Principaux points de vue
L’industrie numérique a une longue pente épaisse de neige, le processus de localisation mérite une attention particulière. Dans le cadre de la stratégie de développement de la puissance manufacturière, le processus de numérisation industrielle de la Chine continuera de se développer. L’échelle du marché chinois des logiciels industriels a atteint 1974 milliards de yuans en 2020, avec une croissance nettement plus rapide que le niveau de développement mondial. À l’heure actuelle, le processus de localisation des logiciels industriels à l’extrémité de la conception et du contrôle de la production est très attendu: l’extrémité de la conception comprend principalement des logiciels de conception tels que CAX et Eda, Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) Le terminal de contrôle de la production comprend principalement mes, PLC, DCS, etc. dans ce domaine, Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) , Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845)
L’industrie de l’intelligence automobile est très prospère. L’intelligence automobile se compose principalement de la couche de perception, de la couche de décision et de la couche de mise en œuvre. Avec le développement continu de chaque couche, le niveau d’intelligence automobile continue d’augmenter. L’espace global du marché chinois des logiciels automobiles atteindra 3,44 billions de yuans d’ici 2030. Plus de 50 nouveaux véhicules ont été lancés au salon de l’automobile de Shenzhen à la fin du mois de mai, ce qui a constamment stimulé la prospérité de l’industrie. Parmi eux, la sector – forme d’entraînement électrique pur de Huawei M5 et le cockpit intelligent harmonios ont reçu une grande attention. On s’attend à ce que les entreprises automobiles de suivi continuent de promouvoir de nouvelles applications intelligentes dans le cockpit intelligent et l’interaction immersive.
On s’attend à ce que le paysage de l’informatisation de l’industrie militaire s’améliore et soit moins affecté par l’épidémie. Le budget militaire de la Chine en 2022 est de 1,45 billion de yuans, en hausse de 7,1% d’une année sur l’autre, ce qui signifie que le taux de croissance est revenu à plus de 7% après le taux de croissance de 6,6% / 6,8% en 20 / 21, et que l’échelle de l’Informatisation de l’industrie militaire continuera d’augmenter à l’avenir, qui devrait atteindre 146,2 milliards de yuans en 2025. Entre – temps, en raison de la particularité des clients et des entreprises, les fabricants d’information militaire sont moins touchés par l’épidémie. Nous nous attendons à ce que les fabricants d’information de l’industrie militaire obtiennent de meilleurs résultats à court terme que d’autres sous – secteurs en ce qui concerne les données sur les états financiers, et qu’ils affichent une tendance à la croissance régulière à moyen et à long terme en raison de la prospérité élevée de l’industrie.
Suggestions d’investissement: il est recommandé de se concentrer sur les possibilités d’investissement dans les secteurs de subdivision qui ont une forte tendance industrielle et qui sont moins touchés par l’épidémie: 1) La numérisation industrielle dans le cadre de la stratégie d’une industrie manufacturière puissante, la prospérité de l’industrie demeurera élevée dans les dimensions à moyen et à long terme, et le taux de localisation des logiciels industriels augmentera continuellement avec l’amélioration du niveau d’industrialisation de la Chine. Actuellement, parmi les fabricants de localisation Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) , Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) , Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) , Les électrons de Galen ont de meilleures performances. L’intelligibilité des véhicules se développera pleinement dans le contexte de l’électrification et de l’intelligibilité des véhicules. Avec l’augmentation progressive de la proportion de logiciels dans les véhicules à l’avenir, les fabricants concernés en bénéficieront, tels que Thunder Software Technology Co.Ltd(300496) Les fabricants d’informatisation de l’industrie militaire sont moins touchés par la situation épidémique à court terme et bénéficient de l’augmentation des dépenses militaires de la défense nationale à moyen et à long terme pour maintenir un haut niveau de vue. Il est recommandé de prêter attention à Beijing Zuojiang Technology Co.Ltd(300799)
Indice de risque: récurrence de l’épidémie; Le risque que le processus de localisation des logiciels industriels ne soit pas aussi rapide que prévu; La concurrence de l’industrie automobile intelligente s’intensifie et le développement de l’industrie n’est pas à la hauteur des risques; Le risque que les commandes d’informatisation militaire ne soient pas livrées comme prévu.
