Obi Zhongguang Technology Group Co., Ltd.
Offre publique initiale et cotation au Conseil d’administration
Annonce spéciale sur les risques d’investissement
Institution de recommandation (souscripteur principal conjoint): China Securities Co.Ltd(601066)
Souscripteur principal conjoint: China International Capital Corporation Limited(601995)
Obi Zhongguang Technology Group Co., Ltd. (ci – après dénommée « Obi zhongguang», « émetteur» ou « société») a examiné et approuvé la demande d’offre publique initiale d’actions ordinaires de RMB (actions a) (ci – après dénommée « offre») présentée par le Comité de cotation des actions de science et d’innovation de la Bourse de Shanghai (ci – après dénommée « bourse»). En outre, la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières (ci – après dénommée « c
Le nombre d’actions de cette émission est déterminé par voie de négociation entre l’émetteur et l’établissement de recommandation (souscripteur principal conjoint) China Securities Co.Ltd(601066) L’émission sera mise en œuvre par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shanghai et de la sector – forme électronique d’abonnement hors ligne le 28 juin 2022 (jour t). L’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints attirent particulièrement l’attention des investisseurs sur les éléments suivants: 1. L’offre adopte le placement directionnel auprès d’investisseurs stratégiques (ci – après dénommé « placement stratégique»), le placement hors ligne auprès d’investisseurs qualifiés (ci – après dénommé « placement hors ligne»); L’émission de prix en ligne (ci – après dénommée « émission en ligne») est combinée à l’émission de prix aux investisseurs publics qui détiennent des actions a non restreintes sur le marché de Shanghai et à la valeur marchande des certificats de dépôt non restreints.
Le placement stratégique, l’enquête préliminaire et l’émission hors ligne et en ligne de cette émission sont organisés par les souscripteurs principaux conjoints. Le placement stratégique de cette émission est effectué par les souscripteurs principaux conjoints, et l’enquête préliminaire et l’émission hors ligne sont effectuées par l’intermédiaire de la sector – forme d’abonnement hors ligne de la Bourse de Shanghai. https://ipo.uap.sse.com.cn./ipo Mise en œuvre; L’émission en ligne est effectuée par l’intermédiaire du système de négociation de la Bourse de Shanghai.
2. L’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints détermineront directement le prix d’émission au moyen d’une enquête préliminaire hors ligne et aucune soumission cumulative ne sera effectuée hors ligne.
3. Après la clôture de l’enquête préliminaire, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints parviennent à un consensus après avoir éliminé les résultats de l’enquête préliminaire qui ne sont pas conformes aux exigences de cotation des investisseurs conformément aux règles d’exclusion énoncées dans l’annonce de l’arrangement d’offre publique initiale et de l’enquête préliminaire d’obi Zhongguang Technology Group Co., Ltd. (ci – après dénommée « annonce de l’arrangement d’offre et de l’enquête préliminaire»). Retirer tous les objets de placement dont le prix d’achat proposé est supérieur à 47,19 yuan / action (à l’exclusion de 47,19 yuan / action); Parmi les objets de placement dont le prix d’abonnement proposé est de 47,19 yuan / action, tous les objets de placement dont le nombre d’abonnements est inférieur à 13 millions d’actions (à l’exclusion de 13 millions d’actions) sont éliminés; Le prix d’abonnement proposé est de 47,19 yuan / action, le nombre d’abonnements est égal à 13 millions d’actions, et le temps d’abonnement est de 14: 41: 28747 le 23 juin 2022. Selon l’ordre des objets d’abonnement générés automatiquement par la sector – forme d’abonnement hors réseau de la Bourse de Shanghai, 31 objets d’abonnement sont supprimés de l’arrière à l’avant. Au total, 80 objets de placement sont éliminés dans le processus ci – dessus, et le montant total de l’abonnement proposé pour l’élimination correspondante est de 740,10 millions d’actions, ce qui représente 1,0116% du montant total de l’abonnement proposé après l’élimination des cotations invalides dans l’enquête préliminaire actuelle. Les parties exclues ne peuvent pas participer à l’abonnement hors ligne et en ligne.
