Code des valeurs mobilières: Shanghai Yaoji Technology Co.Ltd(002605) titre abrégé: Shanghai Yaoji Technology Co.Ltd(002605)
Annonce concernant l’exploitation des opérations de couverture des changes
La société et tous les membres du Conseil d’administration garantissent que le contenu de la divulgation des renseignements est vrai, exact et complet et qu’il n’y a pas de faux documents, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes.
Shanghai Yaoji Technology Co.Ltd(002605) La durée d’utilisation du quota est de 12 mois à compter de la date à laquelle la question a été examinée et approuvée par le Conseil d’administration. Conformément aux règles de cotation des actions de la Bourse de Shenzhen, aux lignes directrices sur la surveillance de l’autoréglementation des sociétés cotées à la Bourse de Shenzhen no 1 – fonctionnement normalisé des sociétés cotées au Conseil principal, aux lignes directrices sur la surveillance de l’autoréglementation des sociétés cotées à la Bourse de Shenzhen No 7 – négociation et opérations connexes, aux Statuts de la société et à d’autres dispositions pertinentes, les questions relatives à la négociation de couverture des changes ne doivent pas être soumises à l’Assemblée générale des actionnaires pour examen. Les questions relatives à l’exercice des activités de couverture des opérations de change de la société sont annoncées comme suit:
Objet de la couverture des opérations de change
Avec l’expansion continue des activités à l’étranger de la société et de ses filiales en propriété exclusive ou Holding (ci – après dénommées collectivement « la société»), l’échelle des recettes et des dépenses en devises de la société a continué d’augmenter. Dans ce contexte, afin de prévenir les effets négatifs des fluctuations importantes du taux de change sur la société et de réduire raisonnablement les dépenses financières, la société a l’intention de renforcer la gestion des risques de change et de répondre aux besoins d’une exploitation stable en menant des activités de couverture des changes.
Aperçu des opérations de couverture des changes proposées
1. Types de couverture des opérations de change
Les principales catégories d’activités de couverture des opérations de change comprennent les opérations à terme, les opérations de swap (swaps de devises, swaps de taux d’intérêt), les opérations de swap (swaps de devises, swaps de taux d’intérêt), les opérations d’option (options de change, options de taux d’intérêt) et la combinaison des activités susmentionnées.
Le montant de l’activité de couverture en devises proposée par la société est de 10 millions de dollars des États – Unis ou l’équivalent dans d’autres monnaies, et la durée de vie du montant est de 12 mois à compter de la date à laquelle la question a été examinée et approuvée par le Conseil d’administration. Les limites ci – dessus peuvent être utilisées de façon circulaire et continue pendant la période, à condition que le montant cumulé à tout moment de la période ne dépasse pas 10 millions de dollars des États – Unis ou l’équivalent dans d’autres monnaies. La source de financement de l’entreprise est le capital propre et n’implique pas de collecte de fonds.
3. Durée du contrat
Correspond à la durée de la transaction sous – jacente et ne dépasse généralement pas douze mois.
4. Contrepartie
Une institution financière agréée par l’administration d’État des changes et la Banque populaire de Chine et qualifiée pour les opérations de couverture des changes.
5. Autorisation et durée
Étant donné que l’activité de couverture des opérations de change est étroitement liée à l’activité de la société, le Conseil d’administration de la société autorise le Président du Conseil d’administration de la société à approuver le plan d’activité quotidien de couverture des opérations de change et à signer les contrats pertinents pour l’activité de couverture des opérations de change, et le Département des finances est l’agent d’exécution quotidien chargé de la gestion de l’activité de couverture des opérations de change. La durée de validité de l’autorisation est de douze mois à compter de la date d’approbation par le Conseil d’administration et, dans la limite du montant, les fonds peuvent être utilisés de façon renouvelable.
6. Dispositions relatives à la liquidité
L’activité de couverture des opérations de change est fondée sur les actifs et passifs normaux en devises. Le montant de l’activité et la durée de l’activité correspondent à la durée prévue des recettes et des dépenses et n’ont pas d’incidence sur la liquidité de la société.
Nécessité et faisabilité de la couverture des opérations de change
Avec l’expansion continue des activités à l’étranger de la société, l’échelle des recettes et des dépenses en devises continue d’augmenter. L’inadéquation entre la monnaie de règlement des recettes et des dépenses et la durée des recettes et des dépenses accroît l’exposition au risque de change. En raison de facteurs tels que la situation politique et économique internationale, les fluctuations des taux de change et des taux d’intérêt augmentent et le risque de change augmente considérablement. Afin de verrouiller les coûts, d’éviter et de prévenir les risques de change et de taux d’intérêt, la compagnie a l’intention d’effectuer des opérations de couverture des changes de manière appropriée en fonction de circonstances particulières.
Les activités de couverture des opérations de change menées par la société sont étroitement liées aux besoins opérationnels quotidiens et sont fondées sur l’actif et le passif en devises ainsi que sur les recettes et les dépenses en devises de la société, ce qui peut améliorer la capacité de la société à faire face activement au risque de fluctuation des opérations de change, à mieux éviter le risque de change et de taux d’intérêt auquel la société est confrontée et à renforcer la solidité financière de la société.
Le montant et la durée des opérations de couverture en devises effectuées par la société correspondent à la perception et au paiement des opérations de change dans le cadre des opérations d’importation et d’exportation de la société, et un système strict de gestion des opérations de couverture en devises a été mis en place pour contrôler efficacement le risque de transaction, de sorte qu’il est possible d’effectuer des opérations de couverture en devises.
