Après l’émission des actions, il est proposé de les inscrire sur le marché des GEM, qui présente un risque d’investissement élevé. L’entreprise Gem présente les caractéristiques d’un investissement important dans l’innovation, d’une fusion réussie des anciennes et des nouvelles industries, d’une période de croissance, d’un risque opérationnel élevé, d’une performance instable et d’un risque élevé de radiation, de sorte que les investisseurs sont confrontés à un risque de marché plus élevé. Les investisseurs doivent comprendre pleinement le risque d’investissement du GEM et les facteurs de risque divulgués par la société et prendre des décisions d’investissement prudentes.
Sichuan Qiaoyuan Gas Co., Ltd.
(Sichuan qiaoyouan Gas Co., Ltd.)
(no 1399, guanwen Road, Dujiangyan City, Chengdu City, Sichuan Province)
Prospectus pour les offres publiques initiales et les inscriptions au Gem
Promoteur (souscripteur principal)
(Building 4, No. 66 anli Road, Chaoyang District, Beijing)
Déclarations importantes
Aucune décision ou opinion prise par la c
Conformément aux dispositions de la loi sur les valeurs mobilières, l’émetteur est responsable des modifications apportées aux opérations et aux revenus de l’émetteur après l’émission des actions conformément à la loi; Les investisseurs jugent la valeur de l’investissement de l’émetteur de leur propre chef, prennent des décisions d’investissement de leur propre chef et assument eux – mêmes les risques d’investissement découlant des changements apportés à l’exploitation et au rendement de l’émetteur ou au cours des actions après l’émission des actions conformément à la loi. L’émetteur et tous les administrateurs, superviseurs et cadres supérieurs s’engagent à ce qu’il n’y ait pas de faux documents, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes dans le prospectus ou d’autres informations divulguées et assument les responsabilités juridiques correspondantes.
L’actionnaire contrôlant et le Contrôleur effectif de l’émetteur s’engagent à ce que le prospectus ne contienne pas de faux documents, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes et assument les responsabilités juridiques correspondantes.
La personne responsable de la société, la personne responsable de la comptabilité et la personne responsable de l’institution comptable garantissent l’authenticité et l’exhaustivité des informations financières et comptables contenues dans le prospectus.
L’émetteur et tous les administrateurs, superviseurs, cadres supérieurs, actionnaires contrôlants de l’émetteur, contrôleurs effectifs, sponsors et sociétés de valeurs mobilières souscrites s’engagent à indemniser les investisseurs pour les pertes subies lors de l’émission et de la négociation de valeurs mobilières en raison de faux enregistrements, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes dans le prospectus et d’autres informations de l’émetteur.
Le promoteur et l’établissement de services de valeurs mobilières s’engagent à indemniser les investisseurs pour les pertes qu’ils ont subies en raison de faux enregistrements, de déclarations trompeuses ou d’omissions importantes dans les documents qu’ils ont produits ou délivrés pour l’offre publique en cours.
Aperçu de la distribution
Type d’actions émises RMB actions ordinaires (actions a)
Le nombre d’actions émises s’élève à 4001 millions d’actions, soit 10% du capital social total de la société après l’émission. Toutes les actions émises dans le cadre de cette émission sont de nouvelles actions et n’impliquent pas l’offre publique d’actions des actionnaires initiaux.
Valeur nominale par action RMB 1,00
Prix d’émission par action RMB 16,91
Émis le 1er juin 2022
Bourse proposée et Gem de la Bourse de Shenzhen
Le capital social total après l’émission est de 400,01 millions d’actions.
