Point de vue de Zhou: la croissance de base continue de faire des percées dans le renforcement du soutien politique
Nouveaux véhicules énergétiques: du point de vue de la politique, Shenzhen et d’autres endroits ont adopté des mesures pour soutenir la consommation de nouveaux véhicules énergétiques afin d’améliorer le volume de l’industrie au cours du deuxième semestre. Du point de vue de la chaîne industrielle, le prix du carbonate de lithium s’est stabilisé à court terme et a augmenté, ce qui confirme que le rapport entre le calendrier de production et le cycle de production de l’industrie s’améliore activement et que l’impact de la situation épidémique est progressivement éliminé; La cathode lithium – électricité devrait commencer à s’améliorer au troisième trimestre (un trimestre après la liaison Lithium – batterie) en raison de la pression exercée sur les bénéfices à court terme en raison de la hausse des prix du coke en amont. Du point de vue post – cyclique, le stockage de l’énergie est le segment élastique auquel nous attachons la plus grande importance, et la croissance d’avril a été principalement due au marché européen, dont environ 18% proviennent du stockage de l’énergie des ménages. Vu de la croissance de base, Byd Company Limited(002594) Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Dans l’ensemble, nous pensons que le court terme est une bonne période de mise en page, le deuxième semestre de l’environnement de croissance sera meilleur; Il convient de mettre l’accent sur les possibilités d’investissement dans trois directions:
Croissance de base: les entreprises bénéficient de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Byd Company Limited(002594)
Post – cycle: investissement flexible en fonction du taux de croissance, comme le stockage et le changement d’énergie, etc., Pylon Technologies Co.Ltd(688063) , Guangzhou Great Power Energy&Technology Co.Ltd(300438) Nouvelles technologies: investir selon la vitesse d’augmentation de la perméabilité, comme 4680, fil plat, Eve Energy Co.Ltd(300014) , Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) , Gold Cup Electric Apparatus Co.Ltd(002533)
Photovoltaïque: du côté de la demande, avec l’appui de la politique de croissance stable, le projet de centrale au sol en Chine devrait être lancé rapidement par lots. Du point de vue de la chaîne industrielle, le prix du silicium photovoltaïque continue d’augmenter légèrement, ce qui confirme davantage que la demande extérieure de la Chine dépasse les attentes. Du point de vue de la politique, le Ministère des ressources en eau a normalisé la construction photovoltaïque de surface de l’eau et publié des règles détaillées sur le commerce de l’électricité verte du réseau national, ce qui est propice au développement sain à long terme de l’industrie. Les trois principaux avantages sont les suivants: a) Les liaisons terminales telles que les composantes de pointe de la mondialisation avec un meilleur modèle de concurrence, Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) , Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) L’innovation dans l’industrie (batterie de type N, silicium granulaire, localisation de pièces, etc.) b énéficie de Crystal Energy, GCL technology, Ningbo Deye Technology Co.Ltd(605117) Les centrales électriques au sol chinoises, les matériaux auxiliaires et d’autres liaisons post – cycle, Arctech Solar Holding Co.Ltd(688408) , Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) , Zhejiang Chint Electrics Co.Ltd(601877) , Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861)
Énergie éolienne: le premier lot d’unités offshore abordables en Chine a commencé à être livré, ce qui ouvrira un cycle ascendant à moyen et à long terme de l’énergie éolienne offshore. Le prix d’appel d’offres de l’ensemble du produit de l’industrie s’est stabilisé au bas de l’échelle, et le leader de la qualité du côté de la fabrication mérite une mise en page à moyen et à long terme. Profitez à long terme de l’énergie éolienne offshore + grande échelle + pièces de base, Zhejiang Windey Co.Ltd(300772) , Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) , Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) et d’autres entreprises; Investissements dans les parcs éoliens et avantages à court terme pour les exploitants.
New Energy: Full Recyclable and Evolution from Tesla Impact Report
Tesla pousse la révolution énergétique de la production, de la consommation et du recyclage à l’échelle de l’Organisation, avec un avenir durable en boucle fermée. Tesla Energy Storage and Battery leads industry evolution, Supply Chain strong Controls, battery production multi – Strategy to cover Risks.
Suivi des secteurs et des entreprises
L’industrie des nouveaux véhicules énergétiques: l’augmentation des prix en amont de la chaîne de l’industrie du stockage de l’énergie et les contraintes du modèle d’entreprise ne doivent pas être négligées
New Energy Motor Company: Gotion High-Tech Co.Ltd(002074)
Niveau de l’industrie photovoltaïque: Zhejiang Taishun Distributed Photovoltaic up to RMB 0.5 / watt Primary installation subsidy
Niveau de la société photovoltaïque: Tianjin Zhonghuan Semiconductor Co.Ltd(002129)
Niveau de l’industrie de l’énergie éolienne: Future Energy remporte l’appel d’offres pour un projet d’énergie éolienne offshore de 500 MW dans la province du Shandong
Conseils sur les risques: la demande en aval est inférieure aux attentes et la concurrence industrielle s’intensifie