4. Sur la base des résultats de l’enquête préliminaire, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints évaluent globalement la valeur d’investissement raisonnable de la société, le niveau d’évaluation du marché secondaire de la société comparable et le niveau d’évaluation du marché secondaire de l’industrie, tiennent pleinement compte des facteurs tels que le multiple d’abonnement effectif des investisseurs hors ligne, la Situation du marché, la demande de fonds collectés et le risque de souscription, et déterminent par voie de négociation que le prix d’émission est de 30,99 RMB / action, de sorte que l’enquête cumulative sur les soumissions ne sera pas effectuée pour l’émission hors ligne.
Les investisseurs sont priés de souscrire en ligne et hors ligne à ce prix le 28 juin 2022 (jour t), sans payer le capital de souscription. Parmi eux, le temps d’abonnement hors ligne est de 9: 30 – 15: 00, le temps d’abonnement en ligne est de 9: 30 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
5. Le prix de cette offre est de 30,99 yuan / action, et le taux de vente correspondant est:
23,53 fois (le revenu par action est calculé en divisant le revenu d’exploitation vérifié par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2021 par le capital social total avant cette émission);
26,14 fois (le revenu par action est calculé en divisant le revenu d’exploitation vérifié par un cabinet comptable conformément aux normes comptables chinoises en 2021 par le capital social total après cette émission);
6. Le prix de cette offre est de 30,99 yuan / action. Les investisseurs sont priés de juger du caractère raisonnable du prix de cette offre en fonction des circonstances suivantes.
Le prix de cette offre est inférieur à la médiane et à la moyenne pondérée de la cotation restante après que les investisseurs hors ligne ont éliminé la partie de la cotation la plus élevée, ainsi qu’aux fonds d’investissement en valeurs mobilières et autres produits de gestion d’actifs à participation partielle établis par voie d’offre publique (ci – après dénommés « produits d’offre publique»). La valeur la plus faible des quatre valeurs suivantes: la valeur médiane et la valeur moyenne pondérée des cotations résiduelles des fonds de sécurité sociale (ci – après dénommés « Fonds de sécurité sociale») et des fonds de pension de base (ci – après dénommés « pensions») gérés par le gestionnaire des placements de la Caisse de sécurité sociale (ci – après dénommés « Fonds de sécurité sociale») est de 310600 RMB / action. Attirer l’attention des investisseurs sur la différence entre le prix de cette offre et le prix coté par les investisseurs hors ligne. Voir le site Web de la Bourse de Shanghai (www.sse.com.cn.) pour plus de détails sur le prix coté par les investisseurs hors ligne le même jour. Annonce de l’offre publique initiale d’actions d’Obi Zhongguang Technology Group Co., Ltd. Au Conseil d’administration de la science et de la technologie (ci – après dénommée « annonce d’offre»).
Selon les lignes directrices de la c
Au 23 juin 2022 (t – 3), le taux de vente des sociétés cotées comparables dont l’activité principale est similaire à celle de l’émetteur était le suivant:
Code des valeurs mobilières taux de marché statique correspondant au revenu d’exploitation de la société en 2021 (100 millions de RMB) (100 millions de RMB) (X)
Cambricon Technologies Corporation Limited(688256) .sh Cambricon Technologies Corporation Limited(688256) – U 257,72 7,21 35,74
688327.sh Cloud from technology – UW 182.13 10.76 16.93
Raytron Technology Co.Ltd(688002) .sh Raytron Technology Co.Ltd(688002) 181,49 17,80 10,19
Moyenne des entreprises comparables 20,96
Source des données: Wind info, données au 23 juin 2022 (t – 3).
Note: toute différence dans le calcul des chiffres ci – dessus est due à l’arrondissement de deux décimales.