Promoteur (souscripteur principal) China Securities Co.Ltd(601066)
Date de signature du prospectus 8 juin 2022
Conseils sur les questions importantes
La société attire particulièrement l’attention des investisseurs sur le fait qu’avant de prendre une décision d’investissement, il est important de lire attentivement le contenu du prospectus et d’accorder une attention particulière aux questions suivantes: 1. Les engagements importants pris par les entités liées à l’émission
La Société invite les investisseurs à lire attentivement les engagements importants pris par la société, les actionnaires, les administrateurs, les autorités de surveillance, les cadres supérieurs, les organismes de recommandation et les autres organismes de services de valeurs mobilières de cette émission, ainsi que les mesures restrictives en cas de non – respect de ces engagements. Pour Les engagements spécifiques, voir « Annexe: engagements importants pris par les entités liées à cette émission» du prospectus. Dispositions relatives à la distribution des bénéfices accumulés avant l’émission et politique de distribution des dividendes après la cotation (i) Dispositions relatives à la distribution des bénéfices accumulés avant l’émission
Les bénéfices non distribués accumulés de la société avant l’offre publique initiale sont partagés par les anciens et les nouveaux actionnaires en fonction de la proportion de participation après l’offre publique initiale et la cotation. Politique de distribution des dividendes après cette émission
Après cette émission, la politique de distribution des bénéfices de la société se réfère à la « Section 10 Protection des investisseurs» du prospectus « II. (i) La politique de distribution des dividendes après l’émission et la cotation». La société rappelle expressément aux investisseurs les facteurs de risque suivants:
La société rappelle aux investisseurs d’accorder une attention particulière aux risques suivants dans les « facteurs de risque» et de lire attentivement tout le contenu de la « section IV facteurs de risque» du présent prospectus. Risques opérationnels dus à l’évolution de l’industrie en aval
En ce qui concerne la situation de l’industrie, bien que le champ d’application du gaz de séparation de l’air soit très large, la quantité de gaz de séparation de l’air consommée par l’industrie métallurgique est toujours la première dans toutes les industries. Au cours de la période visée par le rapport, les principaux revenus d’exploitation des clients métallurgiques de l’entreprise représentaient respectivement 45,54%, 45,65% et 39,44%. Bien que la part des revenus des clients métallurgiques ait diminué avec l’augmentation des revenus des clients des nouvelles industries de l’énergie, de la médecine et de la médecine, les clients métallurgiques demeurent la principale source de revenus et de bénéfices de l’entreprise, et les changements de prospérité de l’industrie ont eu une grande influence sur l’exploitation de l’entreprise.
La prospérité de l’industrie métallurgique est caractérisée par des fluctuations cycliques, tandis que les politiques de réglementation industrielle telles que la réforme structurelle du côté de l’offre, les événements de santé publique tels que la pneumonie covid – 19, les frictions commerciales sino – américaines et d’autres événements internationaux peuvent également apporter des incertitudes à la prospérité de L’industrie. Au cours de la période couverte par le 13e Plan quinquennal, la métallurgie, l’industrie chimique et d’autres industries ont fait progresser la réforme structurelle du côté de l’offre et ont obtenu des résultats remarquables en résolvant la surcapacité. Au cours de la période couverte par le 14e plan quinquennal, des problèmes tels que la pression sur la surcapacité et la restriction de l’environnement écologique subsistent dans les industries connexes afin de parvenir à un développement de haute qualité. La Chine continuera de promouvoir la sortie de la capacité de production en retard, d’ajuster la répartition industrielle et d’optimiser la structure industrielle, et certaines entreprises
Le 22 septembre 2020, le Secrétaire général Xi Jinping L’industrie métallurgique a une forte consommation d’énergie et des émissions de carbone, qui sont typiques des « deux hauts ». La réduction de la production d’acier est une mesure importante pour atteindre l’objectif de « pic de carbone et de neutralisation du carbone ». À cette fin, l’État a mis en place une série de politiques qui auront un impact profond sur l’industrie métallurgique. Les principales politiques et le contenu connexe de l’industrie métallurgique sont les suivants:
Nom de la politique date de publication contenu principal
Les projets de construction, de reconstruction et d’expansion des « deux hauteurs» doivent être conformes aux lois et règlements sur la protection de l’environnement écologique et aux plans législatifs pertinents, ainsi qu’au contrôle total des rejets de polluants clés. Les principes d’examen et d’approbation des documents d’évaluation environnementale et des conditions d’accès à l’environnement pour les projets de construction industriels correspondants visant à renforcer l’objectif de pic des émissions de carbone à forte intensité de carbone, la liste d’accès à l’environnement écologique, l’évaluation environnementale et l’énergie prévues pertinentes et les projets de construction à forte intensité de carbone doivent être établis à la source de l’environnement écologique en mai 2021.
Les projets pétrochimiques et chimiques modernes du charbon devraient être inclus dans la planification industrielle nationale. Lignes directrices pour la construction, la prévention et le contrôle les projets d’expansion de la pétrochimie, de l’industrie chimique, de la cokéfaction, de la fusion des métaux non ferreux et du verre plat doivent être aménagés dans des parcs industriels légalement établis et soumis à une évaluation environnementale planifiée. Les services de l’environnement écologique et les services administratifs d’examen et d’approbation à tous les niveaux doivent exercer un contrôle strict et refuser l’examen et l’approbation conformément à la loi en cas de non – respect des lois et règlements pertinents.
1. Promouvoir l’optimisation et la modernisation de la structure industrielle. Développer la capacité de déstockage de l’acier et du charbon « pour revenir à la tête de l’État du Comité central du PCC » et consolider les résultats de la capacité de déstockage.
