conférence centrale a souligné que « pour promouvoir le développement sain de l’économie de la sector – forme », on s’attend à ce que le sentiment du secteur de la science et de la technologie rebondisse. Il est suggéré de saisir activement l’occasion de rebondir dans deux directions: l’une est l’ajustement profond de la grande société Baima au début. La certitude de la performance de Whitehorse est relativement élevée, la performance de Q1 est principalement conforme aux attentes ou légèrement supérieure aux attentes, et la capacité de financement de Whitehorse est grande, la reconnaissance de l’Organisation est élevée, il est plus facile d’avoir une bonne performance dans l’industrie de rebond. Deuxièmement, il s’agit d’une cible de deuxième ligne à haut rapport qualité – prix. Le temps et l’ampleur de l’ajustement de l’indice de deuxième niveau sont relativement élevés, certains indices de deuxième niveau sont évalués à environ 20 fois en 2022, tandis que le taux de croissance annuel composé devrait être supérieur à 25% au cours des prochaines années, ce qui montre un bon rapport qualité – prix.
Conseils en matière d’investissement:
Industrie de l’information et de l’innovation: il est recommandé de Dawning Information Industry Co.Ltd(603019) , Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) , China Greatwall Technology Group Co.Ltd(000066) , Beijing Seeyon Internet Software Corp(688369) , Shanghai Weaver Network Co.Ltd(603039) , Digital China Group Co.Ltd(000034) , Beijing Vastdata Technology Co.Ltd(603138) , Beijing Tongtech Co.Ltd(300379) , Beijing Baolande Software Corporation(688058)
Financial it: Recommended Northking Information Technology Co.Ltd(002987) , Hundsun Technologies Inc(600570) , Fujian Apex Software Co.Ltd(603383) , Shenzhen Fortune Trend Technology Co.Ltd(688318) , Benefit subject includes Yusys Technologies Co.Ltd(300674) , Shenzhen Sunline Tech Co.Ltd(300348)
Internet industriel: recommandé Beijing United Information Technology Co.Ltd(603613) , Yonyou Network Technology Co.Ltd(600588) , Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) , Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) , Glodon Company Limited(002410) , Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) , Inspur Electronic Information Industry Co.Ltd(000977) , Kingdee international, Digiwin Software Co.Ltd(300378) , Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) , Guangzhou Sie Consulting Co.Ltd(300687) , Shenzhen Huaqiang Industry Co.Ltd(000062) , Longshine Technology Group Co.Ltd(300682) , etc.
Véhicule intelligent connecté au réseau: recommandé Thunder Software Technology Co.Ltd(300496) , Autel Intelligent Technology Corp.Ltd(688208) , Beijing Tricolor Technology Co.Ltd(603516) , China Transinfo Technology Co.Ltd(002373) , Huizhou Desay Sv Automotive Co.Ltd(002920) , Vanjee Technology Co.Ltd(300552) , etc.
Energy it: Recommended Longshine Technology Group Co.Ltd(300682) , Jiangsu Yunyong Electronics And Technology Co.Ltd(688060) , Runa Smart Equipment Co.Ltd(301129) , Ygsoft Inc(002063) , Dongfang Electronics Co.Ltd(000682) , Beijing Forever Technology Co.Ltd(300365)
Military Industrial Meta Universe: Recommended Piesat Information Technology Co.Ltd(688066) , Geovis Technology Co.Ltd(688568) , Beijing Tricolor Technology Co.Ltd(603516) , Beijing Supermap Software Co.Ltd(300036) .
Conseils sur les risques: la politique n’a pas progressé comme prévu; Les investissements en TI sont inférieurs aux attentes; La concurrence s’intensifie dans l’industrie.