Le taux de marché statique après dilution de l’émetteur correspondant au prix d’émission actuel de 30,99 RMB / action en 2021 est 26,14 fois plus élevé que le taux de marché statique moyen des sociétés comparables de la même industrie en 2021, ce qui entraîne des pertes pour les investisseurs en raison de la baisse du prix des actions de l’émetteur à l’avenir. L’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints attirent l’attention des investisseurs sur les risques d’investissement, étudient et jugent soigneusement la rationalité des prix d’émission et investissent rationnellement.
Après la détermination du prix d’émission, 228 investisseurs ont présenté des offres valables pour l’émission hors ligne, 4 394 objets de placement gérés et 4 172280 000 actions ont été souscrites, soit 1 629,75 fois l’échelle initiale d’émission hors ligne avant le rappel.
Le montant de la demande de fonds levés divulgué dans la lettre d’intention d’Obi Zhongguang Technology Group Co., Ltd. Pour l’offre publique initiale d’actions et la cotation au Conseil d’administration de la science et de la technologie est de 18926203 millions de RMB, et le prix de cette offre est de 30,99 RMB / l’échelle de financement correspondante des actions est de 1239631 millions de RMB, ce qui est inférieur au montant de la demande de fonds levés ci – dessus.
Le prix de cette offre suit le principe de la tarification axée sur le marché. Au stade de l’enquête préliminaire, les investisseurs hors ligne font des cotations basées sur la volonté réelle de souscription. L’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints évaluent globalement la valeur d’investissement raisonnable de la société, le niveau d’évaluation du marché secondaire de La société comparable et le niveau d’évaluation du marché secondaire de l’industrie en fonction des résultats de l’enquête préliminaire, en tenant pleinement compte du multiple d’abonnement effectif des investisseurs hors ligne, de la situation du marché, En ce qui concerne la demande de fonds collectés et le risque de souscription, le prix d’émission est déterminé par voie de négociation. Tout investisseur qui participe à la souscription est réputé avoir accepté le prix d’émission; En cas d’objection à la méthode de tarification et au prix d’émission, il est recommandé de ne pas participer à l’émission.
Les investisseurs devraient accorder toute l’attention voulue aux facteurs de risque liés à la marchandisation des prix, comprendre que le prix d’émission peut être dépassé après la cotation des actions, sensibiliser efficacement les investisseurs aux risques, renforcer le concept d’investissement de valeur et éviter la spéculation aveugle. Ni l’organisme de réglementation, ni l’émetteur, ni les souscripteurs principaux conjoints ne peuvent garantir que les actions cotées ne tomberont pas en dessous du prix d’émission.
7. On estime que les fonds collectés par l’émetteur pour ce projet d’investissement levé s’élèvent à 18926203 millions de RMB. Sur la base du prix d’émission actuel de 30,99 RMB / action et du nombre de nouvelles actions émises de 40,01 millions d’actions, le montant total des fonds collectés par l’émetteur est estimé à 123963 100 RMB, après déduction des frais d’émission estimés à 82 291000 RMB (à l’exclusion de la taxe sur la valeur ajoutée), et le montant net des fonds collectés est estimé à 115734 000 RMB. L’émission comporte des risques liés à l’augmentation substantielle de l’échelle de l’actif net résultant de l’obtention des fonds levés, ce qui a une incidence importante sur le mode de production et d’exploitation de l’émetteur, la capacité de gestion opérationnelle et de contrôle des risques, la situation financière, le niveau de profit et les intérêts à long terme des actionnaires.
8. Il n’y a pas de restriction à la circulation et de période de restriction à la vente des actions émises en ligne. Les actions émises publiquement peuvent circuler à partir de la date d’inscription des actions au Conseil d’administration de la Bourse de Shanghai.