2. Nous devons résolument freiner le développement aveugle de projets à forte consommation d’énergie et à forte émission. Les aciers nouvellement construits et agrandis doivent mettre pleinement en œuvre le concept strict de nouveaux projets à forte consommation d’énergie et à forte émission de fer, de ciment, de verre plat, d’aluminium électrolytique et d’autres projets à forte consommation d’énergie et à forte émission d’octobre 2021, faire du bon travail pour atteindre le pic de carbone, mettre en œuvre l’équivalence de la capacité de production ou le remplacement de la réduction, et publier des politiques de contrôle de la capacité de production idéales pour les travaux de neutralisation du carbone
Voir 3. Accélérer le rythme de la réduction du charbon, contrôler strictement l’augmentation de la consommation de charbon au cours de la période couverte par le quatorzième plan quinquennal et réduire progressivement au cours de la période couverte par le quinzième plan quinquennal.
1. Promouvoir le pic de carbone dans l’industrie sidérurgique. Nous approfondirons la réforme structurelle du côté de l’offre de l’industrie sidérurgique, effectuerons strictement le remplacement des capacités, interdirons l’augmentation des capacités, favoriserons l’optimisation des stocks et éliminerons les capacités en retard. Promouvoir les fusions et les réorganisations interrégionales et transfrontalières des entreprises sidérurgiques et accroître la concentration industrielle. Optimiser la répartition de la productivité, en mettant l’accent sur Beijing Tianjin Hebei et ses environs, et continuer à réduire la productivité de l’acier.
2. Nous devons résolument freiner le développement aveugle du projet « deux hauteurs». Prendre des mesures énergiques pour mettre en œuvre la gestion de la liste, l’élimination classifiée et la surveillance dynamique des projets « deux niveaux élevés» d’ici 2030. Le plan d’action de pointe devrait effectuer une inspection complète des projets en construction d’ici octobre 2021. Si le niveau d’efficacité énergétique est inférieur à la valeur admissible de la limite de consommation d’énergie de l’industrie, les travaux devraient être suspendus pour rectification conformément aux règlements pertinents et le niveau d’efficacité énergétique devrait être encouragé. S’efforcer d’atteindre pleinement le niveau avancé de la Chine et même du monde. Évaluer scientifiquement le projet proposé et, pour les industries dont la capacité de production est saturée, réduire la capacité de production conformément au principe de la « substitution de la réduction»; En ce qui concerne les industries dont la capacité de production n’est pas encore saturée, le seuil d’accès au niveau international avancé standard est relevé conformément à la disposition nationale, à l’examen et à l’approbation des dossiers, etc.; En ce qui concerne les industries émergentes à forte consommation d’énergie, soutenir et guider les entreprises dans l’application de technologies vertes à faible intensité de carbone afin d’améliorer le niveau d’efficacité énergétique. Approfondir les projets d’exploitation potentielle des stocks et accélérer l’élimination des capacités de production en retard,
Nom de la politique date de publication contenu principal
Exploiter le potentiel d’économie d’énergie et de réduction des émissions par la transformation et la mise à niveau. Renforcer la surveillance de la normalisation et éliminer résolument les éléments « deux hauteurs » qui ne répondent pas aux exigences
1. La capacité de production des principaux produits en vrac de matières premières, comme l’acier brut et le ciment, n’est réduite que sans augmentation et le taux d’utilisation de la capacité est maintenu à un niveau raisonnable. La concentration de l’industrie dans les principaux domaines a encore été améliorée pour former 5 à 10 entreprises pilotes de la chaîne industrielle avec une force écologique de premier plan et une compétitivité de base. La répartition de l’industrie et les facteurs de production sont plus synergiques, formant plus de cinq grappes de fabrication de pointe de classe mondiale dans le domaine des matières premières.
2. Améliorer et mettre en œuvre rigoureusement les politiques de remplacement de la capacité de production des matières premières du « quatorzième Plan quinquennal» de décembre 2021 dans les industries de l’acier, du ciment, du verre plat et de l’aluminium électrolytique afin d’empêcher la fusion du cuivre, l’oxyde d’aluminium et d’autres rejets aveugles et désordonnés de matières premières. Les Projets de construction, de reconstruction et d’expansion doivent atteindre la valeur avancée de la norme de limitation de la consommation d’énergie et la valeur d’émission ultra faible des polluants.
3. Effectuer un examen des économies d’énergie et contrôler strictement la consommation de carburant et de charbon dans les principales industries consommatrices de charbon, telles que la pétrochimie, l’acier et les matériaux de construction. Nous améliorerons le mécanisme de travail à long terme pour prévenir la surcapacité, débloquerons les canaux de signalement, renforcerons l’application conjointe de la loi, renforcerons l’alerte rapide de l’industrie, utiliserons pleinement la surveillance par satellite, les mégadonnées et d’autres moyens techniques, intensifierons les enquêtes et les peines sur les nouvelles capacités illégales et illégales et maintiendrons la tendance à la haute pression.
Selon les données du Bureau national de statistique, en 2021, la production d’acier brut en Chine a diminué de 3,0% d’une année sur l’autre, la production de fonte a diminué de 4,3% d’une année sur l’autre et la production d’acier a augmenté de 0,6% d’une année sur l’autre.