Analyse des risques liés aux opérations de couverture des changes
La société exerce des activités de couverture des changes conformément au principe du taux de change verrouillé et du risque de taux d’intérêt, sans opérations spéculatives et d’arbitrage, mais les opérations de couverture des changes comportent encore certains risques:
Risque de marché:
La différence entre le taux de change contractuel, le taux d’intérêt et le taux de change effectif à la date d’échéance et le taux d’intérêt des opérations de couverture des changes entraînera des gains ou des pertes de transaction; Les réserves de change sont mesurées à leur juste valeur pendant la durée de vie de la réserve de change et, pour chaque exercice comptable, un gain ou une perte de réévaluation est généré, et la valeur cumulée du gain ou de la perte de réévaluation jusqu’à la date d’échéance est égale au gain ou à la perte de transaction. L’entreprise respectera le principe de la couverture et n’effectuera pas d’arbitrage spéculatif. Les variations de la juste valeur des contrats de négociation et les variations correspondantes de la valeur des actifs à risque constituent une certaine couverture, mais il existe encore une possibilité de perte.
Risque de liquidité:
Un système déraisonnable de couverture des opérations de change peut entraîner un risque de liquidité pour les fonds de la société. La couverture des opérations de change est fondée sur l’actif et le passif en devises de la société et correspond aux recettes et aux dépenses réelles en devises. Le choix d’un système de couverture des opérations de change approprié en temps opportun et le choix approprié d’une réserve nette de change pour la livraison peuvent garantir que des fonds suffisants sont disponibles pour la liquidation au moment de la livraison afin de réduire la demande de flux de trésorerie à la date d’échéance.
Risque de performance:
Une sélection inappropriée des contreparties peut entraîner un risque de performance pour les activités de couverture de la société. Les deux parties à l’opération de couverture en devises de la société sont des institutions financières qui ont un bon crédit et qui ont établi des relations d’affaires à long terme avec la société, de sorte que le risque d’exécution est faible.
Mesures de contrôle des risques prises par la société
Les activités de couverture des changes menées par la société visent à verrouiller les coûts, à éviter et à prévenir les risques de change et de taux d’intérêt et à interdire toute spéculation sur les risques; Le montant des opérations de couverture en devises de la société ne doit pas dépasser le montant autorisé approuvé par le Conseil d’administration ou l’Assemblée générale des actionnaires.
La société a élaboré un système strict de gestion des opérations de couverture des changes, qui contient des dispositions claires sur les principes d’exploitation, l’autorité d’approbation, le processus d’exploitation interne, le système interne de rapport sur les risques et les procédures de traitement des risques, la divulgation de l’information et les mesures d’isolement de l’information pour les opérations de couverture des changes, afin de contrôler les risques de transaction.
(Ⅲ) la société examinera attentivement les conditions contractuelles avec les institutions financières qualifiées et appliquera rigoureusement le système de gestion des risques afin de prévenir les risques juridiques.
Principes comptables applicables aux opérations de couverture des changes
La société comptabilise et traite les opérations de couverture en devises conformément aux normes comptables pour les entreprises commerciales no 22 – comptabilisation et mesure des instruments financiers, aux normes comptables pour les entreprises commerciales no 24 – couverture, aux normes comptables pour les entreprises commerciales No 37 – présentation des instruments financiers et à d’autres règlements et lignes directrices pertinents du Ministère des finances.
Avis du Conseil des autorités de surveillance
Le Conseil des autorités de surveillance estime qu’il est nécessaire que la société exerce des activités de couverture des changes afin de réduire ou d’éviter le risque de change, de réduire les pertes de change et de contrôler le risque opérationnel en utilisant pleinement les instruments de couverture des changes. La société a formulé le système de gestion des opérations de couverture des changes et amélioré le système de contrôle interne pertinent, et les mesures de contrôle des risques ciblées prises par la société sont réalisables. Les procédures de délibération de la société pour l’exercice des activités de couverture en devises sont conformes au droit des sociétés, aux statuts et à d’autres lois et règlements pertinents, sans préjudice des intérêts de la société cotée et de tous les actionnaires.
Avis des administrateurs indépendants
De l’avis des administrateurs indépendants de la société, la société et ses filiales contrôlantes exercent des activités de couverture des changes sur la base d’opérations spécifiques et, sur la base d’une production et d’une exploitation normales, utilisent des outils de couverture des changes pour réduire le risque de change, réduire les pertes de change et contrôler Le risque d’exploitation, sans préjudice des intérêts de la société et de tous les actionnaires, en particulier les actionnaires minoritaires. Dans le même temps, la société a formulé le système de gestion des opérations de couverture des changes, en renforçant le contrôle interne, en mettant en œuvre des mesures de prévention des risques, en élaborant des procédures d’exploitation spécifiques pour les opérations de couverture des changes de la société, en déterminant des conventions comptables raisonnables et des principes comptables spécifiques. Il est possible et contrôlable pour la société d’exercer des activités de couverture en devises cette fois. Par conséquent, nous convenons à l’unanimité que la société et ses filiales contrôlantes exercent des activités de couverture des changes.
Documents à consulter
1. Résolution adoptée à la 32ème réunion du 5ème Conseil d’administration
2. Résolution de la 31e réunion du 5ème Conseil des autorités de surveillance
3. Opinions indépendantes des administrateurs indépendants sur les questions pertinentes de la 32ème réunion du 5ème Conseil d’administration
4. Rapport d’analyse de faisabilité sur l’exploitation des activités de couverture des changes
Avis est par les présentes donné.
Shanghai Yaoji Technology Co.Ltd(002605) Conseil d’administration 30 mai 2022
