Citic Securities Company Limited(600030)
À propos de
Shenzhen United Winners Laser Co.Ltd(688518) Issuction d’actions A à des objectifs spécifiques en 2022.
de
Lettre de parrainage pour l’inscription
Sponsor (Souscripteur principal)
North Tower, Excellence Times Square (Phase II), No. 8, Center 3 Road, Futian District, Shenzhen, Guangdong Province
Novembre 2022
DÉCLARATION
Le Sponsor et le Représentant du Sponsor ont agi conformément à la Loi sur les sociétés de la République populaire de Chine, à la Loi sur les valeurs mobilières de la République populaire de Chine, aux Mesures pour l’administration de l’émission de valeurs mobilières et de l’activité de parrainage d’inscription, aux Mesures pour l’administration de l’enregistrement de l’émission de valeurs mobilières par des sociétés cotées sur le marché des entreprises en croissance (pour la mise en œuvre à l’essai), aux Règles pour l’inscription d’actions sur le marché des entreprises en croissance de la Bourse de Shanghai, aux Règles de mise en œuvre pour la prise ferme de l’émission de valeurs mobilières par des sociétés cotées sur le marché des entreprises en croissance de la Bourse de Shanghai et à d’autres lois et règlements administratifs pertinents, ainsi qu’aux règlements de la Commission chinoise de réglementation des valeurs mobilières et de la Bourse de Shanghai. La Société doit être honnête et digne de confiance, diligente et consciencieuse, et doit émettre le parrainage de cotation en stricte conformité avec les règles commerciales et les règlements d’autodiscipline du secteur établis par la loi, et doit s’assurer que les documents émis sont vrais, exacts et complets.
Sauf indication contraire, les termes utilisés dans la présente lettre de parrainage ont la même signification que dans le prospectus relatif à l’émission d’actions A pour certaines personnes en 2022.
Table des matières
Déclaration …… 1 I. Informations de base sur l’émetteur …… 3 II. Informations sur l’émetteur pour cette émission …… 9 III. informations sur le représentant du sponsor du projet, les co-sponsors et les autres membres de l’équipe du projet pour cette question de valeurs mobilières …… 12 IV. Intérêts et relations d’affaires importantes entre le sponsor et ses parties liées et l’émetteur et ses parties liées …… 12 V. Engagements du sponsor …… 13 VI. Procédures de décision pour l’émission et la cotation de valeurs mobilières …… 14 VII. Dispositions relatives à la surveillance continue de l’émetteur par le sponsor …… 15 VIII. recommandation du sponsor pour la cotation des actions …… 15 i. informations de base sur l’émetteur (Ⅰ) informations de base sur l’émetteur.
Au 30 septembre 2022, les informations de base de l’émetteur sont les suivantes.
Nom de la société Shenzhen United Winners Laser Co.Ltd(688518)
Nom anglais Shenzhen United Winners Laser Co.
Capital social 30 090,22 millions de RMB
Lieu de cotation des actions Bourse de Shanghai
Abréviation d’une action Shenzhen United Winners Laser Co.Ltd(688518) .
Code boursier de l’action A : Shenzhen United Winners Laser Co.Ltd(688518) .SH
Représentant légal Han Jinlong
Siège social 101, Plant I, No. 6352, Pingshan Avenue, Shatian Community, Kengzi Street, Pingshan District, Shenzhen
Équipement laser et produits connexes, développement technologique d’équipement mécatronique, vente et location ; champ d’activité de soudage laser, machine de découpe laser, assemblage laser, vente et location (doit obtenir l’inspection et l’acceptation de l’incendie avant de fonctionner) ; commerce en Chine (à l’exclusion des produits franchisés, contrôlés et propriétaires) ; engagement dans l’importation et l’exportation de biens et de technologies (à l’exclusion de la distribution, des produits franchisés par l’État et propriétaires).