En ce qui concerne la partie de l’émission hors ligne, 10% du compte final attribué (arrondi à la hausse) des objets de placement tels que les produits collectés par le public, les fonds de sécurité sociale, les pensions, les fonds de pension d’entreprise, les fonds d’assurance et les fonds d’investisseurs institutionnels étrangers qualifiés doivent promettre que la période de détention des actions pour obtenir ce placement est de six mois à compter de la date de l’offre publique initiale et de la cotation de l’émetteur. Le compte de vente plancher net sera déterminé par tirage au sort le 1er juillet 2022 (t + 3). Les actions attribuées au compte de l’objet de placement géré par l’investisseur hors ligne qui n’a pas fait l’objet d’un appel d’offres ne sont pas soumises à des restrictions de circulation et à des restrictions de vente et peuvent circuler à compter de la date à laquelle les actions émises sont cotées et négociées à la Bourse de Shanghai. Le tirage au sort du compte de vente de limite inférieure du réseau adopte la méthode du numéro d’attribution par objet attribué. Le numéro d’attribution est effectué en fonction du nombre final de comptes attribués par les investisseurs hors réseau. Chaque objet attribué reçoit un numéro. Une fois qu’un investisseur hors ligne a fait une offre, il est considéré comme acceptant l’Arrangement de la période de vente inférieure du Réseau pour cette émission.
Partie du placement stratégique, China Securities Co.Ltd(601066) China Securities Co.Ltd(601066) obizhongguang 2
9. Les investisseurs en ligne expriment leur intention de souscription de manière indépendante et ne peuvent autoriser une société de valeurs mobilières à souscrire de nouvelles actions en leur nom.
10. Pour la souscription de cette émission, tout objet de placement ne peut choisir qu’une seule méthode d’émission hors ligne ou d’émission en ligne pour la souscription. Tous les objets de placement participant à l’enquête préliminaire, qu’ils soient ou non cotés efficacement, ne peuvent plus participer à la distribution en ligne. Les investisseurs qui participent à la souscription d’actions en ligne ne peuvent utiliser qu’un seul compte de titres. Lorsque le même investisseur participe à la souscription d’une nouvelle action en utilisant plusieurs comptes de titres et que l’investisseur participe à la souscription d’une nouvelle action plusieurs fois en utilisant le même compte de titres, la première souscription de l’investisseur est considérée comme une souscription valide et les autres souscriptions sont considérées comme une souscription invalide.
11. Après la clôture de l’émission, les actions ne peuvent être cotées et négociées publiquement sur le marché boursier de Shanghai kechuang qu’après l’approbation de la Bourse de Shanghai. Si l’approbation n’est pas obtenue, les actions émises ne seront pas cotées et l’émetteur les retournera aux investisseurs participant à la souscription au prix d’émission majoré des intérêts sur les dépôts bancaires au cours de la même période.
12. Les investisseurs sont priés de prêter attention au risque d’investissement et l’émetteur et le souscripteur principal conjoint négocieront des mesures de suspension de l’émission dans les cas suivants:
La quantité totale d’abonnement hors ligne est inférieure à la quantité d’émission initiale hors ligne;
Si la souscription en ligne n’est pas suffisante, les investisseurs hors ligne ne peuvent pas souscrire intégralement après le rappel de la partie insuffisante de la souscription;
Après déduction du montant final du placement stratégique, le montant total des actions souscrites par les investisseurs hors ligne et en ligne est inférieur à 70% du montant de l’offre publique;
L’émetteur a une incidence sur l’émission en cours en raison d’événements importants survenus après l’émission;
Conformément à l’article 36 des mesures relatives à l’administration de l’émission et de la souscription de valeurs mobilières et à l’article 27 des mesures relatives à la mise en œuvre de l’émission et de la souscription d’actions du Conseil d’administration de la Bourse de Shanghai, la c
Dans ce cas, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints annonceront en temps opportun les raisons de la suspension de l’émission et reprendront les arrangements d’émission. Après la suspension de l’émission, l’émetteur et les souscripteurs principaux conjoints choisiront de reprendre l’émission après avoir déposé auprès de la Bourse de Shanghai, à condition que la c
13. À la fin de la souscription en ligne et hors ligne, l’émetteur et le souscripteur principal conjoint doivent:
