Après que de nombreuses banques aient réduit les taux d’intérêt des dépôts, le taux de règlement des produits d’assurance universelle de certaines compagnies d’assurance a également diminué. Selon les statistiques incomplètes des journalistes du 21ème siècle, de nombreuses compagnies d’assurance – vie, dont China Life Insurance Company Limited(601628) À en juger par la situation actuelle, la baisse du taux de règlement est principalement due à la baisse du taux de rendement des placements. Il convient d’accorder une attention particulière à la tendance générale à la baisse du taux de règlement de l’assurance universelle afin d’éviter la « perte de marge » des entreprises d’assurance à l’avenir.
« Nous avons récemment l’intention de convoquer un Conseil d’administration pour déterminer le plan de distribution des dividendes de la police d’assurance universelle, mais nous ne savons pas encore exactement ce qu’il est, mais il pourrait y avoir une certaine baisse des investissements à court terme. Le chef d’une compagnie d’assurance basée dans le sud de la Chine a déclaré aux journalistes du 21ème siècle. Universal Insurance a toujours été le produit de boxe de l’entreprise.
L’assurance universelle fait référence à un produit d’assurance – vie qui comprend une fonction de protection de l’assurance et qui a une certaine valeur d’actif dans au moins un compte d’investissement, qui a un fort attribut de gestion financière. La valeur de la police d’assurance est liée à la performance du capital du compte d’investissement du preneur d’assurance exploité indépendamment par la compagnie d’assurance.
De nombreuses grandes compagnies d’assurance ont récemment choisi de réduire le taux de règlement de l’assurance universelle. China Life Insurance Company Limited(601628) Le taux de règlement de l’assurance – vie à vie (omnipotente) et de l’assurance – vie à vie (omnipotente) De Ping An Century Tianjiao de Taiping Life a été ajusté à 4,45% et 4,1% respectivement en avril et mars, ce qui a entraîné une réduction de 15bp et 10bp respectivement. Le taux d’intérêt de règlement de 904 assurance – vie Xinhua Life (Universal, ⅲ) est tombé de 4,5% en mars 2022 à 4% en avril.
En ce qui concerne la réduction du taux de règlement de l’assurance universelle, Ping An Life a déclaré aux journalistes du 21ème siècle que la formulation du taux de règlement tiendra compte de nombreux facteurs tels que le rendement réel des investissements du compte universel et l’environnement du marché. Récemment, le taux de règlement du compte universel a été ajusté à la normale, et l’entreprise s’est engagée à obtenir un rendement stable à long terme des investissements et à rembourser les clients.
En ce qui concerne la raison de la baisse du taux de règlement de l’assurance universelle, l’actuaire d’une grande entreprise d’assurance a déclaré aux journalistes du 21ème siècle que le taux de règlement des produits d’assurance universelle est étroitement lié au rendement des investissements des entreprises d’assurance. Depuis le début de l’année, trois facteurs ont freiné le rendement des investissements de Universal Insurance. Premièrement, le marché des capitaux propres n’est pas dynamique, en raison de l’impact de l’événement de risque mondial, le marché boursier mondial a connu une forte baisse; Deuxièmement, l’épidémie de covid – 19 est répétée, ce qui exerce une pression sur l’économie réelle et entraîne une pénurie d’actifs. Troisièmement, les faibles taux d’intérêt ont entraîné une baisse du rendement global sans risque.
Selon les statistiques, à l’heure actuelle, le taux de règlement de l’assurance universelle sur le marché est essentiellement maintenu au – dessus de 4%, concentré entre 4,2% et 4,95%. Bien que les taux de règlement aient diminué verticalement, ils sont encore plus attrayants horizontalement que les autres produits financiers. À l’heure actuelle, le taux d’intérêt des dépôts à terme à trois ans des quatre grandes banques est d’environ 3%, le rendement des bons du Trésor à dix ans est d’environ 2,8%, et le rendement annualisé des fonds monétaires liquides sur sept jours est même tombé en dessous de 2%.
En revanche, le rendement de l’assurance universelle demeure important. Les statistiques de la CBRC montrent qu’à la fin de février de cette année, le montant de la « nouvelle redevance d’investissement de l’assuré» qui se concentre sur les revenus de la prime d’assurance universelle était d’environ 216,4 milliards de RMB, en hausse d’environ 27,29% par rapport à l’année précédente.