(II) Activité principale, technologie de base et niveau de R&D de l’émetteur
1. activité principale de l’émetteur
La société est l’un des principaux fournisseurs d’équipements de soudage laser de précision et de solutions d’automatisation en Chine. Elle est spécialisée dans la recherche et le développement, la production et la vente de machines de soudage laser de précision et d’équipements d’automatisation du soudage laser. Avec pour objectif de “devenir le premier fournisseur mondial d’équipements de soudage au laser et de solutions d’automatisation”, la société s’est concentrée sur le domaine du soudage au laser et, après des années de développement commercial et d’innovation technologique continue, a maîtrisé un certain nombre de technologies de soudage au laser de base avec des droits de propriété intellectuelle indépendants et des niveaux technologiques de pointe. À l’heure actuelle, la société a livré plus de 650 ensembles de systèmes de soudage laser automatisés personnalisés non standard, répondant aux exigences de soudage de plus de 1 400 types de pièces.
2. la technologie de base de l’émetteur
Après des années de recherche et de développement indépendants et d’innovation technologique, l’entreprise dispose de la technologie de base de soudage au laser la plus avancée du secteur, y compris la technologie de contrôle de l’énergie laser, la technologie de soudage composite coaxial au laser à longueurs d’onde multiples, la technologie de soudage au laser bleu, la technologie de traitement de l’image en temps réel, la technologie de gestion intelligente de l’information de la chaîne de production et la technologie de sectorforme industrielle en nuage, la technologie de conception du système d’automatisation, la technologie du processus de soudage au laser et la technologie de développement du système optique laser. Technologie de développement. À la fin de la période considérée, la société disposait de 265 brevets liés au soudage au laser, dont 28 brevets d’invention et 200 droits d’auteur de logiciels.
3. le niveau de R&D de l’émetteur
Depuis sa création, la Société a attaché une grande importance à l’investissement dans la recherche et le développement technologique et à la constitution de son équipe de recherche et de développement. En 2021, la Société a investi 103217 000 RMB dans la recherche et le développement, soit 7,38% de ses revenus d’exploitation, et le nombre de personnel technique et de recherche et développement était de 1 449, soit 41,20% du nombre total d’employés de la Société. Le Dr Niu Zengcheng, vice-président de la société, est engagé depuis longtemps dans la recherche de diverses alimentations laser et de systèmes de contrôle et possède une expérience approfondie de la recherche et du développement universitaires. Avec une équipe de R&D bien établie, une solide réserve technique et une riche expérience du secteur, la société est en mesure de répondre rapidement aux besoins des clients et de fournir des services efficaces et de haute qualité. L’entreprise continue de se concentrer sur le développement de technologies avancées pour les machines de soudage au laser, et augmente constamment ses investissements dans la recherche technologique et l’innovation de la technologie. Les projets en cours de développement comprennent la recherche sur les lasers à semi-conducteurs à lumière bleue de haute puissance, l’industrialisation des lasers à lumière bleue de haute puissance et leurs systèmes de soudage laser composés à longueurs d’onde multiples, l’équipement de soudage laser pour les plaques d’adaptation 12ppm des batteries de puissance, la machine de soudage de clous d’étanchéité pour la fabrication intelligente, la machine de pré-soudage du couvercle supérieur pour la fabrication intelligente, la recherche et le développement d’une ligne de soudage d’assemblage de modules de batteries cylindriques à spécifications multiples, la recherche et le développement d’une machine de tri de batteries cylindriques à trois spécifications, la recherche et le développement d’une cellule de stockage d’énergie de batteries à spécifications multiples. PACK, développement d’une ligne autonome de soudage de modules de boîtier carré à déplacement variable, développement d’une machine de soudage à collecteur positif et négatif à commutation rapide, équipement de soudage par ultrasons de la batterie de puissance 40ppm, équipement de soudage laser de la feuille d’adaptation de la batterie de puissance 40ppm, etc. (III) Principales données et indicateurs opérationnels et financiers
1) Principales données du bilan consolidé
Unité : millions de RMB
Poste 30 septembre 20222021 20202019
31 décembre (non audité) 31 décembre 31 décembre 31 décembre 31 décembre
Actifs courants 455432,44 352210,11 232485,91 147199,73
Actifs non courants 77 379,04 49 054,85 21 376,60 12 383,88
Total des actifs 532811,48 401264,96 253862,52 159583,61
Passif à court terme 355891,83 247092,40 108460,90 70 479,26
Passifs non courants 7 278,16 2 251,79 1 281,55 1 566,49
Total du passif 363169,98 249344,18 109742,44 72 045,75
Total des fonds propres attribuables aux actionnaires de la société mère 169600.08 151893.17 144099.09 87’520.15
2. les chiffres clés du compte de résultat consolidé
Unité : millions de RMB
Poste janvier-septembre 2022 FY2021 FY2020 FY2019
(Non vérifié)
Recettes d’exploitation 189419,98 139975,29 87 792,55 101093,38
Résultat opérationnel 21 770,36 9 645,26 7 715,41 7 380,85
Poste janvier-septembre 2022 AF2021 AF2020 AF2019 (non vérifié)
Bénéfice total 21 866,45 9 737,46 7 724,37 7 811,62
Résultat net attribuable aux actionnaires de la société mère 18.728,63 9.201,21 6.697,04 7.207,33
3. principaux indicateurs financiers
Unité : RMB
Indicateurs clés janvier-septembre 2022 AF2021 AF2020 AF2019 (non audité)
Marge brute consolidée 35,94 % 37,04 % 36,67 % 34,13 %.
