Combinaison clé: Tongwei Co.Ltd(600438) , Xinjiang Daqo New Energy Co.Ltd(688303) , Levima Advanced Materials Corporation(003022) , Hunan Yujing Machinery Co.Ltd(002943) , Qingdao Gaoce Technology Co.Ltd(688556) , Beijing Sinohytec Co.Ltd(688339) , Dongyue Group H, Lanzhou Ls Heavy Equipment Co.Ltd(603169)
Recherche thématique de cette semaine: les investissements dans l’énergie verte, comme le photovoltaïque et l’énergie éolienne, devraient augmenter considérablement et entrer dans la grande semaine mondiale, sous l’impulsion de multiples facteurs tels que la lente reprise de la demande ou l’amélioration de l’économie, la « neutralité du carbone » mondiale, l ‘« indépendance énergétique », la perturbation de l’offre et de la demande d’énergie et la hausse des prix de l’énergie traditionnelle. En raison de la pénurie d’offre et de demande et du maintien de prix élevés de divers produits de base, les « investissements paniqués » découlant de la hausse des prix de l’énergie et de la pénurie accéléreront le développement de nouvelles industries énergétiques. L’Europe est le deuxième marché photovoltaïque après l’Asie. Pour faire face aux conflits géographiques et à la désorganisation du marché mondial de l’énergie, la Commission européenne a publié le 18 mai le plan re Power eu, qui vise à augmenter la capacité installée de production d’énergie photovoltaïque de Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) avec un objectif de plus de 320 GW (environ 2 fois le niveau actuel) d’ici 2025, 600 GW d’ici 2030 et 300 milliards d’euros d’ici 2027. Le 31 mai, le Gouvernement Biden a publié une nouvelle politique visant à promouvoir le développement de l’énergie propre. Selon le rapport actuel de la production d’électricité des États – Unis Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) représente moins de 3%, Entre – temps, les États – Unis pourraient supprimer les droits de douane 301 sur le photovoltaïque chinois afin de freiner l’inflation.
Perspectives et suivi de l’industrie:
Photovoltaïque: sous la pression de l’économie chinoise, on s’attend à ce que les investissements augmentent régulièrement à l’avenir, et les nouvelles infrastructures représentées par l’énergie verte devraient bénéficier d’une politique et d’un financement favorables. Le 30 mai, le plan de mise en œuvre pour promouvoir le développement de haute qualité de l’énergie nouvelle dans la nouvelle ère a été publié, et le 1er juin, le « quatorzième plan quinquennal pour les énergies renouvelables » a de nouveau précisé les objectifs de la structure énergétique future de la Chine: d’ici 2030, la part de l’énergie non fossile dans la consommation d’énergie primaire de la Chine atteindra environ 25%, et la capacité installée totale de production d’énergie éolienne Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) Dans le contexte de l’inflation mondiale et d’une demande plus forte en aval, les prix en amont peuvent maintenir des niveaux élevés, voire des niveaux d’innovation plus élevés, les rendements des investissements à court et à moyen terme dans des domaines tels que le silicium et les particules d’Eva en amont du photovoltaïque peuvent être plus élevés, et les coûts en aval peuvent être réduits grâce à l’innovation technologique. Si l’UE, l’Asie du Sud – Est et d’autres régions accélèrent également l’investissement dans le photovoltaïque, ou ont une certaine tolérance à l’augmentation des prix des composants, l’ensemble de la chaîne industrielle augmentera à l’avenir. Focus on: Tongwei Co.Ltd(600438) , Xinjiang Daqo New Energy Co.Ltd(688303) , Hunan Yujing Machinery Co.Ltd(002943) (United Advanced Manufacturing Team), Qingdao Gaoce Technology Co.Ltd(688556) (United Advanced Manufacturing Team), Hoshine Silicon Industry Co.Ltd(603260) , GCL technology H, Levima Advanced Materials Corporation(003022) , Hangzhou First Applied Material Co.Ltd(603806) , Tianjin Zhonghuan Semiconductor Co.Ltd(002129) , Trina Solar Co.Ltd(688599) , Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) , Flat Glass Group Co.Ltd(601865) .
Énergie de l’hydrogène: le 18 mai, l’Organisation européenne pour une coopération propre en matière d’hydrogène a publié le rapport sur l’agenda stratégique pour la recherche et l’innovation dans le domaine de l’énergie de l’hydrogène 2021 – 2027, qui établit des indicateurs de développement par étapes pour les domaines d’intervention pertinents. Le 23 mars, la Commission nationale du développement et de la réforme et l’administration de l’énergie ont publié le plan à moyen et à long terme pour le développement de l’industrie de l’énergie de l’hydrogène (2021 – 2035), qui a fait un plan à long terme de 15 ans pour l’énergie de l’hydrogène et formulé trois objectifs de développement quinquennaux. Depuis le début de l’année, de nombreuses entreprises d’État, dont PetroChina, Sinopec, Guodian Investment, National Energy Group, Huadian, Three Gorges Group, crrc, Dongfang Electric Corporation Limited(600875) , China Cssc Holdings Limited(600150) , State Grid, China Energy Engineering Corporation Limited(601868) , Power Construction Corporation Of China Ltd(Powerchina Ltd)(601669) En janvier, le Ministère a approuvé deux grands groupes de villes modèles d’énergie à l’hydrogène dans la province de Hebei et la province de Henan. Avec la maturité technologique et la réduction progressive des coûts, le point d’explosion mondial de l’industrie de l’hydrogène approche tranquillement. Focus on: Beijing Sinohytec Co.Ltd(688339) , Dongyue Group H, Pan Asian Microvent Tech (Jiangsu) Corporation(688386) , Lanzhou Ls Heavy Equipment Co.Ltd(603169)
Conseils sur les risques
La récurrence des épidémies en Chine a une incidence sur les politiques locales, les achats et la production des entreprises et le calendrier de construction des projets.
La fluctuation des prix des matières premières affecte la rentabilité des entreprises
Développement plus lent que prévu de nouveaux produits et de nouvelles technologies
Une récession mondiale ou une reprise à l’étranger plus faible que prévu, affectant la demande finale et les dépenses publiques
Les plans d’investissement et les politiques de soutien des pays d’outre – mer sont inférieurs aux attentes et les conflits géographiques à l’étranger ont une incidence sur l’offre et la demande de la chaîne industrielle.
La hausse des taux d’intérêt de la Fed a entraîné une augmentation du coût des capitaux étrangers et une baisse de la demande globale de l’industrie.