La baisse du taux d’intérêt omnibus n’est peut – être que le début. Sun XiaoSi, M.A. de l’Université Jinan et gestionnaire principal de l’assurance – vie en Amérique du Nord, a déclaré aux journalistes du 21ème siècle que l’économie réelle est actuellement sous pression, le taux d’intérêt des obligations du Trésor à dix ans a chuté à environ 2,8%, ce qui, combiné à l’impact des événements à risque mondial et de l’épidémie, rend plus probable une nouvelle baisse du taux de rendement des produits d’investissement à l’avenir. Le taux d’intérêt de règlement des produits d’assurance universelle est lié au niveau d’investissement de la compagnie d’assurance, qui dépend à son tour de la capacité d’investissement de la compagnie et du taux de rendement du marché. Au cours du premier trimestre de cette année, le marché des capitaux a été soumis à une forte pression de rappel, le rendement des actions, des obligations et d’autres actifs a considérablement diminué et le rendement du compte d’investissement d’assurance universelle a diminué en conséquence, ce qui a entraîné une baisse du taux de règlement.
« il s’agit principalement d’éviter une « perte de marge», si le rendement des placements du côté de l’actif diminue et que le rendement du règlement aux investisseurs continue d’être maintenu, ce qui entraînera une « perte de marge» pour l’entreprise d’assurance. Pour éviter cela, l’entreprise d’assurance doit réduire le taux de règlement.» Sun XiaoSi a ajouté.
Les journalistes du 21ème siècle ont appris que les consommateurs ont généralement un taux d’intérêt de couverture de base lorsqu’ils prennent une assurance universelle. Le taux d’intérêt de couverture de base est généralement de 1,75% à 3%, et le taux de règlement est supérieur au taux d’intérêt de couverture de base. Le taux d’intérêt de règlement est généralement réglé une fois par mois. Par exemple, si l’investissement est de 10 000 RMB, le taux d’intérêt de règlement de cette période est de 4,8%, et l’amortissement mensuel moyen est de 0,4%, le taux de rendement réel de ce mois est de 400 RMB. De nombreux consommateurs prêtent une grande attention au taux d’intérêt de règlement de l’assurance universelle, qui est utilisé comme indicateur pour déterminer si l’assurance est assurée ou non.
Ping An Life a déclaré que le revenu au – dessus du taux d’intérêt minimum garanti de Universal Insurance est incertain. Lorsqu’elle établit le taux d’intérêt de règlement universel, la compagnie tiendra compte de facteurs tels que le niveau des réserves spéciales du compte universal, les investissements futurs prévus et l’environnement concurrentiel actuel du marché, afin d’appuyer une stratégie de règlement robuste et de prévenir le risque de « perte de marge».
L’actuaire d’une institution d’assurance du Guangdong a également déclaré que la partie de l’assurance universelle qui est supérieure au taux d’intérêt minimum garanti n’est pas garantie, et cette partie du taux de règlement est influencée par le revenu réel de placement et la stratégie de compte de la compagnie d’assurance, et cette période est influencée par des facteurs macro économiques et d’autres facteurs, le taux d’investissement de l’industrie de la compagnie d’assurance a légèrement diminué, de sorte que la baisse du taux d’intérêt de compte est également étroitement liée à la situation d’investissement de la Du point de vue de la tendance à long terme, en particulier compte tenu de la courbe de rendement des investissements de la compagnie d’assurance et de la situation actuelle de la dette nationale moyenne mobile de 750 jours, le taux d’intérêt de règlement de l’assurance universelle ne peut pas maintenir le niveau élevé de la période précédente pendant trop longtemps, et il convergera progressivement avec la courbe à long terme, tandis que la politique d’investissement de l’industrie de l’assurance elle – même est conservatrice et robuste à long terme, de sorte que le taux d’intérêt de règlement futur ne peut pas maintenir le niveau élevé, et la baisse continue
Toutefois, en raison de la gravité du « volume intérieur » actuel des compagnies d’assurance, la probabilité d’une forte baisse des taux de règlement n’est pas élevée. « si elle est nettement inférieure à celle des autres entreprises, il y a un risque de perte de clients, de sorte que chaque compagnie d’assurance fait de son mieux pour obtenir des rendements aussi élevés que possible tout en évitant les « pertes de marge ». Sun XiaoSi a dit.