Rendement de l’actif net (pondéré, avant déductions) 11,63% 6,25% 5,78% 8,59
Rendement de l’actif net (pondéré, net d’impôt) 10,77% 4,68% 3,59% 6,47%.
Bénéfice par action (de base) (RMB par action) 0,63 0,31 0,26 0,32
(Ⅳ) Risques majeurs de l’émetteur
1. risques commerciaux et politiques découlant de la concentration des industries d’application en aval
Les ventes des produits de la société sont principalement concentrées dans le domaine des équipements de batteries d’alimentation. Pour chaque période de l’exercice, le chiffre d’affaires des produits de la Société dans le secteur des batteries électriques s’est élevé à 75 491,01 millions RMB, 615339,5 millions RMB, 99 715,71 millions RMB et 157348,90 millions RMB, soit respectivement 74,67%, 70,09%, 71,24% et 86,00% du chiffre d’affaires opérationnel de la période.
La demande de l’industrie des batteries électriques est fortement corrélée à la macroéconomie et aux politiques industrielles correspondantes. En cas de saturation de la capacité de production dans l’industrie en aval ou d’un affaiblissement significatif du soutien de la politique industrielle, cela entraînera un ralentissement ou une baisse du taux de croissance de l’industrie des batteries électriques et une diminution significative de la demande de nouvelles machines et de nouveaux équipements, et si la Société n’est pas en mesure de poursuivre l’expansion de ses activités dans d’autres industries d’application ou si la part de marché de la Société dans l’industrie des batteries électriques diminue à l’avenir, cela entraînera une baisse de la demande. Si la société ne peut pas continuer à développer ses activités dans d’autres industries d’application ou si la part de marché de la société dans l’industrie des batteries électriques diminue à l’avenir, cela entraînera une baisse du volume d’affaires de la société, ce qui aura un impact négatif sur les performances futures de la société et ne sera pas propice à la mise en œuvre du projet.
2. le risque d’une part de revenu élevée du premier client le plus important
Au cours de chaque période de la période considérée, en raison de la concentration relative des fabricants de batteries d’alimentation en aval, la proportion des recettes provenant des cinq premiers clients par rapport aux recettes d’exploitation de la société était de 42,10 %, 51,63 %, 53,42 % et 74,57 %, dont la proportion des recettes provenant de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) (y compris ses filiales, collectivement dénommées Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , les mêmes ci-dessous) par rapport aux recettes d’exploitation était de 20,50 %, 36,53 %, 38,83 %, 36,53 % et 38,83 %. Depuis 2017, Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) a occupé la première place dans la base installée mondiale de batteries électriques pendant cinq années consécutives, et sa part de marché en Chine atteindra 52 % de la base installée de batteries en 2021. En tant que leader de l’industrie des batteries électriques, la part élevée des revenus de la société est conforme aux caractéristiques de l’industrie des batteries électriques et à la position de l’industrie de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) . Depuis la création de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , la Société a mené une coopération approfondie avec elle et a établi un partenariat stratégique. Si la demande pour les produits de la Société diminue de manière significative en raison de changements défavorables extrêmes, les résultats d’exploitation de la Société seront affectés de manière négative.
3、Risque de concurrence accrue sur le marché.
Les clients de la société sont principalement des batteries d’alimentation, l’électronique grand public, l’automobile et le matériel, les communications optiques et d’autres entreprises industrielles, la performance et la qualité des produits.
